Resumo do mercado do meio-dia dos EUA: SandP 500 recua 1,1% enquanto traders avaliam lucros e geopolítica

Os mercados acionistas dos EUA tropeçaram no meio do dia pela segunda sessão consecutiva na quarta-feira, com os principais índices recuando de seus recordes recentes enquanto os investidores enfrentavam decepcionantes previsões de lucros corporativos.

Além disso, o aumento das tensões geopolíticas no Irã e um atraso inesperado na decisão da Suprema Corte sobre as tarifas de Trump também pesaram sobre o sentimento.

O SandP 500 caiu cerca de 1,1%, o Nasdaq caiu 1,6% e o Dow Jones Industrial Average perdeu 333 pontos, anulando ganhos iniciais e sinalizando cautela crescente.

Ações dos EUA no meio do dia: Panorama do mercado e movimentos setoriais

A venda generalizada refletiu uma mudança no sentimento do mercado.

As ações de tecnologia sofreram a maior parte da queda, com grandes empresas de semicondutores como Nvidia, Broadcom e Arm Holdings caindo 2% ou mais, enquanto investidores se preocupavam com as interrupções no fornecimento da China em meio ao aumento das tensões geopolíticas.

O setor financeiro, apesar dos resultados mistos dos principais bancos, também tropeçou.

O Bank of America reportou um lucro trimestral de $0,98 por ação, superando as expectativas dos analistas, mas as ações caíram cerca de 5% devido a preocupações sobre a futura previsão de receita líquida de juros.

As ações do Wells Fargo caíram após o banco não obter receita do quarto trimestre e decepcionar nas projeções líquidas de renda de juros devido aos custos de rescisão decorrentes da redução de força de trabalho.

Bens de consumo básico, utilidades e saúde superaram o desempenho. Energia e materiais ganharam terreno à medida que os preços do petróleo e metais preciosos subiram devido à ansiedade geopolítica.

A sessão marcou a segunda perda consecutiva após os mercados haverem atingido recordes poucos dias antes.

Por que os investidores recuaram?

O cenário de resultados estabeleceu um padrão alto para o mundo corporativo americano.

Investidores, assustados com avaliações elevadas e condições econômicas incertas, exigem não apenas beats, mas também orientações futuras convincentes.

Os lucros dos bancos começaram a temporada de forma mista: algumas empresas superaram a lucratividade, mas alertaram sobre o crescimento futuro da receita, um padrão que pesou nas ações bancárias em geral.

O gatilho mais imediato para o declínio de hoje, no entanto, foi a escalada geopolítica no Irã.

O presidente Trump anunciou uma tarifa de 25% sobre qualquer país que faça negócios com o Irã e intensificou a retórica militar, sugerindo uma possível intervenção dos EUA em distúrbios civis naquele país.

O mercado respondeu precificando o risco de interrupção no fornecimento de petróleo.

O petróleo Brent subiu para quase US$ 65 por barril, o valor mais alto desde meados de novembro, após ter ganhado 9% nas quatro sessões anteriores.

O petróleo bruto West Texas Intermediate subiu para $60,60 por barril.

Analistas estimam que cerca de $3 a $4 por barril do preço atual do petróleo são impulsionados pelo que é conhecido como "prêmio de risco geopolítico", refletindo a possibilidade de que as exportações de petróleo bruto iraniano possam ser interrompidas.

O sentimento de desvalorização do risco ia além do petróleo.

Os preços do ouro e da prata atingiram níveis recordes enquanto investidores buscavam refúgios tradicionais. Os preços dos títulos subiram, empurrando o rendimento do título do Tesouro de 10 anos para baixo em 4 pontos-base.

Investidores também estavam adquirindo proteção por meio de opções de venda e hedges, um sinal de crescente desconforto.

Para aumentar a inquietação do mercado, a Suprema Corte inesperadamente adiou sua decisão sobre a constitucionalidade das tarifas de Trump.

A decisão pode reformular a política comercial e trazer implicações de centenas de bilhões de dólares em possíveis reembolsos caso o tribunal derrube sua autoridade tarifária.

A incerteza deixou os traders em suspenso e os investidores com um catalisador a menos para clareza.