O SCHG é um bom complemento ao ETF SCHD?

O ETF Schwab US Large-Growth (SCHG) continuou sua recuperação notável esta semana, ao saltar para o nível mais alto já registrado. Saltou mais de 82% desde o seu ponto mais baixo em 2022, ajudado pelo forte desempenho das empresas tecnológicas de grande capitalização.

O que são os ETFs SCHG e SCHD?

O ETF Schwab US Large-Growth é um ETF líder que investe nas empresas de maior crescimento dos Estados Unidos. Algumas de suas maiores empresas no índice são Microsoft, Apple, Nvidia, Amazon e Alphabet.

O seu objetivo é investir em empresas que tenham balanços sólidos e que estejam a gerar um forte crescimento de receitas e lucros. É composto por 250 empresas, mais de US$ 28 bilhões em ativos e um índice de despesas de 0,04%.

46% de suas empresas estão em tecnologia da informação, seguida por serviços de comunicação, consumo discricionário e saúde.

O Schwab US Dividend Equity (SCHD), por outro lado, é um fundo gigante com mais de 60 mil milhões de dólares em activos. Ele acompanha o índice Dow Jones US Dividend 100, que acompanha empresas que têm um histórico de geração de forte crescimento de dividendos.

Suas maiores empresas constituintes são empresas como Texas Instrument, Amgen, Pfizer, PepsiCo e Lockheed Martin. A maioria destas empresas tem um amplo fosso nas suas indústrias e enormes reservas de caixa nos seus balanços.

De acordo com seu site, a maioria das empresas do ETF está no setor financeiro, seguido por saúde, bens de consumo básico, indústria e energia.

Como tal, SCHD e SCHG têm tipos de empresas significativamente diferentes devido aos seus objetivos diferentes. O objetivo do SCHG é gerar retornos aos seus detentores, enquanto o objetivo do SCHD é proporcionar um crescimento regular dos dividendos aos seus investidores.

Eles se complementam?

SCHD e SCHG tiveram um forte desempenho ao longo dos anos, ajudados pelas tendências mais amplas nas ações dos EUA. O retorno total do ETF SCHD nos últimos cinco anos foi de 78%, enquanto o SCHG teve 145,9%.

Esta tendência continuou recentemente, com o ETF SCHG a subir 40%, enquanto o SCHD saltou 14,8%. A divergência aconteceu porque a maior parte dos ganhos de preços nas últimas décadas foi impulsionada pelo setor tecnológico. Todas as empresas com valor de mercado superior a US$ 1 trilhão estão na indústria de tecnologia.

Desempenho de cinco anos dos ETFs SCHG vs SCHD

Portanto, como já escrevi antes , acredito que investir apenas em SCHD é arriscado e não leva a ganhos fortes. O seu maior desafio é ter uma exposição mínima ao setor tecnológico voltado para o futuro.

Portanto, é sempre bom encontrar ETFs que tenham elemento de crescimento. SCHG é uma alternativa mais barata para isso. Ele também costuma superar o ETF Nasdaq 100 (QQQ), de alta tecnologia, e o ETF S&P 500 (SPY). Por exemplo, o seu retorno total nos últimos três anos foi de 42,4%, enquanto os outros dois geraram 40% e 32%, respetivamente.

Como tal, se você estiver investindo no ETF Schwab Dividend Equity, faz sentido investir também no SCHG ou em outros ETFs relacionados, como QQQ e Invesco Large Cap Growth ETF (PWB).