Dow cae 400 puntos por repunte del petróleo y mayores apuestas de alza de la Fed

Las acciones en EE. UU. cayeron el martes cuando los inversores iniciaron septiembre en medio del repunte de los precios del petróleo, el alza de los rendimientos de los bonos globales y las renovadas preocupaciones por la inflación.

El Dow Jones Industrial Average declined 0.79%, mientras que el S&P 500 y el Nasdaq Composite también cerraron a la baja, en tanto los mercados evaluaban el posible impacto de la reanudación de las hostilidades entre EE. UU. e Irán en los precios de la energía y la política de la Reserva Federal.

Las acciones caen mientras el petróleo alimenta preocupaciones sobre la inflación

El Dow perdió 419.02 puntos, o 0.79%, para cerrar en 52,766.88. El S&P 500 bajó 0.71% a 7,631.47, mientras que el Nasdaq Composite cayó 1.03% a 26,099.77.

Los precios del petróleo subieron con fuerza después de que EE. UU. lanzara nuevos ataques contra objetivos del Cuerpo de la Guardia Revolucionaria Islámica en Irán.

El crudo US West Texas Intermediate ganó 5.2% para situarse en $90.22 el barril, mientras que los futuros del Brent subieron 4.6% y cerraron en $94.65.

El último aumento amplió el avance del petróleo tras la reanudación de la acción militar entre EE. UU. e Irán. Un petrolero que transitaba por el estrecho de Ormuz también fue alcanzado por tres proyectiles no identificados el lunes.

La escalada ha aumentado las preocupaciones de que las interrupciones en el suministro energético puedan persistir, añadiendo presión a la inflación y creando mayor incertidumbre para los mercados financieros.

Energía fue el sector de mejor desempeño entre los 11 sectores principales del S&P 500, respaldado por los mayores precios del crudo.

El Dow Jones Transportation Average estuvo entre los mayores rezagados, mientras que todos los componentes del Philadelphia Semiconductor Index terminaron a la baja.

Los rendimientos de los bonos globales suben mientras aumentan las apuestas por alzas de la Fed

Los rendimientos de los bonos continuaron al alza en las principales economías, lo que añadió presión a las acciones.

El rendimiento del Tesoro estadounidense a 10 años alcanzó niveles no vistos desde enero de 2025, mientras que el rendimiento a 10 años de Japón subió a su nivel más alto desde agosto de 1996. El rendimiento de referencia de Alemania también llegó a un máximo no visto desde 2011.

Los mercados han mostrado preocupación de que los precios elevados del petróleo puedan mantener la inflación al alza e influir en las decisiones de los bancos centrales.

La Reserva Federal tiene previsto reunirse a finales de este mes, y los inversores incorporan cada vez más la posibilidad de una subida de tipos.

La herramienta FedWatch de CME mostró aproximadamente un 68% de probabilidad de un aumento de 25 puntos básicos en la reunión de septiembre, frente al 39.6% de una semana antes.

Los datos económicos recientes han ofrecido señales mixtas.

El Departamento de Trabajo informó en el informe JOLTS una menor rotación del mercado laboral, mientras que la actividad manufacturera se ha debilitado y el gasto en construcción residencial ha disminuido.

Los datos también apuntaron a presiones inflacionarias continuas e incertidumbre vinculada a aranceles y tensiones geopolíticas.

Septiembre comienza con riesgos estacionales y geopolíticos

La caída del mercado también se produce cuando los inversores entran en un mes que históricamente ha sido desafiante para las acciones.

Septiembre ha registrado el desempeño promedio más débil del mercado de valores de todos los meses desde 1926, según datos citados por Fisher Investments.

La reanudación de los combates entre EE. UU. e Irán ha añadido otra fuente de incertidumbre.

EE. UU. lanzó nuevos ataques aéreos alrededor del estrecho de Ormuz, mientras Irán advirtió que podría impedir las exportaciones de petróleo desde el Golfo. EE. UU. también ha indicado que podrían anunciarse sanciones adicionales contra Irán.

Los inversores ahora esperan el informe de nóminas no agrícolas de agosto, previsto para el viernes, junto con otros indicadores económicos, en busca de pistas sobre el próximo movimiento de la Reserva Federal.

Con el alza de los precios del petróleo y el incremento de los rendimientos, los mercados siguen siendo sensibles a cualquier indicio de que la inflación pueda mantenerse elevada.

La combinación de riesgos geopolíticos, condiciones financieras más estrictas e incertidumbre sobre la política monetaria pesó sobre las acciones al comenzar el nuevo mes.