Waarom Palantir-aandelen na de cijfers van vandaag sterk kunnen stijgen

De koers van Palantir is teruggelopen en is een technische berenmarkt ingegaan nadat hij 30% is gedaald ten opzichte van zijn hoogste punt vorig jaar. Deze terugval wordt op de proef gesteld wanneer het bedrijf maandag zijn financiële resultaten publiceert.

Palantir-aandelen in de schijnwerpers voorafgaand aan de cijfers

De koers van PLTR is de afgelopen maanden ingestort, omdat beleggers softwarebedrijven hebben afgestoten uit vrees dat ze worden verstoord door AI-tools van bedrijven als OpenAI en Anthropic.

Het bedrijf wordt later op maandag op de proef gesteld wanneer het zijn financiële resultaten publiceert, die meer inzicht zullen geven in de vraag of de activiteiten groeien.

De meest recente resultaten lieten zien dat de activiteiten een sterke groeimomentum kende, geholpen door de Amerikaanse commerciële tak. Deze divisie groeide in het vierde kwartaal met 137% terwijl het aantal klanten met 49% toenam. De omzet steeg naar $507 miljoen van $214 miljoen in dezelfde periode vorig jaar.

Amerikaanse bedrijven gebruiken Palantir-producten vanwege hun kwaliteit en omdat ze kunnen helpen meerdere softwarepakketten te vervangen. 

Tegelijkertijd blijft de Amerikaanse overheid uitgeven aan Palantir nu de geopolitieke spanningen toenemen. De kans is groot dat zijn technologie op grote schaal wordt ingezet in de lopende oorlog in Iran. 

De Amerikaanse overheid streeft nu naar $1.5 trillion aan defensie-uitgaven, waarbij substantiële bedragen naar AI-tools gaan, vooral die van Palantir. De omzet van Palantir aan de Amerikaanse overheid steeg naar $570 miljoen van $343 miljoen.

Wall Street-analisten zijn zeer positief over Palantir voorafgaand aan de cijfers, met een gemiddelde omzetraming van $1.54 miljard, een stijging van 74% ten opzichte van dezelfde periode vorig jaar. De guidance zal laten zien dat de omzet met 66% jaar-op-jaar zal stijgen tot $1.68 miljard.

De jaarlijkse omzet wordt verwacht met 62% jaar-op-jaar te groeien tot meer dan $7.28 miljard. Deze cijfers maken het tot een van de snelst groeiende bedrijven in de sector. 

Opvallend is dat het bedrijf een lange staat van dienst heeft in het verslaan van analistenramingen. Daardoor is het op zichzelf niet verrassend als het de verwachtingen verslaat; beleggers letten vooral op de omvang van de outperformance.

Een ander opvallend punt is dat de waardering, hoewel nog fors, veel gezonder is geworden dan enkele maanden geleden. Het heeft een vooruitlopende koers-winstverhouding (forward P/E) van 108 en een forward PEG-ratio van 2,29. De forward PE lag vorig jaar bijna op 200.

Palantir heeft een van de beste Rule-of-40-multiples, dankzij de sterke omzetgroei en de marges. De verwachte omzetgroei (forward) is 56%, terwijl de nettowinstmarge 36% is, wat het een multiple van 92% geeft.

Technische analyse van de Palantir-koers

Koersgrafiek PLTR | Bron: TradingView 

De daggrafiek laat zien dat de PLTR-koers een dubbele bodem vormde bij $125.7 en een halslijn bij $162. Een dubbele bodem is een van de meest voorkomende bullish omkeerpatronen in technische analyse.

De koers is boven het 50-daags exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA) gestegen, terwijl de Supertrend-indicator van rood naar groen is gedraaid, een teken dat de stieren aan momentum winnen.

Daarom zal de koers waarschijnlijk blijven stijgen, mogelijk naar het belangrijke weerstandsniveau bij $162.5. Een doorbraak boven dat niveau wijst op meer winstpotentie, mogelijk richting $180.