Veja por que as ações da Robinhood subiram e por que podem cair em breve

O preço das ações da Robinhood subiu este ano, com os investidores aplaudindo a entrada da empresa em ativos tokenizados. A HOOD saltou para US$ 100, um aumento de 1.150% em relação ao seu nível mais baixo em 2023, tornando-se uma das ações americanas com melhor desempenho. Então, essa corrida de touros pode continuar?

Por que as ações da Robinhood estão subindo

O preço das ações da Robinhood está em forte alta nos últimos anos, à medida que a empresa ganhou participação de mercado no setor de negociação de ações. Também continuou a inovar, o que levou ao seu crescimento.

Foi a primeira corretora a oferecer negociação de ações 24 horas nos EUA. Também venceu outras empresas na crescente indústria de criptomoedas, onde se tornou um concorrente formidável da Coinbase.

Robinhood se expandiu para outros países, onde continua ganhando participação de mercado. Esta semana, a empresa anunciou sua entrada em ações tokenizadas, oferecendo mais de 200 ações americanas para seus clientes europeus.

Todas essas iniciativas ajudaram a empresa a continuar seu crescimento. Sua receita anual saltou de mais de US$ 958 milhões em 2019 para mais de US$ 2,9 bilhões no ano passado, um número que os analistas preveem que continuará crescendo.

Os dados do Yahoo Finance mostram que os analistas preveem que a receita do segundo ano chegue a US$ 897 milhões, um aumento de 31,6% em relação ao mesmo período do ano passado.

Em seguida, gerará mais de US$ 900 milhões no terceiro trimestre, representando um aumento de 41% em relação ao mesmo trimestre do ano passado. Esse crescimento será parcialmente devido à recente aquisição da BitStamp, um player líder na indústria de criptomoedas.

Os analistas esperam que os resultados mostrem que sua receita anual será de US$ 3,6 bilhões este ano, seguida por US$ 4,26 bilhões no próximo ano fiscal.

Robinhood também se tornou uma empresa altamente lucrativa nos últimos anos. Ela teve um prejuízo líquido de mais de US$ 3,6 bilhões em 2021, depois reduziu para US$ 1,02 bilhão em 2022 e US$ 541 milhões em 2023. Por fim, a empresa obteve um lucro líquido de US$ 1,4 bilhão, uma tendência que continuará.

Os analistas de Wall Street antecipam que os resultados mostram que seu lucro por ação (EPS) chegará a US$ 1,47 este ano e US$ 1,74 em 2026.

O HOOD está supervalorizado?

O aumento contínuo das ações da Robinhood levantou preocupações sobre sua avaliação. Ele passou para US$ 97, muito acima da estimativa média de Wall Street de US$ 73,98. Esse rali deu a ele um valor de mercado de mais de US$ 86 bilhões.

O aumento elevou seu lucro por ação de doze meses para 52 e seu múltiplo futuro de 72. Esses múltiplos são maiores do que as médias da indústria de 13 e 11, respectivamente.

A avaliação cara é um sinal de que os investidores esperam que seus negócios continuem crescendo no futuro. No entanto, existe o risco de que comece a moderar nos próximos meses.

Análise do preço das ações da HOOD

Gráfico de ações Robinhood | Fonte: TradingView

O gráfico semanal mostra que o preço das ações da Robinhood está em forte alta nos últimos meses. Ele saltou nas últimas nove semanas consecutivas, sua mais longa sequência de vitórias em anos.

O HOOD ultrapassou o nível de resistência crucial em US$ 67, invalidando o padrão gráfico de topo duplo. Ele também se moveu significativamente acima das médias móveis exponenciais de 50 e 25 semanas.

Portanto, existe o risco de que a ação passe por uma reversão à média, onde caia e volte às suas médias históricas. Se isso acontecer, pode cair para US$ 67, possivelmente depois de publicar seus resultados financeiros.