بيتكوين ينخفض دون $79,000: هل بدأ زخم أغسطس يتصدع؟

انخفضت بيتكوين خلال الأربع والعشرين ساعة الماضية، حيث جرى تداولها قرب $78,700 في 27 Aug. بعد رفضها فوق $81,000 واستمرار البيع لليوم الثاني على التوالي.

أظهرت بيانات CoinGecko تداول بيتكوين حول $78,747 وقت كتابة التقرير، منخفضة بنحو 0.4% على مدى 24 ساعة، بينما ظل مكاسبها على مدى سبعة أيام قريبة من 13.8%.

تعافت BTC من هبوط داخل اليوم نحو $77,600، لكنها حتى الآن تكافح لاستعادة مستوى $79,000.

بدأ التراجع بعد أن سجلت بيتكوين أعلى مستوى داخل اليوم عند $81,265 في 25 Aug. وواجهت متوسطها المتحرك لأربعين أسبوعًا قرب $81,085، بحسب CoinDesk.

كما وضع الرفض BTC تحت منطقة مقاومة تمتد نحو ذروة التذبذب في مايو قرب $82,800.

جاء البيع عند تلك المستويات بعد ارتفاع سريع دفع بيتكوين للصعود بأكثر من 23% خلال أسبوع.

وقد دعم الحركة فوق $80,000 ضعف الدولار الأميركي والطلب المرتبط بمخاوف تآكل العملة، بينما ترك الارتفاع المتداولين حاملين لأرباح قصيرة الأجل كبيرة.

جاء جزء من الصعود من عمليات شراء قسرية في سوق المشتقات.

أظهرت بيانات Glassnode أكبر حدث تصفية شورت ليوم واحد على بيتكوين منذ 2019 في 19 Aug.، حيث شكلت المراكز القصيرة نحو 85% من عمليات التصفية.

ومع تصفية تلك المراكز، تقلص أحد مصادر الشراء التي دعمت الارتفاع.

ثم بدأت الرافعة المالية تعمل في الاتجاه المعاكس مع فتح المتداولين مراكز طويلة أثناء الصعود.

عندما فشلت بيتكوين في الحفاظ على $80,000، أضافت تصفيات المراكز الطويلة إلى ضغط البيع الفوري، مع نافذة تصفية قضت على نحو $324 مليون في مراكز التشفير، بما في ذلك ما يقرب من $270 مليون في المراكز الطويلة.

بحلول 26 Aug.، ضعفت مراكز المشتقات أكثر، مع تمثّل الشورت بنحو 51.6% من حجم المتلقين وتراجع الفائدة المفتوحة لعقود بيتكوين الآجلة دون 700,000 BTC.

كما أشارت CryptoQuant إلى ارتفاع الأرباح غير المحققة وزيادة التدفقات إلى البورصات بعد الارتفاع، مما يجعل المزيد من العملات متاحة للبيع إذا قرر الحائزون جني الأرباح.

وفي الوقت نفسه، قال المصدر إن مؤشر Bitcoin Bull Score ارتفع من 30 إلى 80 خلال أسبوع، مع تحول ثمانية من مؤشرين من أصل عشرة يتتبعهم إلى إشارة صعودية وتوسع الطلب الفوري بأسرع وتيرة شهرية منذ أواخر ديسمبر.

ومع ذلك، ظل الطلب على صناديق ETF الفورية أحد عوامل موازنة البيع.

سجلت صناديق ETF الفورية على بيتكوين في الولايات المتحدة صافي تدفقات بقيمة $314.37 مليون في 25 Aug.، وفقًا لبيانات SoSoValue، مواصلة سلسلة سبعة جلسات متتالية.

مثلت IBIT من BlackRock نحو $284.42 مليون من إجمالي اليوم، بينما لم يسجل أي صندوق صافي خروج.

يتجه المتداولون الآن إلى 28 Aug.، عندما من المقرر أن تنتهي صلاحية خيارات بيتكوين بنحو 81,700 عقدًا بقيمة اسمية $6.44 مليار على Deribit عند 08:00 UTC.

وفقًا لتقارير السوق، يحمل ضربة $75,000 نحو $236 مليون في الفائدة المفتوحة لعقود الكول، بينما يوجد نحو $157 مليون عند $80,000.

يوجد أكثر من $500 مليون في القيمة الاسمية موضوعة ضمن 5% من سعر BTC الحالي، وهو ما قال مدير المخاطر في Deribit، Shaun Fernando، إنه قد يزيد من تحوط غاما تجاه الانقضاء.

حركة سعر BTC

لا تزال المخططات اليومية لبيتكوين تحمل هيكلًا اتجاهيًا صعوديًا على الرغم من التراجع لمدة يومين، رغم أن مؤشرات الزخم تُظهر أن الارتفاع أصبح ممتدًا بعد الحركة السريعة من نطاق منتصف الـ$60,000.

تُتداول BTC قرب $78,650 وتبقى أعلى بكثير من جميع المتوسطات المتحركة الأسية الأربعة على الإطار اليومي.

يقف EMA لعشرين يومًا قرب $71,865، وEMA لمئتي يوم قرب $71,974، بينما يقع EMA لخمسين يومًا ومئة يوم حول $68,147 و$68,057 على التوالي. أنظر أدناه.

مخطط سعر BTC/USD ليوم واحد. المصدر: TradingView.

تُظهر المسافة بين السعر والمتوسطات المتحركة مدى سرعة صعود BTC أثناء اختراق أغسطس.

تشكل منطقة $71,800–$72,000 الآن أقرب تجمع EMA رئيسي إذا تطور التراجع الحالي إلى تصحيح أعمق، بينما تخلق المتوسطات لخمسة و100 يوم منطقة فنية أخرى حول $68,000.

الزخم ممتد بشكل كبير. مؤشر القوة النسبية اليومي عند 78.67، أعلى من عتبة التشبع الشرائي التقليدية عند 70، بعد أن ارتفع من نحو 50 أثناء الاختراق.

لا يؤكد هذا القراءة بمفرده أن بيتكوين وصلت إلى قمة، لكنها تجعل السعر أكثر عرضة لجني الأرباح طالما بقي مؤشر القوة النسبية عند مستويات مرتفعة.

يظل MACD في صالح المشترين، حيث تسجل خط MACD نحو 4,030 مقارنة بخط الإشارة قرب 2,820 والهستوجرام لا يزال إيجابيًا بنحو 1,210.

مخطط سعر BTC/USD ليوم واحد. المصدر: TradingView.

مع ذلك، بدأت أعمدة الهستوجرام الأخيرة في الانقباض بعد الاندفاعة الأولية، ما يدل على أن الزخم الصعودي يفقد بعض القوة حتى مع عدم تكوّن تقاطع هبوطي بعد.

تضع بيانات ملف الحجم تركيزًا كبيرًا لنشاط التداول السابق حول نطاق منتصف الـ$60,000 إلى أعلى الـ$60,000، بما في ذلك منطقة عالية الحجم بارزة قرب $67,500.

اجتازت بيتكوين بسرعة منطقة الحجم الأرق أعلاه أثناء اختراق أغسطس، مما ترك نشاط تداول تاريخيًا أقل بين السعر الحالي ومنطقة التكامل السابقة.

وفي الوقت نفسه، تضيف خريطة التدفئة لتصفية 24 ساعة مستويات أكثر ضيقًا للحركة التالية.

تقع مجموعة كثيفة من رافعة التصفية حول $79,200–$79,500، مع امتداد سيولة إضافية نحو $80,000–$80,500.

خريطة التدفئة لتصفية بيتكوين خلال 24 ساعة. المصدر: Coinglass.

يمكن أن تجلب الحركة عبر الكتلة الأولى مستوى $80,000 مجددًا إلى نطاق التداول، قبل أن تواجه BTC مرة أخرى منطقة المقاومة $81,000–$83,000 التي أوقفت الارتفاع الأخير.

أسفل السوق، توجد منطقة تصفية مركزة أخرى حول $77,900–$78,100. لقد تداولت BTC بالفعل قرب تلك المنطقة أثناء التراجع الأخير، في حين توزع سيولة إضافية عبر نحو $77,000–$77,700.

كسر مستدام دون الكتلة الأدنى سيعيد مستوى $75,000 إلى التركيز، وهو مستوى يحمل أيضًا أكبر فائدة مفتوحة لعقود الكول قبيل انتهاء صلاحية خيارات يوم الجمعة.

أسفله، يضع هيكل EMA اليومي المنطقة الفنية الرئيسية التالية حول $71,800–$72,000، تليها منطقة الحجم العالي حول $67,500–$68,000.

في السيناريو الصعودي، تحتاج BTC أولًا إلى التعافي إلى $79,200–$80,000 قبل محاولة أخرى عند $81,000–$83,000.

يظل MACD اليومي إيجابيًا، وما زال السعر أعلى من جميع المتوسطات المتحركة الأسية الأربعة المتتبعة، لكن قراءة RSI قرب 79 وهبوطية في هستوجرام MACD تجعل الارتفاع عرضة لمزيد من التماسك أو تراجع آخر إذا عجز المشترون عن استعادة المقاومة العلوية.