Vältän Exxonin, Chevronin osakkeita ja ostaisin sen sijaan OKEn ja WMB:n

Energiaosakkeilla on mennyt tällä viikolla hyvin, kun Lähi-idän geopoliittiset riskit nostivat raakaöljyn hinnan korkeimmilleen viikkoihin. Kansainvälinen vertailuindeksi Brent nousi kuusi päivää peräkkäin ja saavutti korkeimman pisteen 78,12 dollariin sitten elokuun 30. päivän.

West Texas Intermediate (WTI) nousi myös takaisin 74,21 dollariin, yli 13 % syyskuun alimmalta tasolta. Useimmat öljy- ja kaasuyhtiöt ovat nousseet huimasti, ja Vanguard Energy ETF (VDE) on noussut 128 dollariin, korkeimmalle tasolle sitten elokuun.

Exxon, Yhdysvaltain suurin energiayhtiö, nousi tällä viikolla ennätyskorkealle 123,18 dollariin nousten yli 400 % vuoden 2020 alimmasta pisteestä. Samalla tavalla Chevronin osakkeet nousivat 150 dollariin, yli 260 % vuoden 2020 huipulta. .

Nämä yritykset ovat menestyneet hyvin, koska korkeammat hinnat merkitsevät enemmän voittoja tulevina kuukausina.

On kuitenkin olemassa riski, että käynnissä oleva öljyn hinnannousu jää lyhytaikaiseksi, sillä Saudi-Arabia on vihjannut alkavansa keskittyä markkinaosuuden kasvattamiseen. Jos näin tapahtuu, öljy saattaa palata laskutrendiin.

Siksi master kommandiittiyhtiöt voivat tarjota parhaan riski-tuoton tulevina kuukausina. Esimerkiksi The Williams Companies (WMB) on noussut yli 43 prosenttia, kun taas ONEOK (OKE) on kasvanut 40 prosenttia samana ajanjaksona. Nämä kaksi ovat nousseet 176 prosenttia ja 87 prosenttia viimeisen viiden vuoden aikana.

Lue lisää: RTX-osakkeen hinta räjähtää kaikkiin sylintereihin: onko hyvä ostos?

Williams Companies | WMB

Williams Companies on yksi alan suurimmista MLP-yrityksistä, jonka vuotuinen liikevaihto on yli 9 miljardia dollaria ja arvo yli 58 miljardia dollaria.

Se on yritys, joka ylläpitää eräitä Yhdysvaltojen suurimmista öljy- ja maakaasuvarastoista, jolla on yli 33 000 mailia putkia ja 35 maakaasun käsittelylaitosta. Se palvelee yli 700 asiakasta.

Williams on pärjännyt hyvin, vaikka maakaasun hinta on laskenut voimakkaasti viime vuosina. TradingView'n tiedot osoittavat, että se on pudonnut 70 % vuoden 2022 korkeimmasta tasosta. Ja kuten kirjoitimme viime viikolla, maakaasu on muodostanut käänteisen pään ja hartioiden kuvion, mikä viittaa enemmän nousuun lähitulevaisuudessa.

Se on hyötynyt Yhdysvaltojen kasvavasta maakaasun viennistä nyt, kun Venäjä on hidastanut toimituksiaan Eurooppaan. Esimerkiksi Yhdysvaltojen nesteytetyn maakaasun vienti on kasvanut yli 50 % viime vuosina, kuten alla on esitetty.

Williams Companiesista on myös tullut alan erittäin kannattava yritys, jonka nettotulos hyppäsi vuoden 2019 850 miljoonasta dollarista yli 3,1 miljardiin dollariin viime vuonna.

Sen tuoreet taloudelliset tulokset osoittivat, että sen nettotulos oli 401 miljoonaa dollaria, kun taas sen oikaistu käyttökate oli yli 1,6 miljardia dollaria.

Analyytikot ovat optimistisia siitä, että Williams Companiesilla on enemmän nousua, kun Citigroupin, Barclaysin, UBS:n ja Scotiabankin luokitus on nouseva.

Teknisesti osake on pysynyt nousevassa trendissä sen jälkeen, kun se oli 6,51 dollarissa vuonna 2020. Se on pysynyt 50 viikon ja 100 viikon liukuvan keskiarvon yläpuolella, kun taas MACD ja Money Flow Index (MFI) ovat jatkaneet nousuaan.

Siksi osakkeen pienimmän vastuksen polku on nousujohteinen, ja seuraava katsottava piste on 60 dollarissa.

ONEOK | OK

ONEOK on toinen huippuenergiaosake, joka on menestynyt paremmin kuin useimmat valtavirran nimet. Se on noussut yli 40 % tänä vuonna jatkaen nousua, joka alkoi vuonna 2020, kun osakkeen pohja oli 8,98 dollaria, ja saavutti tänään 94 dollaria.

ONEOK on MLP-yritys, joka käyttää 50 000 mailia putkilinjaa, joka kuljettaa raakaöljyä, maakaasua, maakaasunesteitä ja jalostettuja tuotteita. Se on läsnä keskeisillä aloilla, kuten kerääminen, käsittely, varastointi ja kuljetus.

ONEOKin kasvu on tapahtunut sekä orgaanisesti että yritysostojen kautta. Se osti esimerkiksi Magellanin, toisen MLP:n 14,1 miljardilla dollarilla vuonna 2023. Tämä osto toi tuhansia putkistoja ja terminaaleja.

Tuorein ONEOK-uutinen oli, että se keräsi 7 miljardia dollaria seniorilainoissa. Näistä 1,5 miljardia dollaria on 3-vuotisia ja 4,25 %:n kuponkikorko, kun taas pisimmät ovat 800 miljoonan dollarin vanhoja seteleitä, joiden tuotto on 5,85 %.

Yhtiö käyttää näitä varoja EnLink Midstreamin ostamiseen Global Infrastructure Partnersilta. Se käyttää käteisellä myös Medallion Midstreamin ostamiseen.

Viimeisimmät taloudelliset tulokset osoittivat, että ONEOKin nettotulos oli 780 miljoonaa dollaria, mikä on suuri kasvu viime vuoden 468 miljoonasta dollarista. Sen liiketulos nousi 737 miljoonasta dollarista 1,22 miljardiin dollariin.

ONEOK-osake on pysynyt 50 viikon ja 100 viikon liukuvan keskiarvon yläpuolella, mikä tarkoittaa, että sonnit ovat hallinnassa. Samoin suhteellinen voimaindeksi (RSI) ja muut oskillaattorit osoittavat kaikki ylöspäin.

Siksi osake jatkaa todennäköisesti nousuaan, kun sonnit kohdistavat seuraavan keskeisen vastustuspisteen 100 dollariin.

TradingView: n OKE-kaavio