ASX 200 -indeksin ennuste RBA-päätöksen jälkeen: ostaa dip?

ASX 200 -indeksi laski tiistaina, kun markkinat reagoivat Reserve Bank of Australian (RBA) viimeisimpiin korkoihin. Indeksi, joka seuraa Australian suurimpia yrityksiä, laski 8 375 dollariin, mikä on 1,83 % tämän vuoden korkeimmasta tasosta.

RBA jättää korot ennalleen

ASX 200 -indeksi vetäytyi sen jälkeen, kun RBA päätti jättää korot ennallaan 4,35 prosenttiin, missä ne ovat olleet viimeisen 12 kuukauden aikana.

Toisin kuin muut globaalit keskuspankit, RBA on säilyttänyt melko haukkamaisen sävyn vedoten maan itsepäisen korkeaan inflaatioon.

Viimeaikaiset tiedot osoittivat, että kuluttajahintaindeksi (CPI) putosi toisen vuosineljänneksen 3,8 prosentista 2,8 prosenttiin kolmannella neljänneksellä. Tämä lasku oli suurempi kuin mediaaniarvio 2,3 %.

Leikattu keskimääräinen inflaatio, joka ei sisällä epävakaimmat elintarvikkeiden ja energian hinnat, supistui 3,5 prosenttiin aiemmasta 3,9 prosentista. Nämä luvut tarkoittivat, että inflaatio oli paljon korkeampi kuin RBA:n tavoite 2,0 %. Lausunnossa sanottiin:

Vuoden viimeisessä päätöksessään pankki vihjasi, että ensimmäinen koronlasku tulee todennäköisesti vuoden ensimmäisellä tai toisella neljänneksellä. Historiallisesti rahoitusvarat, kuten osakeindeksit, voivat hyvin, kun keskuspankit laskevat korkoja.

Korkopäätös tehtiin aikana, jolloin Australian dollari on laskenut AUD/USD-parin pudotessa vuoden 0,6942:sta alimmalle tasolle 0,6375, mikä on 8,2 prosentin pudotus.

Lue lisää: ASX 200:n näkymät RBA-päätöksen jälkeen; ANZ, NAB, REA tulos edessä

Parhaat ASX 200 -indeksimuuttajat

RBA-päätös tapahtui myös, koska Australian osakkeet ovat menestyneet hyvin tänä vuonna, ja ASX 200 nousi tänä vuonna lähes 10 %. Se on menestynyt muita suuria globaaleja indeksejä heikommin, kuten S&P 500- ja Nasdaq 1o0 -indeksit, jotka ovat nousseet kaksinumeroisia.

Useimmat ASX 200 -komponentit ovat menestyneet hyvin tänä vuonna. Mesoblast, solulääkkeitä valmistava yritys, on menestynyt parhaiten, sillä sen osake on hypännyt tänä vuonna yli 400 %.

Myös teknologiayritykset ovat auttaneet indeksiä. Zip, johtava ostaja nyt, maksa myöhemmin (BNPL) -alalla, on noussut 366 % tänä vuonna. Tämä kasvu on linjassa muiden BNPL-yhtiöiden, kuten Affirm, kanssa ja Klarna.

AU:n ja datateollisuuden teknologiayritys Appen on hypännyt tänä vuonna 240 %, kun tekoälyratkaisujen kysyntä hyppäsi. Muut indeksin parhaat yritykset ovat Nuix, Pointsbet Holdings ja Netwealth Group.

Australialaiset pankit ovat menestyneet hyvin tänä vuonna, mikä on johtanut huoleen niiden arvostuksista.

Westpac Bankingin osakekurssi on noussut tänä vuonna 47 %. Vastaavasti Commonwealth Bank of Australian (CBA) osakkeet ovat hypänneet 40 prosenttia. Australian keskuspankin (NAB) osake on noussut tänä vuonna 23 prosenttia, kun taas ANZ on ollut suurin jäljessä 13 prosenttia.

Australialaiset kaivosyhtiöt ovat menestyneet markkinoita huomattavasti heikommin tänä vuonna hyödykkeiden hintojen laskiessa. BHP Groupin osakkeet laskivat 17 %, kun taas Fortescue Metalsin osake laski lähes 30 %. Rio Tinton osake on laskenut 8,10 prosenttia.

ASX 200 -indeksianalyysi

ASX 200 indeksikaavio | Lähde: TradingView

Päivittäinen kaavio näyttää, että ASX 200 -indeksi on ollut nousutrendissä muutaman viime kuukauden aikana. Se on muodostanut nousevan kanavan, joka näkyy mustalla ja on nyt muutaman pisteen yläsivun alapuolella. Tämä kanava muodostui, kun indeksi muodosti sarjan korkeampia huippuja ja matalampia.

ASX 200 -indeksi on pysynyt 50 päivän ja 200 päivän eksponentiaalisen liikkuvan keskiarvon (EMA) yläpuolella. Lisäksi MACD:n kaksi linjaa ovat tehneet laskevan ristikkokuvion, kun taas suhteellinen voimaindeksi (RSI) on osoittanut alaspäin.

Siksi indeksi todennäköisesti heilahtelee ja jatkaa sitten nousutrendiä. Lisää voittoja vahvistetaan, jos indeksi nousee yli vuoden tähän mennessä olevan korkeimman 8 532 dollarin. Pudotus alle 50 päivän liukuvan keskiarvon mitätöi nousevan näkymän.