Vältä JEPQ:ta ja osta sen sijaan 14 % tuottava QQQI ETF

Katettujen puhelujen ETF:istä on tullut erittäin suosittuja tulosijoittajien keskuudessa viime vuosina niiden korkean jakeluasteen vuoksi. JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF (JEPQ) on yksi suosituimmista. Tässä artikkelissa tutkitaan, miksi QQQI ETF on parempi ostos.

Mikä on QQQI ETF?

NEOS Nasdaq-100 (R) High Income ETF on suhteellisen pieni ETF, jonka varat ovat yli 5 miljardia dollaria, mikä on paljon pienempi kuin JEPQ:n 30 miljardia dollaria.

Se on rahasto, jonka tavoitteena on tarjota sijoittajille säännöllistä osinkoa hyödyntämällä katetun puhelustrategian käsitettä.

Rahaston pääasiallinen lähestymistapa alkaa ostamalla kaikki Nasdaq 100 -indeksiin kuuluvat yritykset. Sen salkku koostuu yrityksistä, kuten Nvidia, Apple, Microsoft, Broadcom, Amazon ja Meta Platforms.

Sen jälkeen rahasto myy osto-optioita NDX:ssä, mikä auttaa sitä tuottamaan preemion, jonka se käyttää jakaakseen osakkeenomistajilleen. Se saa myös osinkoja osakesijoituksistaan, joilla se palauttaa osakkeenomistajille.

Suurin ero QQQI ETF:n ja JEPQ:n välillä on, että se hyödyntää muita strategioita tuoton tuottamiseksi ja verojen minimoimiseksi.

Joissakin tapauksissa rahasto voi esimerkiksi pääosto-optiostrategian lisäksi soveltaa osto-optiostrategiaa, jossa se ostaa pitkiä osto-osuuksia kirjallisten osto-optioiden lisäksi. Näin rahasto tuottaa tuottoa nettoluottomarginaalin kautta.

Mikä tärkeintä, toisin kuin JEPQ ETF, sen tavoitteena on alentaa sijoittajien maksamia veroja. Se tekee sen käyttämällä indeksioptioita, kuten NDX-osto-optioita, jotka täyttävät "Section 1256" -sopimukset.

Näiden indeksiosto-optioiden etuna on, että jos ne pidetään hallussaan vuoden lopussa, IRS kohtelee niitä aina suotuisasti, koska niiden katsotaan olevan ikään kuin ne olisi myyty käypään markkina-arvoon verovuoden viimeisenä arkipäivänä

Sopimuksia käsitellään myös 60 % pitkän aikavälin voittoina ja 40 % lyhyen aikavälin voittoina, jos sopimukset tuottavat myyntivoittoa tai -tappiota.

Lisäksi tämä rahasto käyttää verotappioiden korjuustrategiaa verojen alentamiseen. Tällöin rahasto ottaa sijoitustappioita joistakin osakkeista kompensoidakseen muiden omaisuuserien voittoja.

QQQI voittaa JEPQ ETF:n

QQQI ETF on hieman kalliimpi kuin JEPQ-rahasto. Sen kulusuhde on 0,68 % verrattuna JEPQ:n 0,35 %:iin.

Tästä huolimatta historia osoittaa, että sillä on parempi suorituskyky, mikä tekee maksuista kannattavia. Ensinnäkin sen osinkotuotto on 14 % verrattuna JEPQ:hen, jonka tuotto on noin 10 %.

Tiedot osoittavat, että QQQI:n kokonaistuotto tänä vuonna on 14,65 %, mikä on korkeampi kuin JEPQ:n 9,5 %. Vastaavasti heidän suorituskykynsä viimeisen kahdentoista kuukauden aikana oli 21 % ja 16,65 %.

Silti, kuten olemme aiemmin kirjoittaneet, nämä katetut puhelu-ETF:t ovat ihanteellisia täydentämään tärkeimpiä rahastoja, kuten QQQ ja QQQM, koska näillä on pitkä kokemus suorituskyvystä. QQQ:n kokonaistuotto on ollut 22 % viimeisen 12 kuukauden aikana, mikä on hieman korkeampi kuin QQQI:n 21 %.