Resumen vespertino: inflación de EE. UU. sube, Meta cae y Alphabet se dispara

La inflación de EE. UU. se aceleró con fuerza en marzo, ya que el aumento de los precios del petróleo vinculado al conflicto con Irán elevó los costos.

El Brent se disparó hasta acercarse a máximos de cuatro años antes de retroceder en medio de la escalada de tensiones geopolíticas.

Bitcoin se mantuvo cerca de un soporte clave en torno a $75,000 mientras la posición de los inversores se ajustaba.

Mientras tanto, las acciones de Meta Platforms cayeron pese a unos resultados sólidos, mientras que Alphabet Inc. subió impulsada por un fuerte crecimiento en la nube.

La inflación de EE. UU. sube mientras el crecimiento mejora modestamente

Los consumidores estadounidenses enfrentaron nuevas presiones sobre los precios en marzo, con la inflación aumentando a su ritmo mensual más rápido en casi dos años.

El índice de gastos de consumo personal (PCE) subió 0.7% durante el mes, mientras que la inflación anual se aceleró a 3.5%, marcando el nivel más alto desde la primavera de 2023.

La inflación subyacente, que excluye alimentación y energía, se mantuvo elevada al 3.2% anual, lo que refuerza las preocupaciones de que las presiones de fondo continúan.

El aumento se debió en gran medida al encarecimiento de la gasolina y la energía a medida que se intensificaron las tensiones geopolíticas entre EE. UU. e Irán.

Al mismo tiempo, la economía estadounidense mostró resistencia. El producto interior bruto (PIB) creció a un ritmo anualizado del 2% en el primer trimestre, frente al 0.5% del trimestre anterior.

El crecimiento estuvo respaldado por una demanda de los consumidores sostenida y un fuerte aumento de la inversión empresarial, particularmente en inteligencia artificial.

El gasto de los consumidores aumentó 0.9% en términos nominales, aunque el gasto real creció solo 0.2%, lo que indica que la inflación está erosionando el poder adquisitivo.

La combinación de un crecimiento sólido y precios al alza presenta un panorama complejo para la Reserva Federal mientras sopesa su trayectoria de política.

El Brent, volátil ante el agravamiento de los riesgos geopolíticos

Los mercados petroleros siguieron siendo muy sensibles a los acontecimientos en Oriente Medio.

El Brent subió hasta $126 por barril antes de caer más de 3% para cerrar cerca de $114, mientras que el West Texas Intermediate (WTI) de EE. UU. se situó alrededor de $105.

La volatilidad se produce tras informes de que el ejército estadounidense podría presentar planes para una posible acción contra Irán, junto con un bloqueo en curso que ha restringido la oferta. Desde finales de febrero, tanto el Brent como el WTI se han revalorizado aproximadamente 60%.

Los analistas advierten que las continuas restricciones de suministro, especialmente a través del estrecho de Ormuz, podrían mantener los precios elevados, y algunas proyecciones sugieren que el petróleo podría subir hacia $140–$150 por barril si las interrupciones persisten.

Bitcoin se consolida cerca del soporte clave de $75,000

Bitcoin cotiza cerca de $76,350, rondando justo por encima de un conjunto de niveles de coste medio que han emergido como soporte crítico.

El nivel de $75,000 se ha convertido en un punto focal, alineándose con el coste medio de los inversores recientes y situándose cerca de la posición institucional vía ETFs spot estadounidenses en torno a $76,700.

Esta agrupación ha incrementado la sensibilidad del precio dentro de un rango estrecho.

Los datos de derivados sugieren un corredor de liquidez entre $74,000 y $80,000, con riesgos significativos de liquidación en ambos lados.

Aproximadamente $2.69 billion en posiciones largas están en riesgo cerca de $74,000, mientras que las liquidaciones de cortos cerca de $80,000 suman alrededor de $4.48 billion.

Los analistas señalan que mantenerse por encima de niveles de precio realizados clave indica una convicción más fuerte de los inversores, aunque se necesita una ruptura decisiva para cambiar el momentum hacia una tendencia claramente alcista.

Meta cae mientras Alphabet sube por la divergencia impulsada por la IA

Las acciones de Meta Platforms cayeron alrededor de 8% pese a presentar resultados mejores de lo esperado, ya que los inversores reaccionaron negativamente al aumento del gasto de capital vinculado a la inteligencia artificial.

Meta registró resultados sólidos, con ganancias por acción de $10.44 e ingresos de $56.3 billion, pero elevó su previsión de capex a $135 billion.

El incremento del gasto lastró el sentimiento y presionó el flujo de caja libre.

La directora financiera Susan Li dijo: "Nuestra experiencia hasta ahora ha sido que hemos seguido subestimando nuestras necesidades de computación."

Los analistas se mostraron cautelosos respecto a los retornos de la inversión, y algunos redujeron los precios objetivos pese a mantener calificaciones positivas.

En contraste, las acciones de Alphabet Inc. subieron 9% hasta un máximo de 52 semanas tras presentar resultados sólidos y un fuerte crecimiento en la nube.

Los ingresos aumentaron 22% hasta $110 billion, mientras que las ventas de Google Cloud subieron 63%.

El CEO Sundar Pichai destacó la fuerte demanda de servicios impulsados por la IA, pero reconoció limitaciones de capacidad, diciendo: "Nuestros ingresos en la nube habrían sido mayores si hubiéramos podido atender la demanda."