De aandelengrafiek van Salesforce wijst op een daling ondanks de deal van het leger van 5,6 miljard dollar

De aandelenkoers van Salesforce is de afgelopen dagen gekropen nadat het bedrijf een grote deal van het Amerikaanse leger had ontvangen. CRM steeg naar $230, iets hoger dan het tot nu toe gelaagde punt van $220. Het blijft ~38% onder het hoogste punt in december 2024.

Salesforce wint een groot contract met het Amerikaanse leger

Salesforce, het gigantische bedrijf in de software-industrie, behaalde een grote overwinning na het binnenhalen van een contract van 5,6 miljard dollar van het Amerikaanse leger. Het tienjarige contract zal ervoor zorgen dat het bedrijf zijn gereedschappen, waaronder Slack, naar het Department of War brengt.

De deal komt op een moment dat Salesforce en andere grote softwarebedrijven zoals Intuit, ServiceNow en Adobe onder grote druk staan te midden van de voortdurende AI-verstoring. De meeste van deze aandelen zijn gedaald, waarbij de State Street Software and Services ETF (XSW) is gedaald tot $180, een daling van meer dan 12% ten opzichte van het hoogste punt vorig jaar.

Het aandeel Salesforce blijft in een bearmarkt verkeren, omdat beleggers zich zorgen maken over de groeitraject, aangezien AI zich richt op enkele van haar producten en diensten. Ook zijn er aanhoudende zorgen dat de AI-agenten tijd nodig zullen hebben om betekenisvolle inkomstenbijdragen te genereren.

Daarnaast maken sommige investeerders zich zorgen over de groei door overnames. Onlangs kondigde het een overeenkomst aan om Informatica over te nemen voor 8 miljard dollar. Het doel is om de AI- en datamanagementcapaciteiten te versterken.

Salesforce heeft door de jaren heen meer overnames uitgevoerd, waarbij de meest opvallende Slack, Mulesoft, Tableau, ExactTarget, Demandware en Quip zijn.

De meest recente resultaten toonden aan dat de omzet van Salesforce in het derde kwartaal met 9% steeg tot $10,3 miljard. De resterende prestatieverplichting (RPO) steeg met 12% tot $59,5 miljard, terwijl de operationele marge 21,3% bedroeg.

Salesforce-cijfers vooruitblik

Analisten denken dat de omzet in het vierde kwartaal met 11% steeg tot $11,1 miljard, terwijl de winst per aandeel (EPS) steeg van $2,78 naar $3,0. Salesforce is altijd een zeer conservatief bedrijf geweest bij het maken van zijn toekomstgerichte richtlijnen. Daarom zal de werkelijke prestatie waarschijnlijk veel beter zijn dan deze verwachtingen.

Als de prognoses kloppen, zal de jaarlijkse omzet van Salesforce $41,48 miljard bedragen, een stijging van 9,4% jaar-op-jaar. Analisten verwachten ook dat de jaarlijkse omzet dit jaar met 10,8% zal groeien tot $48,9 miljard. Het uiteindelijke cijfer zal beter zijn dan dit vanwege de nieuwe Army-deal.

Er zijn tekenen dat Salesforce een ondergewaardeerd bedrijf is geworden. Gegevens verzameld door Yahoo Finance tonen aan dat het een forward K/E-ratio van 17 heeft, veel lager dan 26,11, waar het in 2024 was. De bedrijfswaarde ten opzichte van EBITDA steeg ook van 26,28 naar de huidige 17,5.

Technische analyse van de aandelenkoers van Salesforce

De wekelijkse grafiek laat zien dat de aandelenkoers van CRM de afgelopen jaren is gecrasht, van een hoogtepunt van $366 in 2024 naar de huidige $230. Het is gezakt onder het 50-weken exponentiële voortschrijdend gemiddelde en de Supertrend-indicator.

De kolf heeft ook een hoofd-en-schouderpatroon gevormd en zweeft nu bij de halslijn. Daarom is de meest waarschijnlijke CRM-aandelenvoorspelling bearish, waarbij het volgende belangrijke streefniveau het psychologische punt van $200 is.