Insiders dumpen QuantumScape-aandelen: komt er een crash?

De aandelenkoers van QuantumScape heeft dit jaar een short squeeze doorgemaakt nadat het bedrijf aanzienlijke vooruitgang had geboekt in zijn productieproces. Het aandeel QS steeg donderdag naar een hoogtepunt van $ 12,38, het hoogste niveau sinds 25 juli. Het is met 260% gestegen ten opzichte van het laagste niveau dit jaar.

Waarom de aandelen van QuantumScape dit jaar enorm zijn gestegen

De aandelenkoers van QuantumScape is dit jaar enorm gestegen nadat het bedrijf met succes het Cobra-productieproces had geïntegreerd, een nieuwe high-throughput-methode voor de productie van solid-state keramische scheiders.

Cobra verving het vorige Raptor-proces, wat zal leiden tot een 25x snellere doorvoer van warmtebehandeling en een kleiner vloeroppervlak zal gebruiken.

Het bedrijf is nu bezig met het testproces van het productieproces van de cobra en heeft zijn batterij al ingezet in een Ducati-motorfiets. Het zal dan in 2026 worden verzonden voor echte voertuigtests.

Het bedrijf hoopt dat het Cobra-proces het mogelijk zal maken om het productieproces te vereenvoudigen en zijn batterijen op grote schaal te bouwen. In dit geval zal de onlangs aangekondigde samenwerking met Murata Manufacturing het helpen om schaal te bereiken.

De aandelenkoers van QuantumScape steeg ook nadat het zijn samenwerking met PowerCo, een bedrijf dat eigendom is van Volkswagen, de grootste klant, had uitgebreid. In een aankondiging zei het bedrijf dat het in de komende twee jaar $ 131 miljoen van PowerCo zou ontvangen om het gezamenlijke commercialiseringsproces te ondersteunen.

De aandelenkoers van QS steeg ook nadat het management bekendmaakte dat het een samenwerking had gesloten met een andere grote autofabrikant die zijn batterijen zal gebruiken. Dit is een belangrijke update in de richting van zijn commercialiseringsinspanningen.

Er blijven grote uitdagingen

Toch heeft het QuantumScape aandeel te maken met grote tegenwind die de komende maanden tot een crash kan leiden.

Ten eerste blijft het bedrijf miljoenen dollars per kwartaal verliezen, omdat het nog geen inkomsten heeft gegenereerd. Het nettoverlies in het laatste kwartaal bedroeg $ 114 miljoen, wat het verlies van het jaar op $ 229 miljoen brengt. Deze verliesgevendheid zal waarschijnlijk aanhouden, zelfs wanneer het bedrijf zijn batterijen gaat verzenden, wat het ertoe kan aanzetten meer geld in te zamelen

Ten tweede verkopen insiders de aandelen agressief. Uit gegevens van Barchart blijkt dat Jeffrey Straubel, een onafhankelijke bestuurder in het bedrijf, de afgelopen maanden zijn aandelen heeft verkocht.

In totaal hebben insiders meer dan 4 miljoen aandelen verkocht in de afgelopen 3 maanden en 6,09 miljoen in de afgelopen 12 maanden. Verkoop met voorkennis wordt vaak gezien als een bearish factor, aangezien deze personen normaal gesproken materiële informatie over het bedrijf hebben.

Ten derde stapelen short-sellers zich nog steeds op in QuantumScape omdat ze een ommekeer verwachten. Het heeft een short interest van 10%, wat aanzienlijk hoger is dan de meeste bedrijven.

Bovendien wordt het argument voor solid-state batterijen uitgedaagd door nieuwe batterijen van Chinese bedrijven zoals BYD en CATL, die in minder dan 10 minuten volledig kunnen worden opgeladen.

Technische analyse van de aandelenkoers van QuantumScape

De dagelijkse grafiek laat zien dat het QS aandeel in april een dieptepunt bereikte van $ 3,3 toen de handelsoorlog begon en vervolgens parabolisch ging naar een hoogtepunt van $ 15, het hoogste punt op 18 juli.

Het aandeel trok zich vervolgens terug en bereikte een dieptepunt van $ 7,40, het laagste niveau op 4 september. Het is nu hersteld nu bulls zich richten op het hoogste punt van dit jaar van $ 15.

Het risico is dat het op het punt staat een double-top patroon te vormen, wat vaak leidt tot een bearish breakout. Daarom, als dit gebeurt, zal het met ongeveer 23% stijgen en vervolgens de neerwaartse trend hervatten.