Erittäin hyviä uutisia Applied Digital (APLD) -osakkeelle; mutta riskit säilyvät

Applied Digital (APLD) -osakekurssi on mennyt paraboliseksi viime päivinä, tehden siitä yhden Wall Streetin parhaiten suoriutuvista yrityksistä. Osake nousi ylimmillään 6,60 dollariin, korkeimmalle pisteelle sitten heinäkuun 17. päivän ja 120 % tämän kuun alimman pisteen yläpuolella. Se on myös noussut 177 prosenttia tämän vuoden alimmalta tasolta.

Nvidia sijoittaa APLD:hen

Applied Digital -osuudet kasvoivat volyymiympäristössä. Yahoo Financen tiedot osoittavat, että volyymi maanantaina oli yli 52 miljoonaa, mikä on jyrkästi enemmän kuin keskimäärin 9,38 miljoonaa.

Osake oli myös suosituimpien nimien joukossa sosiaalisen median alustoilla, kuten X ja StockTwits.

Tämä mielenosoitus tapahtui sen jälkeen, kun yritys keräsi 160 miljoonaa dollaria rahoitusta, pääosin Nvidiasta, puolijohdeteollisuuden suosituimmasta nimestä. Se sai varoja myös Related Industriesilta, joka on johtava toimija kiinteistöalalla.

Tämä investointi on merkittävä Nvidian roolin vuoksi teknologiateollisuudessa, jossa se valmistaa edistyneimpiä GPU:ita. Muutaman viime vuoden aikana yrityksestä on tullut maailman kolmanneksi suurin yritys jatkuvan tekoälytrendin vuoksi.

Nvidia on aiemmin sijoittanut useisiin tekoälyyrityksiin. Merkittävintä on se, että se sijoitti SoundHound AI:hen aiemmin tänä vuonna ja nosti osakkeensa huipulle 10,26 dollariin. Sen jälkeen osake on kuitenkin pudonnut yli 55 % nykyiseen 4,50 dollariin.

Applied Digital kasvaa

Ensinnäkin Applied Digital on teknologiayritys, joka ylläpitää datakeskuksia. Yritys keskittyi alun perin Bitcoinin louhintaan, korkean riskin ja korkean tuoton teollisuuteen. Sen jälkeen se muutti liiketoimintastrategiaansa vuonna 2022 ja poistui kaivostoiminnasta kokonaan.

Nyt Applied Digital tarjoaa datakeskusratkaisuja Bitcoin-kaivosteollisuuden yrityksille, jotka vuokraavat tilaa palvelinkeskuksissaan. Sillä on nyt asiakkaina seitsemän suurta Bitcoin-kaivosyritystä, joiden osuus sen kokonaistuloista on noin 83 prosenttia.

Applied Digital on siirtynyt myös pilvipalveluteollisuuteen. Vuonna 2023 perustettu divisioona tarjoaa pilvipalveluita yrityksille, mukaan lukien tekoälyn ja koneoppimisen kehittäjille. Se tekee sen tarjoamalla GPU-laskentaratkaisuja, jotka auttavat heitä käsittelemään suuria työkuormia. Siinä on yli 6 200 GPU:ta, joista suurin osa on Nvidialta.

Tämä on suuri toimiala, jonka odotetaan jatkavan kasvuaan AI-ratkaisujen kysynnän kasvaessa. Se tarjoaa myös HPC-hosting-ratkaisuja, joissa se rakentaa tekoälyn palvelinkeskuksia.

Vahva neljännesvuositulos

Tuoreimmat taloudelliset tulokset osoittivat, että Applied Digitalin taloudellinen tulos oli vaihteleva. Sen liikevaihto oli yli 43,7 miljoonaa dollaria, mikä on enemmän kuin 8,5 miljoonaa dollaria vuonna 2022.

Sen nettotappio oli yli 64,8 miljoonaa dollaria, kun taas sen oikaistu käyttökate oli 4,8 miljoonaa dollaria. Vuosineljänneksen kohokohta oli sen infrastruktuuripäivitykset sen kasvaessa edelleen liiketoimintaansa. Se ratkaisi myös muuntajaongelmat Ellendalen palvelinkeskuksensa isännöintilaitoksessa ja palautti sen täyteen kapasiteettiin.

Vuoden 2023 aikana Applied Digital tuotti yli 165,6 miljoonaa dollaria, mikä on suuri kasvu vuoden 2023 55,5 miljoonasta dollarista. Yrityksen nettotappio oli odotetusti 149 miljoonaa dollaria.

Analyytikot ovat optimistisia Applied Digitalin kasvun suhteen. Keskimääräinen arvio on, että sen liikevaihto on 53,8 miljoonaa dollaria ensimmäisellä tilikaudella, yli 259 miljoonaa dollaria vuonna 2025 ja 402 miljoonaa dollaria seuraavana vuonna. Tämä osoittaa, että yhtiön kasvun odotetaan kiihtyvän.

Analyytikoilla on positiiviset näkymät yritykselle, sillä Needhamin, Roth MKM:n, B. Riley Securitiesin ja HC Wainwrightin analyytikot ovat ostaneet. Analyytikoiden keskimääräinen tavoite on 9 dollaria, mikä on paljon korkeampi kuin nykyinen 6,58 dollarin taso.

Applied Digitaliin sijoittamiseen liittyy kuitenkin riskejä. Ensinnäkin yritys on riippuvainen vain muutamasta Bitcoin-kaivosteollisuuden asiakkaista. Tämä tarkoittaa, että vain yhden niistä menettäminen voi johtaa merkittäviin tappioihin.

Toiseksi, Nvidian sijoitus ei takaa sen menestymistä tulevaisuudessa. Hyvä esimerkki tästä on SoundHound, jonka osakkeilla ei ole mennyt hyvin sen jälkeen, kun Nvidia sijoitti siihen muutama kuukausi sitten.

Kolmanneksi tekoälyteollisuus voi muuttua sykliseksi, kuten näimme muiden teollisuudenalojen, kuten sähköajoneuvojen, kannabiksen ja 3D-tulostuksen, kohdalla.

Sovellettu digitaalinen osakekurssianalyysi

Päivittäinen kaavio osoittaa, että APLD-osakkeen hinta laski toukokuussa 2,37 dollariin ja on nyt noussut yli 178 % korkeimpaan pisteeseen sitten heinäkuun. Se on hypännyt yli 50 päivän ja 200 päivän eksponentiaalisen liukuvan keskiarvon (EMA), mikä viittaa institutionaalisen ja vähittäiskaupan kysynnän lisääntymiseen.

Osake on myös hypännyt nousevan kanavan yläpuolen yläpuolelle ja lähestyy ratkaisevaa vastustuspistettä 7,22 dollarissa, korkeimmalla pisteellä kesäkuussa. Myös suhteellinen voimaindeksi (RSI) on osoittanut ylöspäin ja lähestyy yliostettua pistettä.

Siksi epäilen, että osakkeen arvo nousee 7,22 dollariin ja jatkaa sitten laskutrendiä, kun Nvidian uutiset alkavat hiipua.