Prognose for Canoo aktiekurs: GOEV står over for 1 nøglerisiko, men kortslut den ikke

Canoo ( NASDAQ: GOEV ) aktiekurs er imploderet i år, selvom virksomheden gjorde fremskridt i sin udvikling. Det er faldet med næsten 60 % i år, selv da S&P 500- og Nasdaq 100-indeksene steg til deres rekordhøje niveauer. Desuden er det styrtet med næsten 100 % i de seneste fem år, hvilket gør det til et af de dårligst performende virksomheder.

Kontanter er Canoos største udfordring

Canoo, en velkendt virksomhed i elbilindustrien, har gjort store fremskridt. Det har vundet ordrer til en værdi af over $3 milliarder fra førende virksomheder og organisationer som Walmart, USPS og NASA.

Virksomheden har også afsluttet forskningsprocessen og er nu begyndt at sende køretøjer til kunder som USPS. Derudover er det fortsat med at reducere sine tab og har modtaget Foreign Trade Zone (FTZ) fra Oklahoma City-regeringen.

Det vigtigste er, at analytikere forventer, at virksomhedens omsætningsvækst vil accelerere. Den gennemsnitlige indtægtsestimat for året er $100 millioner efterfulgt af over $592 millioner i 2025. Denne vækst vil ske, efterhånden som virksomheden accelererer sine køretøjsleverancer til sine erhvervskunder.

Kontanter er den største udfordring, som Canoo står over for. Det sluttede sidste kvartal med kontanter og likvider på kun $18,2 millioner. Dette er en lille sum penge for en virksomhed, der havde et justeret nettotab på over 57,3 millioner dollars i sidste kvartal.

Desværre har Canoo ingen nem udvej, fordi dens aktie har en markedsværdi på omkring $158 millioner. Med renterne på det højeste punkt i over to årtier, vil gældsfinansiering heller ikke være en nem proces.

Historien viser, at de fleste EV-virksomheder genererer betydelige tab, efter at de er begyndt at sende deres køretøjer. For eksempel havde Lucid Motors over $595 millioner i årlig omsætning i 2023 og havde et nettotab på over $2,8 milliarder.

Rivian tjente på den anden side over 4,4 milliarder dollars i omsætning i 2023 og et nettotab på over 5,4 milliarder dollars. Disse virksomheder har allerede rejst milliarder af dollars, siden de begyndte at sende deres køretøjer for et par måneder siden.

Analytikere forventer, at Canoo vil fortsætte med at tabe i de kommende år. Det gennemsnitlige estimat er, at dets tab pr. aktie vil forbedres til 4 cent i år fra $12,20 et år tidligere. Det vil så tabe 2,2 cent per aktie i 2025.

Den anden risiko at overveje er, at de fleste nye elbiler går igennem dyre tilbagekaldelser. Nikola måtte bruge millioner af dollars på at reparere sine lastbiler. Det samme er tilfældet med virksomheder som Lucid, VinFast og Nikola. Det er uklart, om Canoo med sin svage balance ville være i stand til at håndtere sådanne tilbagekaldelser.

Canoo aktiekursprognose

GOEV-diagram af TradingView

Ser vi på det daglige diagram, ser vi, at GOEV-aktien har været i et stærkt frasalg. For nylig har den dog bevæget sig sidelæns mellem $3 og $4 og konsoliderer sig på 50-dages og 25-dages eksponentielle bevægelige gennemsnit (EMA).

Aktien har også dannet et faldende wedge chart-mønster, et populært bullish tegn, især nu hvor det nærmer sig sit sammenløbsniveau. Derfor, mens aktien er risikabel, er shorting af den mere risikabel, fordi den kan gå igennem et kort presset. Desuden har aktien en høj short rente på omkring 23%.