Koop aandelen GE Vernova, Lam Research en United Airlines: Morgan Stanley

Morgan Stanley heeft drie aandelen aangewezen die kunnen uitblinken nu het winstseizoen over het tweede kwartaal van start gaat. De bank uit Wall Street benadrukte GE Vernova NYSE:GEV, Lam Research (NASDAQ: LRCX) en United Airlines (NASDAQ: UAL) als topkeuzes, en wijst op de verwachting dat zij sterke kwartaalcijfers zullen leveren. 

GE Vernova 

Het aandeel GE Vernova heeft het dit jaar goed gedaan, geholpen door de stijgende vraag naar stroomvoorzieningsapparatuur te midden van de kunstmatige intelligentie-boom. Het is dit jaar met 61% gestegen en bijna 100% over de laatste 12 maanden.

Onlangs is het aandeel echter wat verzwakt en staat het enkele punten onder het recordniveau. Desondanks denken analisten van Morgan Stanley dat het bedrijf na de cijfers van 22 juli zal herstellen. Zij verwachten dat het betere dan verwachte cijfers zal publiceren, geholpen door nieuwe contracten voor gasturbines.

Het management heeft al aangegeven dat het de reserveringen voor gasturbines tot 2030 zal uitverkopen. Michael Wilson van Morgan Stanley zei:

“Capex verbreedt zich voorbij datacenters en vooruitgang bij reshoring suggereert dat de Amerikaanse industriële economie mogelijk een aanhoudende groeicyclus ingaat nu internationale productie duurder wordt dan binnenlandse productie.”

Gegevens van MarketBeat tonen dat het gemiddelde koersdoel voor GEV onder analisten $1,089 is, iets boven de huidige $1,067. Bernstein heeft een koersdoel van $1,206, terwijl Jefferies het doel onlangs verlaagde naar $1,210 van eerder $1,350.

United Airlines

Morgan Stanley is ook positief over United Airlines omdat men verwacht dat de gigant positieve vooruitzichten voor de rest van het jaar zal geven. Het aandeel is dit jaar met 7% gestegen en met 43% ten opzichte van het laagste punt dit jaar. Dit herstel deed zich voor toen de VS en Iran hun staakt-het-vuren invoerden, wat leidde tot lagere prijzen voor vliegtuigbrandstof.

Het risico is echter dat de twee landen de gevechten hervatten, waardoor de olieprijzen stijgen. Brent en WTI zijn deze week boven de $80 gestegen, wat zal leiden tot hogere prijzen voor vliegtuigbrandstof. Morgan Stanley schreef:

“De vraag naar vluchten en de boekingsintenties blijven gezond, met zeven opeenvolgende prijsstijgingen die zijn geabsorbeerd zonder vraagvernietiging. Nu de olieprijzen dalen, zullen luchtvaartmaatschappijen waarschijnlijk hun prijzen niet terugdraaien, hoewel aanhoudende vraag de belangrijkste toets zal blijven.”

Analisten zijn overwegend positief over het aandeel; analisten van Susquehanna, Cowen, Goldman Sachs, BMO en Bernstein hebben deze maand hun koersdoelen verhoogd. 

LEES MEER: Belangrijkste redenen waarom een fusie tussen United Airlines en American waarschijnlijk niet zal plaatsvinden

Lam Research

Morgan Stanley-analisten zijn ook positief over Lam Research, een bedrijf waarvan het aandeel dit jaar meer dan verdubbeld is. Na een record van $437 in juni zijn de aandelen Lam Research met 20% gedaald naar het huidige $346.

Morgan Stanley verwacht dat het bedrijf omzet- en winstcijfers zal rapporteren die beter uitvallen dan geschat. Dat zal vervolgens de winst per aandeel opdrijven, zoals het in het verleden heeft gedaan. In de verklaring stond:

“De vraag naar AI blijft robuust, met stijgende tokenprijzen en aanhoudende sterkte in het gehele ecosysteem ondanks recente marktterugvallen. Nieuwe bestellingen voor apparatuur nemen toe.” 

Analisten zijn ook positief over Lam Research, ondanks aanhoudende waarderingszorgen. Het bedrijf heeft een verwachte koers-winstverhouding van 62, veel hoger dan bij andere koplopers zoals Nvidia, Micron en SanDisk. 

Stifel verhoogde zijn koersdoel van $325 naar $425, terwijl Needham het doel van $300 naar $390 ophoogde. Andere analisten die hun koersdoel voor het aandeel verhoogden zijn afkomstig van Mizuho, Susquehanna en Cantor Fitzgerald.

LEES MEER: Aandeel Applied Materials stijgt doordat Meta's AI-chipplan semiconductornaam omhoog trekt