5 syytä, miksi Joby Aviationin osake on noussut ja miksi se voi romahtaa 40 %

Joby Aviationin osakekurssi on noussut pystysuoraan viimeisen kahdentoista kuukauden aikana, mikä tekee siitä yhden Wall Streetin parhaiten menestyneistä yrityksistä. Se on noussut 280 % viimeisen kahdentoista kuukauden aikana, mikä on muuttanut sen 16 miljardin dollarin yritykseksi.

Miksi Joby Aviationin osakekurssi on noussut

On viisi ensisijaista syytä, miksi Joby Aviationin osakekurssi on noussut viimeisen 12 kuukauden aikana.

Ensinnäkin viimeisin syy on se, että yhtiö osti Blade Air Mobilityn lentotaksiliiketoiminnan 125 miljoonan dollarin kaupalla. Tämä osto on merkittävä, koska se antaa sille pääsyn 12 terminaalin verkostoon tärkeillä markkinoilla, kuten New Yorkissa.

Bladen ostaminen helpottaa myös Joby Aviationin lanseerausta uusilla markkinoilla, kuten Dubaissa.

Toiseksi Joby Aviationin osake on noussut positiivisen sääntely-ympäristön keskellä Yhdysvalloissa. Kesäkuussa Donald Trump allekirjoitti drooneja ja valehtelevia autoja koskevan toimeenpanomääräyksen. Hänen hallintonsa poistaa sääntelytaakan, jolloin yritykset voivat aloittaa toimintansa nopeammin ja pienemmillä kustannuksilla.

Jobyn tapauksessa yhtiö on jo käynyt läpi suurimman osan raskaista säännöksistä. Se odottaa nyt saavansa kaikki hyväksynnät tänä vuonna ja käynnistävänsä kaupallisen palvelunsa vuonna 2026.

Kolmanneksi yhtiö pyrkii laajentamaan liiketoimintaansa tuottoisalle puolustussektorille. Viime viikolla antamassaan lausunnossa yhtiö allekirjoitti sopimuksen L3Harris Technologiesin kanssa tutkiakseen mahdollisuuksia kehittää lentokone, joka voi lentää itsenäisesti.

Uusi lentokone saa voimansa kaasuturbiinista ja perustuu Jobyn S4-koneeseen. Yhteistyö L3Harrisin kanssa on iso juttu sen mittakaavan vuoksi. L3 on yksi suurimmista puolustusurakoitsijoista, jonka tilauskanta on yli 34 miljardia dollaria.

Lisäksi Joby Aviationin osakekurssi on noussut, koska se on tehnyt yhteistyötä Toyotan kanssa, joka on yksi alan tunnetuimmista valmistajista. Toyota on investoinut yli 894 miljoonaa dollaria ja sitoutunut auttamaan sitä hallitsemaan valmistusprosessin.

Lopuksi se on jo allekirjoittanut useita sopimuksia alan suurimpien yritysten kanssa. Sillä on sopimuksia sellaisten yritysten kanssa kuin Delta Air Lines, US Air Force, ANA Holdings, Virgin Atlantic ja Uber. Jobylla on myös kumppanuus Dubain viranomaisten kanssa lentotaksien operoimiseksi kaupungissa.

JOBY:lla on huomattavia riskejä

Silti Joby Aviationin osakkeella on mahdollisia riskejä, mikä selittää, miksi sen lyhyt korko on 14,7%. Tämä tarkoittaa, että monet sijoittajat uskovat, että osakkeella on enemmän haittapuolia edessään.

Toinen riski on, että yhtiö on tällä hetkellä yliarvostettu, kun otetaan huomioon sen markkina-arvo yli 16 miljardia dollaria. Sen arvostus perustuu näkemykseen, että yhtiön liiketoimintamalli lopulta toimii.

Lisäksi useimmissa arvioissa todetaan, että eVTOL-liiketoiminta tulee olemaan monen miljardin dollarin ala. Todellisuus on kuitenkin se, että nämä ennusteet perustuvat oletuksiin, koska tämä on uusi toimiala.

Lopuksi on todennäköistä, että yhtiöllä kestää kauan ennen kuin se tekee voittoa, mikä pakottaa sen laimentamaan osakkeenomistajiaan enemmän.

Jobyn osakekurssianalyysi

Toinen mahdollinen riski on, että JOBY-osakkeen hinta on tullut erittäin yliostetut. Sen suhteellinen voimaindeksi (RSI) on siirtynyt erittäin yliostetulle tasolle 83, kun taas stokastinen oskillaattori on noussut yli 90:een.

Yliostettu osake voi jatkaa nousuaan ajan myötä. Useimmissa tapauksissa niillä on kuitenkin taipumus vetäytyä, kun jotkut sijoittajat alkavat kirjata voittoja. Jos näin tapahtuu, osake voi romahtaa 12 dollariin, joka on korkein taso kesäkuussa 2023, mikä on 40 % nykyisen tason alapuolella.