Oto dlaczego indeks ASX 200 w Australii spada

Indeks ASX 200 spadł piąty dzień z rzędu, osiągając najniższy poziom od 26 listopada. Ten spadek odzwierciedlał wyniki na Wall Street, gdzie czołowe indeksy, takie jak Nasdaq 100 i Dow Jones, gwałtownie spadły w obliczu trwających obaw związanych ze sztuczną inteligencją.

Indeks ASX 200 spadł w obliczu obaw, że RBA może podnieść stopy procentowe

Jednym z głównych powodów, dla których indeks ASX 200 spadł o 6% względem rocznego maksimum, są obawy, że bank centralny może podnieść stopy procentowe już w lutym.

Analitycy z Commonwealth Bank i NAB uważają, że ta podwyżka nastąpi z powodu inflacji w Australii. Opublikowane ostatnio dane pokazały, że inflacja nadal rosła w październiku, oddalając się od celu wynoszącego od 2% do 3%.

Inny raport opublikowany w czwartek wykazał, że oczekiwania inflacyjne nadal rosły w tym miesiącu. Wzrosły z 4,5% w zeszłym miesiącu do 4,7% w listopadzie.

W rezultacie rentowności australijskich obligacji gwałtownie wzrosły w ciągu ostatnich dwóch miesięcy. Rentowność dziesięcioletnich obligacji wzrosła z najniższego poziomu 4,1% w październiku do obecnych 4,75%. Podobnie, rentowność pięcioletnich obligacji wzrosła do 4,27% z rocznego minimum 3,416%.

Często rynek akcji się waha, gdy rentowności obligacji rządowych są w trendzie wzrostowym. W niektórych przypadkach inwestorzy zazwyczaj przechodzą z rynku akcji na rynek obligacji.

Co najważniejsze, rosnące oczekiwania podwyżki stóp RBA mają miejsce w czasie, gdy inwestorzy spodziewają się, że Rezerwa Federalna obniży stopy procentowe trzykrotnie w przyszłym roku.

Nerwy w branży AI

Trwająca wyprzedaż indeksu ASX 200 zbiegła się z niepokojami związanymi z branżą sztucznej inteligencji. Te niepokoje nasiliły się po ostatnich wynikach Oracle i późniejszym krachu akcji firmy.

Akcje Oracle spadły o ponad 50% od rocznego maksimum, a trend ten przyspieszył w środę. Ten spadek nastąpił, gdy Blue Owl, firma wspierająca finansowanie swoich centrów danych, wycofała się z umowy.

Oracle również spadł, gdy stoi przed ogromnymi terminami zapadalności i kwestionuje swoje 523 miliardy dolarów RPO.

W rezultacie australijskie firmy technologiczne dziś spadły, obawiając się, że ostatni boom się kończy. Akcje NextDC spadły o 4,2%, podczas gdy Megaport spadły o 2,67%. Life360 spadł o ponad 2,5%.

Niektóre firmy z indeksu ASX 200 trafiły dziś na pierwsze strony gazet. Jednym z głównych był Netwealth, którego akcje wzrosły nawet po tym, jak firma została zobowiązana do wypłaty 67 milionów dolarów odszkodowania ponad 1000 klientom. To postanowienie zapadło po upadku jednego z funduszy emerytalnych.

Tymczasem akcje Woodside spadły o ponad 2,2% po tym, jak jej CEO został przejęty na stanowisko kierowniczej BP.

Do największych zyskujących w indeksie ASX 200 należały firmy takie jak Bapcor, Coronado Resources, Zimplats i Premier Investments.

Analiza techniczna indeksu ASX 200

Wykres dziennych ram czasowych wskazuje na dalszy spadek w najbliższym terminie. Wynika to z faktu, że utworzył wzór podwójnego topu za 9 060 A$ oraz dekolt na 8 722 A$, co było najniższym poziomem we wrześniu tego roku.

Akcje zakończyły wzór "break and retest", wracając do linii szyi. Break-and-retest jest jednym z najpopularniejszych sygnałów kontynuacji spadkowej w analizie technicznej.

Spadła także poniżej 50-dniowej średniej kroczącej. Dlatego najbardziej prawdopodobny scenariusz to spadek i ponowny test kluczowego poziomu wsparcia na poziomie 8 386 USD, najniższego z 22 listopada.