Brasilian Ibovespa vahvistaa Blue-Chipin vahvuutta budjettiäänestyksen ja maailmanlaajuisten vihjeiden keskellä

Ibovespa nousi perjantaiaamuna 19. joulukuuta, vauhdittaen sinisen chipin yritysten edistysaskeleet ja todisteet ulkomaisista pääomavirroista, huolimatta budjettihuolista.

Brasilian osakeindeksi aloitti 157 928,31 pisteestä ilman muutosta, laski hetkellisesti 0,01 % 157 906,06 pisteeseen ennen kuin sai jalansijaa.

Klo 11 mennessä indeksi oli noussut 0,78 % 159 149,67 pisteeseen. Sijoittajat seuraavat tarkasti päätöstä Brasilian vuoden 2026 budjetista, paikallisen mediakanavan InfoMoneyn mukaan.

Ibovespan nousu johtuu osittain hyödykkeiden hintojen noususta ja useimpien Yhdysvaltain osakemarkkinaindekseiden vahvasta vauhdista.

Päivä osui yhteen B3-osakeoptioiden ja suhteellisen kevyen paikallisen ja kansainvälisen talouskalenterin päättymisen kanssa.

Dollarin lasku ja korot vaikuttavat markkinoiden liikkeisiin

Yhdysvaltain dollarin romahdus ja tulevaisuuden korkojen näkymät vaikuttivat myös Ibovespan liikkeisiin. Brasilian poliittinen tilanne pysyi vakaana ja tarjosi lisätukea markkinoille.

Yhdysvalloissa New Yorkin keskuspankin presidentti John Williams totesi, että vaikka korkojen ennustetaan lopulta laskevan, Fed odottaa taloudellisen suorituskyvyn analysointia ennen kuin ryhtyy toimiin.

William Castro Alvesin, Avenuen päästrategin, mukaan merkittävimmät vaarat markkinoille ja globaalille taloudelle vuonna 2026 ovat todennäköinen Fedin koronkorotus ja tekoälyn (AI) kupla.

"Kukaan ei puhu korkojen korotuksista vuonna 2026, mutta jos jostain syystä tulee shokki tai inflaatioyllätys, joka johtaa korkeampiin korkoihin, se muuttaa odotuksia," Alves kertoi Reutersille.

Hän mainitsi myös, että hypoteettisen tulevan Fed-puheenjohtajan toimet voisivat vaikuttaa markkinadynamiikkaan.

Markkinoiden volatiliteetti ja vaaliepävarmuus

Kahden peräkkäisen laskupäivän jälkeen Bovespa-indeksi nousi torstaina ja jatkoi nousuaan perjantaina. Analyytikko Matheus Spiess Empiricus Researchilta totesi, että vaaliäänet ovat vaikuttaneet indeksin volatiliteettiin.

Noin 4 %:n laskun jälkeen 5. joulukuuta markkinat elpyivät ennen kuin laskivat jälleen.

Spiess ennusti, että tämä volatiliteetti jatkuisi vuoden 2026 vaalien lähestyessä, kun markkinat odottavat selkeyttä ehdokkaiden nimistä.

Vuoden 2026 budjettiäänestys ja taloudelliset näkökohdat

Markkinat keskittyvät edelleen Brasilian talousnäkymiin, kun yhteinen budjettivaliokunta (CMO) aloitti äänestyksen vuoden 2026 vuosibudjettilaista (PLOA) klo 10.

Ehdotettu budjetti asettaa menot 6,543 biljoonaan R$:iin ja tähtää 34,5 miljardin R$:n ylijäämään, mikä on hieman enemmän kuin taloustavoite 34,3 miljardia R$.

Jos valiokunta hyväksyy lakiesityksen, se etenee kansalliskongressin täysistunnossa.

Valtiovarainministeri Fernando Haddad kutsui ajatusta "haastavaksi mutta uskottavaksi" ja korosti, että vaikka työtä on vielä tehtävänä, julkinen talous on ollut hajallaan vuodesta 2015 lähtien.

Haddad osallistuu perjantaina tapahtumaan São Paulossa presidentti Luiz Inácio Lula da Silvan kanssa.

Globaalit tekijät ja hyödykkeet tukevat kasvua

Kansainvälisesti Japanin keskuspankki nosti korkoja 0,50 %:sta 0,75 %:iin, mikä on korkein taso 30 vuoteen.

Markkinat reagoivat myös ulkoisen sektorin tilastoihin, jotka osoittivat marraskuussa vaihtotaseen alijäämän 4,943 miljardia Yhdysvaltain dollaria, mikä on hieman vähemmän kuin mediaaniennuste 5,05 miljardia dollaria.

Ulkomaiset suorat investoinnit (FDI) olivat yhteensä 9,820 miljardia dollaria, mikä oli ennusteiden ylärajalla.

Raaka-aineiden hinnat auttoivat vauhdittamaan Ibovespan edistymistä, kun öljy nousi noin 0,60 % ja rautamalmi Dalianissa 0,52 % korkeammalle.

Vale (VALE3) nousi 0,16 %, Petrobras (PETR3; PETR4) nousi 0,39 % ja 0,12 %, kun taas suurin osa suurista pankkiosakkeista nousi noin 1 %, lukuun ottamatta BB (BBAS3), joka laski 0,32 %.

Näkymät vuodelle 2026

Viimeaikaisesta valuutan heikkuudesta huolimatta Interin osakeanalyytikko Matheus Amaral uskoo, että Ibovespassa on tilaa lisänousuille vuonna 2026, mikä johtuu Selicin koron laskun todennäköisyydestä ensi vuoden alussa.

Hän mainitsi myös, että ennusteet Yhdysvaltojen korkojen laskuista ja venyneistä arvostuksista yhdysvaltalaisissa teknologiayrityksissä voivat siirtää pääomaa kehittyviin talouksiin, kuten Brasiliaan.

Ibovespa nousi 0,46 % 158 677,26 pisteeseen klo 11.22 mennessä, mikä osoittaa jatkuvaa sijoittajien optimismia paikallisten finanssitoimien ja suotuisat globaalit markkinaolosuhteet vastaan.