AUD/USD-prognos: här är varför den australiska dollarn skjuter i höjden

Den australiska dollarn steg till den högsta nivån på flera år, vilket gör den till en av årets bäst presterande valutor. AUD/USD-växelkursen steg fem dagar i rad och nådde en topp på 0,6895, vilket är mycket högre än årets lägsta nivå på 0,6662.

Den australiska dollarn har stigit i takt med potentiell divergens mellan RBA och Fed

Den främsta anledningen till att AUD/USD-växelkursen har stigit kraftigt de senaste månaderna är den ökande optimismen om att Federal Reserve kommer att avvika från Reserve Bank of Australia (RBA).

De flesta analytiker tror nu att RBA kommer att besluta att höja räntorna med 0,25 % vid nästa möte på grund av den pågående ekonomiska utvecklingen.

En rapport som släpptes förra veckan visade att den australiska arbetsmarknaden fortsatte att växa i december. Ekonomin tillförde över 60 000 jobb, varav de flesta var heltidsanställda.

Den visade också att arbetslösheten förbättrades, samtidigt som deltagandet steg. Allt i denna rapport var mycket bättre än vad analytikerna förväntade sig.

Nästa viktiga katalysator som kommer att avgöra om banken kommer att höja räntorna är den kommande australiska inflationsrapporten som släpps på onsdag denna vecka. Ekonomer visar rapporten att den övergripande konsumentinflationen steg med 0,9 procent i december, vilket ledde till en årlig ökning på 3,6 %.

Det noggrant bevakade trimmade och viktade genomsnittliga KPI-värdet förväntas förbli över 3 %. Om dessa siffror stämmer betyder det alltså att RBA kommer att höja räntorna från nuvarande 3,6 % till 3,85 % vid nästa möte.

De ökande oddsen för RBA:s räntehöjning förklarar varför obligationsräntorna har skjutit i höjden de senaste månaderna. Data visar att tioåriga avkastningen steg till 4,85 %, den högsta nivån sedan december förra året.

Å andra sidan tror analytiker att Federal Reserve kommer att leverera fler räntesänkningar i år trots den amerikanska ekonomins styrka. Arbetslösheten samt den övergripande och kärninflationen är fortfarande under kontroll, medan den ekonomiska tillväxten är stark.

Därför kommer divergensen mellan Fed och RBA att skapa en carry trade-möjlighet där investerare lånar den billigare amerikanska dollarn för att investera i den högräntande australiensiska dollarn.

Teknisk analys av AUD/USD

AUD/USD-pardiagram | Källa: TradingView

Veckodiagrammet visar att AUD/USD-växelkursen har varit i en stark tjurperiod de senaste månaderna. Den steg till en topp på 0,6896, dess högsta nivå sedan september 2024.

Paret har rört sig över alla glidande medelvärden och bildat ett inverterat huvud-och-axel-mönster. Dessa mönster leder ofta till mer uppsida. Dessutom har Relative Strength Index (RSI) och MACD-indikatorerna alla pekat uppåt.

Därför är det mest sannolika scenariot att paret fortsätter att stiga, med nästa viktiga nivå att hålla ögonen på 0,7000. Ett fall under stödet vid 0,6680 kommer att ogiltigförklara den positiva utsikten.