Kan Horizon Robotics revitalisere Hong Kongs børsnoteringsmarked med noteringen på 696 millioner dollar?

Horizon Robotics, en fremtredende aktør innen teknologi for autonom kjøring, har kunngjort sin intensjon om å sikre opptil 696 millioner dollar gjennom en børsnotering (IPO) i Hong Kong.

Dette trekket kommer når byens kapitalmarkeder begynner å vise tegn på revitalisering etter en lengre periode med inaktivitet som varer i nesten to år.

I følge selskapets regulatoriske registreringer planlegger Horizon Robotics å tilby 1,36 milliarder aksjer, med en pris satt mellom HK$3,73 og HK$3,99 ($0,51) hver.

Skulle denne børsnoteringen lykkes, vil den representere den største børsnoteringen i Hong Kong for 2024, og overgå den forventede børsnoteringen på 650 millioner dollar fra China Resources Beverage, som startet sin bokbyggingsprosess tidligere denne uken.

Før denne utviklingen hadde IPO-markedet i Hong Kong opplevd en betydelig nedgang, og nådde laveste nivåer i flere år ettersom kinesiske regulatorer beholdt et stramt grep om godkjenninger for fastlandsselskaper som søker å skaffe midler utenfor Kina.

Som et positivt tegn for Horizon Robotics har hjørnesteinsinvestorer allerede forpliktet seg til å kjøpe aksjer verdt 219,8 millioner dollar.

Viktige bidrag inkluderer bud på $50 millioner hver fra Alisoft China og Baidu, som understreker sterk interesse fra store aktører i teknologisektoren.

Med spesialisering i produksjon av avanserte førerassistentsystemer og autonome kjøreløsninger, imøtekommer Horizon Robotics den økende etterspørselen etter innovativ personbilteknologi i Kina.

Selskapet regner også Volkswagen blant sine interessenter.

IPO-prosessen er satt til å fullføre sin aksjeprising 21. oktober, og handel forventes å starte på Hong Kong-børsen 24. oktober.

Horizon Robotics har i sine søknader detaljert planer om å allokere 70 % av midlene som samles inn til forskning og utvikling i løpet av de neste fem årene, mens ytterligere 10 % vil bli rettet til salgs- og markedsføringsinitiativer.