MSTR-aktieprognos när Bitcoin-priset och ETF-inflödena stiger

MSTR-aktien gjorde en kraftig återhämtning när Bitcoin rallyade. MSTR steg till en högsta nivå på $115.65 i förmarknaden, dess högsta nivå sedan 22 juni och 40% över årets lägsta nivå. På samma sätt steg YieldMax MSTR Option Income Strategy ETF (MSTY) till $13.95, betydligt högre än årets lägsta nivå på $11.5.

MSTR-aktien stiger när katalysatorer sammanfaller

MSTR-aktien steg när Bitcoin fortsatte sin starka återhämtning och Crypto Fear & Greed-indexet för första gången på månader rörde sig in i girighetszonen. Indexet steg till 61, en kraftig ökning från den extrema rädslazonen på 25 för några månader sedan. Bitcoin och de flesta altcoins brukar normalt prestera väl när marknaden präglas av girighet.

Efter månader av konsolidering gjorde Bitcoin ett starkt hausseartat genombrott och nådde en högsta nivå på $72,396, dess högsta nivå sedan 1 juni. Det har stigit med över 25% från årets lägsta nivå, och denna trend kan fortsätta då BTC nu försöker korsa 200-dagars exponentiella glidande medelvärdet (EMA).

Bitcoin stiger i takt med att institutioner går på köpjakt. Spot-Bitcoin-ETF:er tillförde över $500 million i tillgångar på onsdagen, vilket förde månatliga inflöden till över $1.4 billion. Dessa fonder förvaltar nu över $84 billion i tillgångar under förvaltning.

Bitcoin håller sig också stabilt samtidigt som US-dollarindexet (DXY) sjunker. Efter att ha stigit till $101.80 i juni har DXY-indexet fallit med över 3% till $98.57, dess lägsta nivå sedan 14 maj i år. BTC tenderar att prestera väl när den amerikanska dollarn försvagas.

En stark Bitcoin-återhämtning vore positivt för MSTR-aktien eftersom bolaget är den största innehavaren. Det innehar 840,447 mynt som för närvarande är värda över $60.5 billion.

MSTR-aktien står inför väsentliga risker

Trots den pågående återhämtningen står MSTR-aktien inför väsentliga risker framöver. En av dem är att den långsamt har bildat ett baisseartat flaggmönster, som består av en vertikal linje och en horisontell kanal. Detta mönster leder ofta till ett kraftigt baisseartat genombrott över tid.

Bitcoin har legat under den viktiga stödnivån $115, dess lägsta nivå i juni i år. För att ett starkt hausseartat genombrott ska bekräftas behöver den röra sig över det motståndet. Den behöver också ta sig över 200-dagars exponentiella glidande medelvärdet (EMA).

MSTR tekniska diagram | Källa: TradingView

MSTR står också inför risken i den pågående utspädningen, som eskalerat de senaste månaderna. I måndags avslöjade bolaget att det ökade sina USD-reserver med $150 million och förde därmed sina dollarreserver till $4.8 billion. Bolaget gör detta genom att emittera nya MSTR-aktier. Det har ökat antalet utestående aktier från 93 million 2022 till 351 million idag.

Bolaget kommer sannolikt att behöva ta in mer kapital för att återköpa STRC-aktien och också för att stärka sina likvida medel. Det behöver kontanterna för att betala utdelningar till sina STRC-aktieägare.

Dessutom finns risken att Bitcoin återupptar nedgången, vilket skulle påverka värdet på dess innehav.