Samsungs Harman overtager førerassistanse-afdelingen fra ZF Group

Harman International, ejet af Samsung Electronics, erhverver en vigtig førerassistanceforretning fra ZF Group i en transaktion på 1,5 milliarder euro, hvilket afspejler det stigende finansielle pres på tværs af Europas billeverandørsektor, ifølge en Bloomberg-rapport.

Købet bringer radar-, smartkamera- og bilcomputing-operationer under Harman på et tidspunkt, hvor leverandører revurderer kapitalintensive porteføljer.

For Samsung, som købte Harman i 2017, styrker aftalen deres strategi for bilelektronik, efterhånden som køretøjer bevæger sig mod softwaredefinerede arkitekturer.

For ZF giver salget balance-lettelse midt i højere refinansieringsomkostninger og svækkende afkast.

Samsung bygger skala i softwaredefinerede køretøjer

Harman er blevet Samsungs spydspids inden for biler og leverer infotainment-, lyd- og forbundne køretøjssystemer til globale producenter.

Dets mærker omfatter JBL, Harman Kardon samt Bang and Olufsen, og kundebasen omfatter BMW AG, Volkswagen AG og Volvo Car AB.

Ved at kombinere Harmans ekspertise inden for cockpit og bilsoftware med ZF's kamera- og radarfunktioner sigter Samsung mod at sikre sig en førende position inden for smarte kameraer og avancerede førerassistansesystemer (ADAS) til bilbrug.

Koncernen forventer, at efterspørgslen efter ADAS og centraliserede controllere vil vokse hurtigt i det næste årti, drevet af sikkerheds- og bekvemmelighedsfunktioner indlejret i softwaredrevne køretøjsplatforme.

ZF søger luft

For ZF, en stor leverandør af gearkasser og sikkerhedselektronik, giver frasalget økonomisk fleksibilitet, efterhånden som renteudgifterne stiger, og marginerne presses.

Presset har bidraget til jobnedskæringer, også inden for elbilsafdelingen, hvilket understreger de udfordringer, tyske leverandører står overfor, efterhånden som overgangen til elbiler aftager og konkurrencen fra kinesiske producenter intensiveres.

På trods af salget bevarer ZF et bredt ADAS-fodaftryk bygget omkring sensorer, kameraer, radar og software, der muliggør funktioner som adaptiv fartpilot, automatisk nødbremsning og vognbaneassistent, alt sammen tilpasset softwaredefinerede køretøjsarkitekturer.

Sektorstress driver forhandlinger

Transaktionen understreger en bredere tilbagetrækning fra europæiske bilkoncerner fra banebrydende, kapitaltunge teknologier, efterhånden som afkast bliver sværere at retfærdiggøre.

Høje udviklingsomkostninger, hård konkurrence fra kinesiske rivaler og globale teknologivirksomheder samt usikre gevinster omformer investeringsprioriteterne, selvom efterspørgslen efter traditionelle komponenter til forbrændingsmotorer forventes at falde.

Eksperter bemærker, at konsolideringen acceler, da leverandører prioriterer likviditet og fokus.

Bilproducenter foretrækker i stigende grad færre partnere til at levere integrerede hardware- og softwarestakke.

Dette skift gavner teknologidrevne grupper som Samsung, mens traditionelle komponentproducenter revurderer risiko, skala og langsigtede investeringsforpligtelser på tværs af hastigt udviklende køretøjsplatforme.

Presset er synligt i hele Tysklands bilsektor, som har mistet tæt på 50.000 job i år, hvor leverandørerne er det hurtigst faldende segment, ifølge Destatis.

Konkurser blandt bilfirmaer nåede et rekordniveau sidste år, baseret på data tilbage til 2010.

Siden Samsungs opkøb har Harman fungeret som et selvstændigt datterselskab og fordoblet omsætningen delvist gennem opkøb af 10 virksomheder, hvilket har styrket dets rolle som centrum for Samsungs bilambitioner.