Análise da ação Goldman Sachs e prévia de resultados: o GS alcançará $1.000?

O preço da ação da Goldman Sachs se recuperou e está se aproximando da máxima histórica enquanto a empresa se prepara para divulgar os resultados do primeiro trimestre na segunda-feira. GS saltou para $910, a poucos pontos da máxima histórica de $977. 

Prévia dos resultados da Goldman Sachs

A Goldman Sachs, uma das empresas mais prestigiadas de Wall Street, teve um desempenho sólido nas últimas semanas enquanto os investidores aguardam os resultados do primeiro trimestre, que devem mostrar crescimento resiliente impulsionado por operações de M&A e trading.

Os resultados mais recentes mostraram que o negócio prosperou no quarto trimestre, à medida que as empresas continuaram a enxurrada de operações e a receita de trading saltou.

Sua receita do quarto trimestre caiu ligeiramente para $13.45 billion, uma queda impulsionada pela redução na Platform Solutions após o ajuste por desvalorização da carteira Apple Card. Essa receita elevou o total anual para $58 billion, alta de 9% ano a ano.

A divisão Global Banking and Markets registrou $41.45 billion no ano passado, alta de 18%, com o negócio de assessoria em crescimento contínuo. O negócio de trading teve bom desempenho devido à volatilidade trazida pelas políticas de Donald Trump.

O negócio de asset e wealth management da Goldman Sachs gerou $16.8 billion no ano passado. A empresa anunciou provisões para perdas de crédito de $1.1 billion no ano passado, uma melhora em relação aos $1.35 billion anteriores.

Há grandes chances de que os negócios da Goldman Sachs tenham se mantido fortes no primeiro trimestre, já que a volatilidade do mercado continuou, gerando mais oportunidades de trading. 

Ao mesmo tempo, a atividade corporativa de M&A continuou, com as transações mais notáveis sendo a aquisição da Warner Bros pela Paramount, a compra da xAI pela SpaceX, a aquisição da Coterra Energy pela Devon Energy, e a aquisição da divisão de alimentos da Unilever pela McCormick.

Dados compilados pelo WSJ mostram que a Goldman Sachs ocupa o primeiro lugar em assessoria em M&A neste ano, assessorando negócios no valor de mais de $396 billion. Está seguida por Morgan Stanley, JP Morgan e Citi, que lidaram com negócios no valor de $233 billion, $229 billion e $185 billion, respectivamente.

A Goldman Sachs também lidera o mercado de IPOs, onde assessorou operações no valor de mais de $22.7 billion. Está seguida por empresas como JP Morgan, Morgan Stanley e Citi.

Seu mercado de dívida (debt capital market) também cresceu este ano, com o volume subindo para $142 billion ante $115 billion no mesmo período do ano passado.

Esses números indicam que o crescimento da receita da empresa continuou no primeiro trimestre, com a estimativa média de receita em $16.9 billion, alta de 12.4% ano a ano. Analistas esperam que sua receita cresça 9% este ano, para $63.5 billion.

Os analistas ficarão atentos à exposição da empresa ao mercado de crédito privado, que tem mostrado tensões substanciais recentemente.

Análise técnica do preço da ação Goldman Sachs

Gráfico da ação GS  | Fonte: TradingView 

O gráfico diário mostra que o preço da ação GS disparou nas últimas semanas, passando de uma mínima de $778 em março para os atuais $907.

Ele avançou acima da Média Móvel Exponencial de 100 dias (EMA), enquanto o Índice de Força Relativa (RSI) subiu para 65. Além disso, permanece acima do indicador Supertrend.

Portanto, a previsão mais provável para o preço da ação Goldman Sachs é de alta, com o próximo nível a observar em $980, seu ponto mais alto em janeiro deste ano. Um movimento acima desse nível apontará para mais ganhos, potencialmente até o nível de resistência chave em $1,000.