Previsão do preço das ações simbóticas: preparação para a volatilidade do SYM

O preço das ações da Symbotic (NASDAQ: SYM) ocorreu conforme eu previ há alguns meses. No meu artigo de fevereiro, estimei que cairia para cerca de US$ 39,40, o que aconteceu em abril. Permaneceu agora numa faixa estreita, à medida que o foco muda para os resultados trimestrais agendados para segunda-feira desta semana.

As preocupações de avaliação permanecem

A Symbotic é uma empresa líder que busca se beneficiar das tendências atuais do comércio eletrônico em todo o mundo. É um concorrente da Ocado que está construindo tecnologias de automação de armazéns para empresas como Walmart, Albertsons, Target e AFS.

As empresas que usam o Symbotic se beneficiam de baixos custos operacionais, maior automação e maior rendimento. Isso explica por que empresas como o Walmart podem entregar seus produtos aos clientes em poucas horas.

Os negócios da Symbotic têm crescido rapidamente nos últimos anos. Sua receita anual aumentou de mais de US$ 92,1 milhões em 2020 para mais de US$ 1,1 bilhão no último ano financeiro.

Os analistas acreditam que tem mais espaço para crescer à medida que continua a assinar mais acordos com outros retalhistas. A expectativa é que sua receita anual atinja US$ 1,74 bilhão este ano, seguida de US$ 2,5 bilhões em 2025.

Este crescimento explica porque a Symbotic tem alguns dos maiores múltiplos de avaliação do setor. Tem uma capitalização de mercado de mais de 24 mil milhões de dólares, o que lhe confere um múltiplo de preço/vendas superior a 21, o que não é barato.

Assim como o Ocado , o Symbotic também está crescendo a um custo significativo, o que explica por que permaneceu no vermelho durante anos. Teve um prejuízo líquido de US$ 23,9 milhões no último exercício financeiro. Seu prejuízo líquido nos últimos cinco anos foi de mais de US$ 437 milhões. Falando sobre seus lucros, o CFO observou que :

A avaliação cara da Symbotic se deve principalmente à qualidade de sua base de clientes, ao forte crescimento das receitas e às suas receitas recorrentes. Ele também tem uma enorme carteira de receitas de mais de US$ 23 bilhões.

O próximo catalisador importante para o preço das ações da SYM serão os resultados financeiros definidos para segunda-feira. Os analistas esperam que seu valor de receita chegue a US$ 412,9 milhões, seguido por US$ 447 milhões no trimestre atual.

Previsão simbótica do preço das ações

Gráfico SYM por TradingView

O gráfico diário mostra que o preço das ações SYM atingiu um pico de US$ 64,20 em julho do ano passado. Agora caiu mais de 36% em relação ao seu ponto mais alto, o que significa que está em um mercado em baixa.

A ação está oscilando na média móvel exponencial (EMA) de 200 dias e está ligeiramente abaixo do ponto de retração de Fibonacci de 38,2%. Ele também caiu abaixo do nível chave de US$ 47,20, sua oscilação mais alta em outubro do ano passado.

Portanto, a perspectiva para a ação é de baixa antes dos lucros, uma vez que ainda está precificada com perfeição. Se isso acontecer, o próximo ponto a ser observado será em US$ 30,5, sua oscilação mais baixa em 13 de novembro. Este preço está cerca de 26% abaixo do nível atual.