COWZ-ETF: Är det säkert att köpa denna utdelningsdip?

Pacer US Cash Cows ETF (COWZ) har backat den här månaden och suddat ut en del av vinsterna från tidigare i år.

Den sjönk till $62.45 på torsdagen, ned något från år-till-datum-maximumet på $64.

Det finns ändå flera skäl att vara optimistisk om en återhämtning.

COWZ-ETF är väl positionerad när energipriserna stiger

Pacer US Cash Cows ETF kan gynnas om kriget mot Iran fortsätter, särskilt i takt med att tecken visar att konflikten kan pågå längre, och Iran hoppas driva oljepriserna till $200 eller mer.

Data visar att energisektorn har en stor andel i fonden.

Företag i sektorn står för 20% av fonden och inkluderar några av världens största energibolag, bland annat ExxonMobil, Chevron och ConocoPhillips. 

Dessa bolag kommer sannolikt att fortsätta prestera väl i takt med att energipriserna stiger.

Brent, den globala referensen, har stigit till $100, och de flesta analytiker väntar sig att uppgången fortsätter under överskådlig tid eftersom Iran antytt att man kan stänga Hormuzsundet en tid.

De tre parterna i detta krig har olika mål. Enligt Trump hoppas USA på att förstöra Irans militär och förhindra att landet skaffar kärnvapen.

Han har antytt att USA:s insats kommer att vara över inom de närmaste veckorna.

Medan Israel delar dessa mål vill landet också göra Iran till en misslyckad stat. Därför kan Israel fortsätta att slå mot Iran under en period.

Iran å andra sidan vill överleva och bestraffa USA genom att höja oljepriserna, där tjänstemän förutspår att oljan kan nå $200 per fat.

Ett sådant förlopp skulle gynna energibolagen i COWZ-ETF:en. 

Exponering i andra nyckelbranscher 

COWZ-ETF:en drar också nytta av att den är väl diversifierad över andra sektorer.

Till exempel är hälsovårdssektorn den största delen av fonden och står för 23% av samtliga innehav. 

Några av de största hälsovårdsföretagen i fonden är Gilead Sciences, Merck, Bristol-Myers Squibb och Amgen. Andra är Amgen och Cardinal Health.

Dessa företag betraktas ofta som konjunkturokänsliga eftersom deras intäktsströmmar är stabila.

I USA tjänar dessa bolag pengar från privata försäkringsbolag och från statliga program som Medicare och Medicaid. Därför genererar de ofta betydande kassaflöden även under björnmarknader.

Fonden består också av andra sektorer, inklusive teknik, kommunikationstjänster, dagligvaror och konjunkturkänslig konsumtion. Det gör den mindre exponerad mot AI-sektorn.

Det finns tecken på att COWZ-ETF:en har blivit ett fynd.

Data på dess webbplats visar att den har ett P/E-tal på 16,3, betydligt lägre än S&P 500-indexets genomsnitt på 23. Det är också lägre än Russell 1000-genomsnittet på 27.

Teknisk analys tyder på att COWZ-aktien kan återhämta sig

COWZ aktiekursdiagram | Källa: TradingView 

Dagliga tidsramens diagram visar att COWZ-aktiekursen har rasat de senaste veckorna, från en topp på $64.7 till nuvarande $62.4.

På samma sätt har RSI (Relative Strength Index) och MACD-indikatorerna alla fallit kraftigt de senaste veckorna.

Positivt är att ETF:en fortfarande handlas över 100-dagars exponentiella glidande medelvärdet (EMA).

Den ligger också över den stigande trendlinjen som förbinder dess lägsta svängningar i maj, oktober och november förra året.

Därför kommer aktien sannolikt att återhämta sig, eventuellt till den psykologiska nivån vid $70.