Inilah sebabnya ETF SCHD ketinggalan dan pemangkin utama untuk diperhatikan

Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD) telah berprestasi rendah pasaran tahun ini. SCHD didagangkan pada $26.80, turun lebih 6% daripada titik tertinggi tahun ini dan naik lebih 14.4% daripada titik terendah pada bulan April. 

Artikel ini mengkaji sebab ETF SCHD telah berprestasi rendah dalam pasaran tahun ini dan mengenal pasti beberapa pemangkin utama yang mungkin akan memacu prestasinya dalam beberapa minggu akan datang.

ETF SCHD telah berprestasi rendah kerana trend AI yang berterusan

ETF SCHD telah mempunyai jumlah pulangan hanya 0.88% tahun ini. Sebaliknya, ETF yang menjejaki SandP 500, Nasdaq 100 dan Dow Jones masing-masing telah mengembalikan 14%, 18% dan 10%.

Terdapat dua sebab utama untuk ini. Pertama, ETF SCHD ialah dana berasaskan nilai yang terdiri daripada syarikat yang telah menunjukkan pertumbuhan dividen yang kukuh dari semasa ke semasa. 

Kebanyakan syarikat ini adalah nama tradisional yang tidak mempunyai kehadiran dalam industri kecerdasan buatan yang berkembang pesat yang telah mendorong pasaran saham yang lebih luas lebih tinggi. 

Tema AI telah mengubah banyak syarikat tahun ini, dengan nama popular seperti Nvidia, Google, Meta Platforms dan Broadcom menjadi entiti bernilai trilion dolar. Penganalisis percaya bahawa tema AI mempunyai lebih banyak ruang untuk dijalankan, dengan banyak syarikat dalam industri mengalami permintaan yang besar.

ETF SCHD juga telah berprestasi rendah dalam pasaran kerana komposisinya, dengan tenaga menjadi sektor konstituen terbesar, dengan bahagian kira-kira 18%. Ini termasuk syarikat seperti Chevron, ConocoPhillips, Valero Energy dan Murphy Oil.

Saham tenaga terus berprestasi rendah dalam pasaran tahun ini kerana harga minyak mentah telah jatuh dalam beberapa bulan kebelakangan ini. Brent, penanda aras global, telah jatuh dalam empat minggu terakhir berturut-turut dan berlegar pada $61, paras terendah sejak 5 Mei. Ia telah menurun lebih 26% daripada paras tertinggi tahun ini.

Kedua, ETF SCHD telah berprestasi rendah kerana pegangan Kewangannya. Segmen kewangan menyumbang kira-kira 8.9% daripada dana, dengan kebanyakan syarikat konstituen adalah syarikat dalam sektor perbankan serantau.

Nama-nama ini termasuk syarikat popular seperti Fifth Third, Regions Financial, Comerica dan Bank OZK. Bank-bank ini telah diteliti dalam beberapa hari kebelakangan ini kerana kebimbangan yang berlarutan mengenai kualiti kredit mereka selepas tiga daripadanya melaporkan kerugian berkaitan penipuan.

Kebimbangan ini membawa kenangan 2023 apabila bank seperti Silicon Valley Bank, Signature dan First Republic runtuh. Ini menjelaskan mengapa minat pendek dalam SPDR Bank ETF telah melonjak kepada 30%.

ETF SCHD juga telah ketinggalan kerana dasar Donald Trump. Sebagai contoh, syarikat penjagaan kesihatan, yang menyumbang kira-kira 15% daripada portfolio, telah bergelut selepas Trump menjanjikan tarif ke atas ubat yang diimport.

Pemangkin teratas untuk ETF Ekuiti Dividen AS Schwab

Memandang ke hadapan, pemangkin utama seterusnya untuk ETF SCHD ialah musim pendapatan yang berterusan, yang akan dipercepatkan dalam beberapa minggu akan datang. Beratus-ratus syarikat, kebanyakannya dalam dana, akan mengeluarkan pendapatan mereka pada bahagian akhir bulan ini. Pendapatan yang kukuh akan meningkatkan prestasinya.

Satu lagi pemangkin penting untuk ETF SCHD ialah rundingan perdagangan yang akan datang antara AS dan China, yang akan memuncak dalam pertemuan antara Donald Trump dan Xi Jinping minggu depan di Sidang Kemuncak APEC di Korea Selatan. Perjanjian perdagangan akan menyokong pasaran saham AS.

Selanjutnya, Rizab Persekutuan akan menyampaikan keputusan kadar faedahnya minggu depan, dan penganalisis menjangkakan ia akan mengurangkan kadar faedah sebanyak 0.25%. Pasaran saham biasanya mendapat manfaat apabila terdapat pemotongan kadar.

Analisis teknikal ETF SCHD

Carta rangka masa harian menunjukkan bahawa saham SCHD ETF telah berundur dalam beberapa minggu kebelakangan ini, bergerak daripada paras tertinggi $27.75 pada bulan Ogos kepada $26.80 semasa.

Ia telah bergerak di bawah bahagian bawah saluran menurun dan Purata Pergerakan Eksponen 50 hari. Ia baru-baru ini menguji semula bahagian bawah saluran, melengkapkan corak pecah dan ujian semula.

Oleh itu, dana itu mungkin akan terus jatuh, dengan tahap sokongan utama seterusnya untuk diperhatikan berada pada $25.97, paras terendah pada bulan Ogos.