JPMorgans utbetaling på 330 millioner dollar til Malaysia forklart: inne i 1MDB-forliket

JPMorgan Chase har gått med på å betale 330 millioner dollar (ca. 1,4 milliarder RM) til Malaysia, en avtale som avslutter bankens langvarige tvist om dens rolle i 1MDB-skandalen.

Kunngjøringen kom 22. august etter år med frem og tilbake i domstoler på flere kontinenter.

Forlikspengene vil bli kanalisert inn på Malaysias Assets Recovery Trust Account, som inneholder inntekter fra forsøk på å få tilbake milliarder som er tappet ut i det etterforskere har kalt en av verdens største økonomiske svindel.

Som en del av avtalen vil Malaysia trekke tilbake alle utestående søksmål, inkludert krav mot JPMorgans sveitsiske arm , og begge sider lovet å ikke forfølge ytterligere tiltak knyttet til affæren.

Det er en juridisk våpenhvile, men en som lar de bredere spørsmålene om bankansvar i skandaler som 1MDB henge i luften.

Forlik avslutter år med rettsusikkerhet

1MDB-affæren har tynget global finans i mer enn ti år. Etterforskere anslår at minst 4,5 milliarder dollar ble overført fra fondet mellom 2009 og 2014, penger som gikk gjennom noen av verdens største finansknutepunkter.

Banker fra Wall Street til Zürich som Goldman Sachs, Deutsche Bank og Coutts har blitt trukket inn i nedfallet.

Malaysias saker mot JPMorgans sveitsiske arm anklaget banken for uaktsomhet, pliktbrudd og til og med konspirasjon for å svindle det suverene fondet i jakten på skader verdt hundrevis av millioner.

JPMorgans betaling på 330 millioner dollar, fullført uten noen innrømmelse av forseelser, lukker effektivt kapittelet om dets juridiske forviklinger i Malaysia.

Avtalen fritar banken for ansvar for både nåværende og fremtidige krav knyttet til 1MDB, og avslutter år med usikkerhet om eksponeringen.

I en felles uttalelse understreket den malaysiske regjeringen og JPMorgan at forliket «binder begge parter fra fremtidige krav eller rettssaker knyttet til 1MDB», og tilbyr en viss grad av endelighet etter langvarige tvister.

JPMorgan står overfor fornyet sveitsisk gransking

Forliket kommer på et delikat tidspunkt, og overlapper med nye tiltak i Sveits mot JPMorgans lokale datterselskap.

Tidligere denne uken bøtela den sveitsiske statsadvokaten enheten med 3 millioner franc (3,7 millioner dollar), med henvisning til organisatoriske mangler som tillot hvitvasking av penger knyttet til 1MDB.

Myndighetene pekte på dusinvis av mistenkelige overføringer verdt omtrent 174 millioner franc, behandlet mellom slutten av 2014 og midten av 2015, selv om offentlige advarsler økte over 1MDBs partner PetroSaudi.

Påtalemyndigheten konkluderte med at transaksjonene var direkte knyttet til tidligere forseelser, inkludert PetroSaudi-ledere som senere ble dømt for å ha sugd mer enn 1,8 milliarder dollar fra fondet.

JPMorgan har fremhevet skritt som er tatt siden den gang for å styrke sine anti-hvitvaskingssystemer, og understreket at kontrollene er langt sterkere i dag.

For Malaysia representerer avtalen nok et skritt fremover i en årelang kampanje for å få tilbake milliarder hentet fra det statlige fondet.

Det legger til en rekke internasjonale gjenopprettinger og understreker en følelse av avslutning i en av de mest vidtrekkende finansskandalene det siste tiåret.