Cathie Wood purkaa 1,5 miljoonaa Robinhoodin osaketta lähellä 52 viikon huippua: pitäisikö sinun harkita myyntiä?

Cathie Woodin ARK Invest nousi otsikoihin 9. lokakuuta 2024 purkamalla lähes 1,5 miljoonaa Robinhood Marketsin (NASDAQ: HOOD) osaketta ja lunastaen osakkeen viimeaikaisen nousun 52 viikon huipulle.

Myynti tapahtui sen jälkeen, kun Robinhoodin osake hyppäsi 9,8 %, mikä johtui ilmoituksesta, että yhtiö järjestää kaikkien aikojen ensimmäisen sijoittajapäivänsä 4.12.2024.

ARK:n lippulaivarahasto, ARK Innovation ETF, purki 1,09 miljoonaa osaketta, kun taas ARK Next Generation Internet ETF ja ARK Fintech Innovation ETF myivät vastaavasti 191 000 ja 135 000 osaketta.

Tästä merkittävästä myynnistä huolimatta Robinhood on edelleen merkittävä omistusosuus ARK:n salkuissa, mikä osoittaa, että purkaminen voi olla enemmän voittoa tavoitteleva liike kuin täydellinen irtautuminen.

Sijoittajapäivä herättää innostusta

Robinhoodin ilmoitus sijoittajapäivästä nosti osakekurssin huomattavaan nousuun 25,34 dollariin, mikä on 52 viikon huippu.

Yhtiö aikoo hahmotella visionsa seuraavalle vuosikymmenelle, mikä lisää sijoittajien optimismia.

Tämä odotus yhdistettynä Robinhoodin kasvavaan tuoteportfolioon saa sijoittajat innokkaasti näkemään, kuinka yritys asemoi itsensä pitkän aikavälin kasvuun.

Osakkeella, jonka listautumisannin arvo oli 38 dollaria heinäkuussa 2021, on ollut vaikeuksia aiemmin, mutta se näyttää saavan vauhtia, erityisesti uusien tuotteiden, kuten kryptosiirtojen Euroopassa ja marginaalikaupankäynnin myötä Isossa-Britanniassa.

Viimeaikaiset lanseeraukset

Sijoittajapäivän ilmoituksen lisäksi Robinhood on tehnyt useita strategisia liikkeitä laajentaakseen ulottuvuuttaan.

Yhtiö käynnisti hiljattain kryptosiirrot Euroopassa, jolloin asiakkaat voivat tallettaa ja nostaa yli 20 kryptovaluuttaa.

Tätä siirtoa pidetään suurena askeleena kohti kansainvälistä läsnäoloa.

Robinhood aikoo myös ottaa marginaalikaupan käyttöön Isossa-Britanniassa kohdentaen edelleen nuorempia, tekniikkaa taitavia yksityissijoittajia.

Yrityksen keskittyminen maantieteelliseen laajentumiseen yhdistettynä innovatiivisiin tuotteisiin, kuten Gold Cardiin ja mahdollisiin stablecoin-hankkeisiin, viittaa vahvaan kasvustrategiaan sääntelyn haasteista huolimatta.

Analyytikoiden arvosanat vaihtelevat

Vaikka Cathie Woodin myynti on herättänyt kysymyksiä, useat analyytikot ovat edelleen optimistisia Robinhoodin potentiaalin suhteen.

Barclays päivitti osakkeen "Equal Weight" -tasolle syyskuussa 2024 korostaen parannuksia yhtiön kustannusrakenteessa ja tuotetarjonnassa.

Piper Sandler myös päivitti Robinhoodin "ylipainoiseksi" elokuussa 2024 vedoten osakkeen äskettäiseen pudotukseen houkuttelevana lähtökohtana.

Hintatavoitteet vaihtelevat, ja Piper nostaa omansa 23 dollariin, kun taas Deutsche Bank näkee yli 20 prosentin nousun, varsinkin jos markkinoiden epävakaus jatkuu Yhdysvaltain vaaleissa.

Arvostuksesta on kuitenkin edelleen huolta, ja jotkut analyytikot varoittavat, että osakkeen tuloksen kasvu ei ehkä vielä oikeuta sen nykyistä markkina-arvoa.

Q2 Tulot: Sekalaiset

Robinhoodin vuoden 2024 toisen neljänneksen tulosraportti oli sekalainen. Yhtiön GAAP EPS oli 0,21 dollaria, mikä ylitti arviot 0,06 dollarilla, ja raportoitu liikevaihto oli 682 miljoonaa dollaria, 40 % enemmän kuin vuotta aiemmin.

Alustan kuukausittaiset aktiiviset käyttäjät kuitenkin laskivat ensimmäisen neljänneksen 13,7 miljoonasta 11,8 miljoonaan toisella neljänneksellä.

Tämä lasku voi merkitä käyttäjien irtautumista pandemian kaupankäynnin kiihkon jälkeen.

Nousussa keskimääräinen liikevaihto käyttäjää kohden (ARPU) kasvoi 35 % vuodentakaisesta 113 dollariin vahvan optiokaupan ansiosta.

Myös yhtiön korkokate kasvoi 22 %, mikä vaikutti ennätykselliseen 13,2 miljardin dollarin nettotalletuksiin neljänneksellä.

Mahdolliset riskit ja haasteet

Positiivisesta taloudellisesta tilanteesta huolimatta Robinhoodilla on edessään useita haasteita. Sen kryptotoimintoihin liittyvä sääntelyn epävarmuus, erityisesti Euroopassa, voi haitata kasvua tällä segmentillä.

Lisäksi alustan äskettäinen sovinto Kalifornian oikeusministeriön kanssa sen kryptonpoistokiellosta vuosina 2018–2022 korostaa jatkuvaa tarkastelua.

Yrityksen aggressiivinen ponnistus uusiin tuotteisiin, kuten Gold Cardiin ja eläketileihin, sisältää riskejä varsinkin fintech-alan kilpailun kiristyessä.

Arvostus ja tulevaisuuden näkymät

Robinhoodin kauppa käy tällä hetkellä noin 15-kertaisella termiinillä EBITDA:lla, mikä on joidenkin analyytikkojen mielestä kohtuullinen arvostus kasvutilassa olevalle yritykselle.

Yrityksen kassaasema on vahva, sillä yli 4,5 miljardia dollaria on rajoittamatonta käteistä ja ei velkaa, mikä tarjoaa joustavuutta laajentamiseen.

Yhtiön käyttökatteen odotetaan nousevan 1,2 miljardiin dollariin vuoteen 2025 mennessä, mikä, jos se saavutetaan, tekisi osakkeesta houkuttelevan pitkän aikavälin sijoituksen.

Silti kryptomarkkinoiden volatiliteetti ja mahdollisuus kaupankäynnin alenemiseen ovat edelleen riskejä, jotka voivat vaikuttaa kannattavuuteen.

Perustekijät mielessä on aika arvioida osakkeen käyttäytymistä teknisestä näkökulmasta ja nähdä, mitä näkemyksiä kaaviot tarjoavat Robinhoodin hintaradalle.

Vahva nousuvauhti nostaa osakkeen uusiin korkeuksiin

Robinhoodin osakkeen hinta on yli kaksinkertaistunut tänä vuonna ja vaikka se on edelleen huomattavasti alempi kuin elokuussa 2021 tehdyt elinkaaren huiput, ei voida kiistää, että osake on aloittanut uuden härkäjuoksun.

Lähde: TradingView

Kun tämä voimakas nousuvauhti otetaan huomioon, sijoittajat, joilla on nousujohteinen näkemys yhtiöstä, voivat ostaa osakkeita nykyisellä tasolla tai vetäytyä 22 dollarin tasolle 18,60 dollarin stop lossilla.

Lyhytaikaisten kauppiaiden, jotka katselevat mahdollista oikosulkumahdollisuutta, tulisi pidättäytyä osakkeen oikosuluttamisesta, ellei se hajoa ja anna päivittäisen sulkemisen alle 100 päivän liukuvan keskiarvon, joka on tällä hetkellä 21,7 dollarissa.