Institusjonelle investorer skifter holdning når Bitcoin ETF-er gir økt kryptoadopsjon

Written by
Translated by
Written on Aug 17, 2024
Reading time 4 minutes
  • Goldman Sachs avslørte eierandeler på over 418 millioner dollar i forskjellige Bitcoin-relaterte ETFer.
  • Morgan Stanley rapporterte også beholdninger verdt 188 millioner dollar i spot Bitcoin-midler.
  • Totale netto eiendeler under amerikanske Bitcoin Spot ETFer har økt til 52 milliarder dollar.

Følg Invezz på TelegramTwitter og Google Nyheter for å få de siste oppdateringer >

Institusjonell interesse for kryptovalutaer øker etter hvert som Bitcoin ETF-er får gjennomslag, og markerer et betydelig skifte i det finansielle landskapet.

Advertisement

Leter du etter signaler og varsler fra pro-traders? Registrer deg GRATIS på Invezz Signals™. Tar 2 min.

Til tross for skepsis fra store finansfigurer som JP Morgans Jamie Dimon og Goldman Sachs Sharmin Mossavar-Rahmani, som tidligere har stemplet Bitcoin som en «svindel» og «ponzi-ordning», allokerer institusjonelle investorer i økende grad midler til kryptoområdet.

Advertisement

Denne økende bruken understreker en bemerkelsesverdig trend: finansgiganter integrerer digitale eiendeler i sine porteføljer, drevet av både deres egne strategiske beslutninger og kravene fra formuesforvaltningskunder.

Økte institusjonelle eierandeler i Bitcoin ETFer

Copy link to section

Nylige SEC 13F-innleveringer avslører en robust økning i institusjonelle investeringer i Bitcoin ETFer i løpet av andre kvartal 2024.

Spesielt avslørte Goldman Sachs eierandeler på over 418 millioner dollar i forskjellige Bitcoin-relaterte ETFer, inkludert BlackRocks iShares Bitcoin Trust og Fidelity Bitcoin ETF.

Dette skiftet er betydelig gitt Goldman Sachs’ historisk skeptiske holdning til kryptovalutaer.

Morgan Stanley rapporterte også beholdninger verdt 188 millioner dollar i spot Bitcoin-midler, selv om dette representerte en nedgang fra forrige kvartal.

Reduksjonen skyldtes først og fremst salg av aksjer i Grayscale Bitcoin Trust, som har høyere forvaltningshonorar sammenlignet med andre ETFer.

Likevel har Morgan Stanley bemyndiget sine 15 000 finansielle rådgivere til å tilby BTC ETFer for å velge kunder med høy nettoverdi, noe som signaliserer et strategisk grep for å integrere kryptoeksponering i formuesforvaltning.

I følge Vetle Lunde, senioranalytiker ved K33 Research, viste 13F-registreringene at 1199 profesjonelle firmaer hadde investeringer i amerikanske spotbitcoin-ETFer ved utgangen av 2. kvartal, en økning på 262 firmaer fra forrige kvartal.

“Mens detaljinvestorer fortsatt har majoriteten av flyten, økte institusjonelle investorer sin andel av totalt AUM med 2,41 prosentpoeng, som nå utgjør 21,15%,” bemerket Lunde.

Suverene formuesfond utvider sin kryptoeksponering

Copy link to section

Økningen i institusjonelle beholdninger er ikke begrenset til store banker.

JPMorgan rapporterte minimal kryptoeksponering med omtrent $42.000 i Grayscales Bitcoin-fond og $18.000 i ProShares Bitcoin Strategy ETF.

HSBC og UBS har vist mer betydelige investeringer, med HSBC som har nesten $3,6 millioner i spot Bitcoin og UBS opprettholder rundt $300 000 i ETF-beholdning. Bank of America rapporterte en samlet beholdning på rundt 5,3 millioner dollar, hovedsakelig fra BlackRock og Fidelity.

I tillegg har hedgefond som Millennium Management, Capula Investment Management, Schonfeld Strategic Advisors og Steven Cohens Point72 Asset Management også rapportert eierandeler i Bitcoin ETFer.

Millennium Management, som forvalter 68 milliarder dollar i eiendeler, er fortsatt en toppeier til tross for at ETF-andelen er redusert fra forrige kvartal.

Suverene formuesfond utvider også sin kryptoeksponering.

Norwegian Sovereign Wealth Fund (NBIM) så sine indirekte Bitcoin-beholdninger stige med 62 % siden 31. desember 2023, og eide 2.446 BTC til en verdi av $142,9 millioner innen midten av 2024.

Denne veksten tilskrives økte investeringer i MicroStrategy, Marathon Digital, Coinbase og Block Inc.

Til tross for dette antyder Lunde at økningen sannsynligvis skyldes sektorvekting og risikospredning snarere enn en bevisst strategi for å samle Bitcoin.

På samme måte kjøpte Sør-Koreas nasjonale pensjonstjeneste (NPS), verdens tredje største offentlige pensjonsfond, 24 500 aksjer i MicroStrategy for 33,75 millioner dollar, per 13. august SEC-innleveringer.

Netto eiendeler under amerikanske Bitcoin Spot ETFer stiger til 52 milliarder dollar

Copy link to section

Godkjenningen av Bitcoin ETFer av SEC i januar 2024 har vært et vannskille for kryptomarkedet.

Totale netto eiendeler under amerikanske Bitcoin Spot ETFer har økt til 52 milliarder dollar.

Mathew McDermott, Global Head of Digital Assets hos Goldman Sachs, beskrev lanseringen av disse ETF-ene som en katalysator for fornyet momentum i kryptosektoren.

En fersk undersøkelse av Global Digital Finance (GDF) viste at 93 % av institusjonelle investorer, inkludert store finansfirmaer over hele USA, Asia, Europa og Midtøsten, nå håndterer Bitcoin i en eller annen form.

Mens 74 % fungerer som forvaltere for Bitcoin, engasjerer nesten to tredjedeler med det gjennom ETF-er eller ETP-er, og 54 % involverer Bitcoin i kundehandel.

Kilde: K33 Research

Elise Soucie, administrerende direktør for politikk og regulering ved GDF, fremhevet at dette året markerer et sentralt skifte mot institusjonell kryptoadopsjon.

“SECs beslutning om å godkjenne Bitcoin ETFer har betydelig påvirket markedet, ytterligere drevet av den sterke ytelsen til digitale eiendeler,” sa Soucie.

Til tross for pågående volatilitet og kritikk, betyr den økende institusjonelle interessen en gradvis aksept av kryptovalutaer, former fremtiden for digital finans og forbedrer mainstream-integrasjonen av digitale eiendeler.

Denne artikkelen er oversatt fra engelsk ved hjelp av AI-verktøy, og deretter korrekturlest og redigert av en lokal oversetter.

Advertisement

Other content you may like