elf Beauty vs Estee Lauder: Hvilken er den beste investeringen?

Når vi går inn i andre halvdel av 2024, ser investorer skarpt på skjønnhetssektoren, spesielt aksjene til elf Beauty Inc (NYSE: ELF) og Estée Lauder Companies Inc (NYSE: EL).

Mens elf Beauty har sett en 20% økning i aksjeverdien i år, har Estée Lauder slitt, med aksjen ned 35%.

Analytikere ser imidlertid mer potensial i elf Beauty for det kommende året.

elf Beautys oppadgående momentum

Baird-analytiker Mark Altschwager oppgraderte nylig elf Beauty til å "utkonkurrere" i forskningsnotatet sitt, og satte et prismål på $230, som antyder en potensiell 35% oppside.

Altschwager tilskriver sine bullish utsikter til merkevarens sterke momentum, og forventer at det vil ta flere markedsandeler i fremtiden.

Nøkkelfaktorer inkluderer gunstige Q1-sjekker, ekspansjon i distribusjon og muligheter for internasjonal vekst.

Altschwager mener at elf Beauty kan opprettholde sin premiuminntektsvekst til tross for et volatilt forbrukermarked.

Han forventer også at selskapet vil utnytte sin prissettingskraft for å motvirke høyere tollsatser, spesielt hvis det er en potensiell Trump-seier i det amerikanske valget i 2024.

Videre gir den nylige nedgangen i elf Beautys aksjer en kjøpsmulighet for kvalitetsinvestorer.

Det er imidlertid viktig å merke seg at elf Beauty for øyeblikket ikke tilbyr utbytte, noe som gjør det mindre attraktivt for inntektsfokuserte investorer.

Utfordringer Estée Lauder står overfor

På den annen side har Raymond James-analytiker Olivia Tong nedgradert Estée Lauder fra "sterke kjøp" til "markedsprestasjoner", med henvisning til langsommere utvinning i Kina og økende konkurranse i US Tongs nedgradering fulgte skuffende salg under shoppingbegivenheten 18. juni i Kina.

Som et resultat anslår hun nå en 5% økning i FY25-salget med en justert EPS på $3,90, ned fra hennes tidligere prognose på 7% vekst og $4,15 per aksje.

Tong advarte om at en langsommere salgsoppgang kan nødvendiggjøre økt merkevarestøtte eller høyere kampanjer, og potensielt skade margingjenoppretting og merkevareimage.

Til tross for disse utfordringene er Estée Lauder fortsatt en betydelig aktør, og betaler et utbytte på 2,64 %.

Ser fremover

Estée Lauder er satt til å rapportere sine økonomiske resultater for andre kvartal 19. august, med en konsensusforventning om å tjene 26 cent per aksje, sammenlignet med 7 cent per aksje for ett år siden. Mens selskapet står overfor hindringer, kan dets kommende økonomiske resultater gi ytterligere innsikt i gjenopprettingsbanen.

Mens elf Beauty ser ut til å være det foretrukne valget for 2024 på grunn av dets vekstpotensial og sterke markedsposisjon, tilbyr Estée Lauders etablerte merkevare og utbytteutbytte en annen appell. Investorer bør veie disse faktorene nøye for å finne ut hvilken aksje som passer best med deres investeringsstrategi.