Nifty 50 Index sinaliza padrão arriscado enquanto investidores estrangeiros vendem

O Nifty 50 Index entrou em correção neste ano, à medida que investidores estrangeiros e locais continuaram a vender e os preços de energia dispararam. O índice, que acompanha as maiores empresas indianas, caiu para INR 22.820, uma queda de mais de 13% em relação ao seu ponto mais alto neste ano.

Nifty 50 Index cai à medida que investidores estrangeiros vendem e preços de energia disparam 

As ações indianas mantiveram a liquidação na segunda-feira, enquanto os preços do petróleo bruto e do gás natural dispararam. O Brent, referência global, saltou para US$115 na segunda-feira, enquanto o West Texas Intermediate (WTI) atingiu US$101. Ambos subiram mais de 90% e 78% no ano.

Os preços do petróleo podem continuar a subir nas próximas semanas, agora que a guerra no Irã tomou um novo rumo. Os houthis já entraram no teatro de operações, enquanto Donald Trump enviou milhares de tropas para a região. Os houthis ameaçaram bloquear a passagem de petróleo no Mar Vermelho, uma medida que afetará a economia indiana.

A economia da Índia está altamente exposta à guerra em curso no Irã porque importa a maior parte do seu petróleo do Oriente Médio. A alta dos preços do petróleo também vem elevando a inflação, o que pode levar o Reserve Bank of India (RBI) a elevar as taxas de juros. 

De fato, os dados mostram que o rendimento de dez anos subiu para 6,94% em comparação com a mínima do ano passado de 6,129%. Além disso, o rendimento de cinco anos subiu para 6,665% em relação à mínima deste ano de 6,3%. 

Os dados mostram que investidores estrangeiros continuaram a liquidar ações indianas neste ano. Eles venderam quase US$12 bilhões neste mês, uma tendência que pode continuar no futuro próximo à medida que os riscos aumentam.

A venda também ocorre enquanto a rúpia indiana recua. Dados mostram que o USD/INR subiu para uma máxima de 94,90, alta de mais de 4,5% no ano, e está 30% acima do seu nível mais baixo em 2021.

A maioria das empresas do Nifty 50 Index teve desempenho fraco neste ano. Empresas de consultoria de TI como Wipro, Tata Consultancy e Infosys tiveram ações que caíram mais de 25% no ano e recuaram mais de 20% nos últimos 12 meses. 

Outros grandes retardatários no Nifty Index neste ano incluem empresas como ITC, Maruti Suzuki, HDFC Bank, Jio Financial Services, Trent, Asian Paints, Adani Enterprises e HDFC Life Sciences.

Por outro lado, empresas como Oil & Natural Gas, NTPC, Coal India, Power Grid e Tata Steel estiveram entre as principais altas do índice neste ano.

Análise técnica do Nifty Index com formação de topo duplo 

Gráfico do Nifty 50 Index | Fonte: TradingView 

O gráfico em base semanal mostra que o Nifty 50 Index despencou nas últimas semanas, saindo de uma máxima histórica de INR 26.276. Formou um padrão de topo duplo cuja linha de pescoço está em INR 21.750, seu nível mais baixo em abril do ano passado. Um topo duplo é um dos sinais de reversão de baixa mais comuns na análise técnica.

O índice já passou abaixo das Médias Móveis Exponenciais (EMA) de 50 e 100 semanas, sinal de que os ursos estão no controle. Além disso, caiu abaixo da parte fraca de stop & reverse da ferramenta Murrey Math Lines.

Portanto, o cenário mais provável para o Nifty 50 Index é de baixa, com o alvo imediato em INR 21.750, seu nível mais baixo em abril do ano passado. Uma queda abaixo desse patamar apontará para mais desvalorização, potencialmente até INR 20.000.