Equus Total Return (EQS)

Selskabets mandat giver det fleksibilitet til at overveje både minoritetsinvesteringer og kontrolorienterede investeringer, herunder muligheder knyttet til opkøb, leveraged buyouts, management buyouts, rekapitaliseringer og andre særlige situationer. Porteføljens fokus ligger derfor tættere på private equity og small-cap-investeringer end på en traditionel diversificeret fond for børsnoterede aktier. Afkast afhænger af porteføljeselskabernes udvikling, finansieringsbehov og eventuelle exits eller revurderinger, hvoraf mange kan være mindre likvide end store børsnoterede værdipapirer.

Som en closed-end-struktur har Equus en fast pulje af offentligt handlede aktier, der omsættes på markedet, mens de underliggende investeringer forvaltes med vægt på kapitalgevinster over tid. Denne struktur kan medføre, at markedsprisen på selskabets aktier handles med en præmie eller rabat i forhold til den rapporterede indre værdi. For investorer, der følger EQS, er de vigtigste forhold porteføljens sammensætning, selskabets evne til at identificere attraktive muligheder blandt mindre virksomheder, timingen af realiseringer samt risiciene ved at investere i private eller tyndt handlede virksomheder.