Trafigura berdepan kerugian $1.1 bilion selepas didakwa penipuan dalam perniagaan minyak Mongolia

Gergasi dagangan komoditi Trafigura Group sedang bersedia untuk menyerap pukulan kewangan $1.1 bilion berikutan apa yang dipercayainya sebagai aktiviti penipuan dalam operasi Mongolianya, lapor Bloomberg.

Penemuan itu, yang telah membawa kepada penggantungan pekerja dan potensi perubahan pengurusan, datang kurang daripada dua tahun selepas syarikat itu menghadapi kerugian $500 juta dalam skandal perdagangan nikel.

Penipuan minyak Mongolia mencetuskan kerugian kewangan dan tindakan tatatertib

Skandal terkini tertumpu kepada pekerja di pejabat Mongolia Trafigura yang memanipulasi data dan dokumen untuk meningkatkan pembayaran dan menyembunyikan hutang tertunggak.

Menurut Trafigura, aktiviti ini tidak dapat dikesan selama lima tahun.

Syarikat itu mengenal pasti salah laku semasa semakan dalaman pada akhir 2023, yang kemudiannya disahkan melalui siasatan forensik luaran.

Trafigura menyatakan bahawa sekumpulan kecil individu terlibat, dan tindakan tatatertib sedang dijalankan. Ketua Pegawai Eksekutif Jeremy Weir menyatakan kekecewaan atas insiden itu, berkata,

Jualan kredit kompleks mendedahkan kelemahan

Operasi perniagaan Trafigura di Mongolia berkisar tentang menjual produk minyak kepada pengedar tempatan secara kredit.

Di bawah sistem ini, pengedar menangguhkan pembayaran kepada Trafigura, menolak kos logistik sebelum menjelaskan baki.

Walau bagaimanapun, pengaturan ini mewujudkan pendedahan kewangan yang kompleks kepada pemain tempatan, menjadikannya sukar untuk mengesan percanggahan.

"Sebahagian besar hutang telah diakui oleh rakan niaga utama kami di Mongolia, dan kami bercadang untuk menahan mereka pada obligasi pembayaran balik mereka," kata Trafigura.

Jika syarikat berjaya mendapatkan semula sebahagian daripada dana yang tidak diperuntukkan, kerugian kewangan mungkin kurang daripada peruntukan semasa $1.1 bilion.

Skala kerugian adalah ketara berbanding penggunaan minyak Mongolia, bernilai kira-kira $1 bilion setiap tahun, dengan permintaan harian sebanyak 35,000 tong.

Tekanan keuntungan di tengah-tengah peralihan pengurusan

Pendedahan itu datang pada persimpangan kritikal untuk Trafigura ketika Jeremy Weir bersedia untuk beralih kepimpinan kepada Richard Holtum, ketua operasi gas semasa.

Walaupun keuntungan baru-baru ini, termasuk unjuran pendapatan tahunan sebanyak $2 bilion, kerugian itu memberi tekanan kepada pendapatan Trafigura pada masa syarikat itu menavigasi turun naik pasaran yang lebih rendah.

Insiden itu juga boleh menjejaskan keupayaan Trafigura untuk melaksanakan pembelian balik saham untuk eksekutif tertinggi dan peniaga.

Syarikat itu telah mengimbangi pengagihan keuntungan di samping memenuhi kewajipan untuk pengurus kanan yang akan bersara, termasuk bekas Ketua Pegawai Operasi Mike Wainwright dan bekas CFO Christophe Salmon.

Kesan ke atas kawalan dalaman dan reputasi

Skandal terbaru ini telah menimbulkan kebimbangan mengenai kawalan dalaman Trafigura, terutamanya berikutan penipuan nikel 2022 yang menggegarkan industri perdagangan komoditi.

Dalam kejadian itu, syarikat mendapati ia telah membeli apa yang dipercayai sebagai nikel, hanya untuk mendapati penghantaran itu tidak bernilai.

Skandal Mongolia menggariskan cabaran yang dihadapi Trafigura dalam menguruskan operasi merentasi pasaran global yang kompleks.

Syarikat itu, yang bergantung kepada kredit daripada 150 bank, sudah mula memberi taklimat kepada rakan kongsi kewangan mengenai keadaan untuk mengekalkan ketelusan.

Walaupun kerugian itu tidak akan wujud untuk Trafigura, yang melaporkan keuntungan lebih $17 bilion antara 2021 dan 2023, ia mungkin akan menjejaskan operasi masa depan.

Syarikat itu menjangka untuk melaporkan ekuiti kumpulan melebihi $16 bilion untuk tahun fiskal yang berakhir pada September 2024.

Cabaran undang-undang yang berterusan di Switzerland

Dalam perkembangan berkaitan, Trafigura dan bekas COO Mike Wainwright dijadual menghadapi perbicaraan di Switzerland atas tuduhan rasuah pada Disember.

Walaupun Wainwright menafikan dakwaan itu, Trafigura telah menyatakan bahawa ia akan mempertahankan dirinya di mahkamah.

Prosiding undang-undang dan cabaran kewangan baru-baru ini berkemungkinan mengekalkan Trafigura di bawah pengawasan yang lebih tinggi kerana ia berfungsi untuk memulihkan kepercayaan dalam operasinya.

Memperkukuh pengawasan dan kawalan

Sebagai tindak balas kepada penipuan Mongolia, Trafigura telah berikrar untuk melaksanakan langkah pengawasan yang lebih kukuh di seluruh organisasi.

Syarikat itu berhasrat untuk menghalang isu yang sama daripada berulang dengan menambah baik kawalan dalaman dan memperhalusi strategi operasi.

"Insiden ini telah menyerlahkan keperluan untuk meningkatkan kewaspadaan dalam menguruskan operasi kami," kata Weir.

"Kami komited untuk mengukuhkan rangka kerja tadbir urus kami untuk menyokong pertumbuhan yang mampan."