Grondstoffen verpakken: goud doorbreekt voor het eerst $3.600/oz, zelfs als ruwe olie inzakt in de aanloop naar de OPEC-vergadering

De olieprijzen daalden dinsdag, zelfs toen goud nieuwe hoogten bereikte, veroorzaakt door de verwachting van renteverlagingen door de Amerikaanse Federal Reserve.

Verwacht wordt dat de goudprijs de komende weken ongekende hoogten zal bereiken.

Deze stijging wordt toegeschreven aan verschillende factoren: de verwachting van renteverlagingen in de VS, bezorgdheid over de autonomie van de Federal Reserve en de robuuste vraag van zowel individuele beleggers als centrale banken.

De koperprijs daalde van het hoogste niveau sinds eind maart, terwijl zilver zijn winst boven het cruciale niveau van $ 41 per ounce hield.

Goud bereikt nieuw hoogtepunt

De goudprijs op COMEX doorbrak dinsdag voor het eerst de $ 3.600 per ounce.

Analisten van Commerzbank AG hadden eerder voorspeld dat de goudprijs tegen het einde van het jaar naar $ 3.600 per ounce zou kunnen gaan vanwege de verwachting van een gematigde Amerikaanse centrale bank op de lange termijn.

De prijs van goud is het hele jaar door gestaag gestegen, met een winst van meer dan 34%.

Analisten hebben hun gemiddelde prijsprognoses voor 2025 dienovereenkomstig aangepast, van $ 2.756 per ounce in januari naar $ 3.065 in april en meest recentelijk naar $ 3.220 in juli, zoals gerapporteerd door peilingen van Reuters.

De financiële markten anticiperen nu op een renteverlaging in september, nadat Fed-voorzitter Jerome Powell erkende dat de werkgelegenheidsrisico's toenemen.

"De huidige prijsbestendigheid suggereert dat de vraag naar veilige havens sterk blijft, waarbij handelaren ervoor kiezen goud aan te houden als bescherming tegen een groot aantal onzekerheden, waaronder de tarieven van president Trump, het fiscale beleid in de grote economieën en de stijgende obligatierente, waardoor de opwaartse druk op de leenkosten blijft staan", aldus David Morrison, senior marktanalist bij Trade Nation.

Het goudcontract van december op COMEX stond op $ 3.616,70 per ounce, een stijging van 0,7% ten opzichte van de vorige sluiting. Het contract bereikte eerder op de dag een recordhoogte van $ 3.617,27 per ounce.

Zilver houdt winst vast, koper trekt zich terug

Gestimuleerd door een stijging van de goudprijs steeg zilver eerder deze week tot boven de $ 40 per ounce, wat de eerste keer in 14 jaar op dat niveau was.

Op het moment van schrijven bedroeg het zilvercontract van december op COMEX $ 41,530 per ounce, grotendeels ongewijzigd ten opzichte van de vorige sluiting. Het huidige prijsniveau is sinds 2011 niet meer gezien.

De goud/zilverratio daalde dit jaar tot het laagste punt en bereikte 85, omdat de prijs van zilver die van goud overtrof.

"Silver heeft deze week tot nu toe een sterke prestatie neergezet, na vannacht een nieuw hoogtepunt in veertien jaar te hebben bereikt", zei Morrison.

Hoewel de dagelijkse MACD sterk is gestegen als gevolg van het sterke opwaartse momentum van de afgelopen weken, heeft deze nog niet de 'overbought'-niveaus bereikt die eerder in de zomer werden waargenomen.

Morrison voegde toe:

Ondertussen koelden de koperprijzen in Londen af na een korte rally waarbij ze het hoogste niveau sinds eind maart bereikten.

Handelaren beoordelen momenteel de vraag- en aanbodvooruitzichten in China, een belangrijke markt voor het metaal.

In augustus zag het bedradingsmetaal een stijging van 3% en begon september sterk, met een intraday handel van meer dan $ 10.000 per ton op zowel dinsdag als woensdag.

Op het moment van schrijven bedroeg het driemaands kopercontract op de London Metal Exchange $9.955,60 per ton, een daling van 0,4% ten opzichte van de vorige sluiting. De zilverprijzen op COMEX bedroegen $ 41,725 per ounce, een stijging van 0,3%.

Olieprijzen dalen met 2%

De olieprijzen daalden woensdag met 2% na berichten dat de OPEC+ zou kunnen overwegen de olieproductie voor oktober te verhogen .

Volgens een rapport van Reuters zullen de Organisatie van Olie-exporterende Landen en haar bondgenoten tijdens een vergadering op zondag verdere verhogingen van de olieproductie bespreken.

Mocht deze extra stijging zich voordoen, dan zou de OPEC+, die goed is voor ongeveer de helft van de olievoorziening in de wereld, een tweede fase van productieverminderingen (ongeveer 1,65 miljoen vaten per dag, of 1,6% van de wereldwijde vraag) meer dan een jaar eerder dan gepland terugdraaien.

Zondag staat een online vergadering van acht OPEC+-landen gepland om te beslissen over de productieniveaus van oktober.

De Amerikaanse Energy Information Administration zal donderdag haar rapport over de ruwe olievoorraad uitbrengen, met vertraging door de feestdag van maandag.

Het American Petroleum Institute zal later vanavond zijn wekelijkse bulletin uitbrengen.

Beleggers zijn echter vooral gericht op de OPEC+ vergaderingen van dit weekend.

Op het moment van schrijven daalde de prijs van ruwe olie uit West Texas Intermediate met 1,9% tot $ 64,32 per vat.

Ruwe Brent-olie op de Intercontinental Exchange stond ook 1,7% lager op $67,94 per vat.