Celestican osake romahtaa ennen tuloksia: toipuminen vai lisää tuskaa?

Celestica-osake on siirtynyt karhumarkkinaan, heijastaen muiden tekoäly (AI) -yritysten kehitystä. CLS laski New Yorkissa $307:aan, yli 35% korkeimmasta tasostaan tänä vuonna. Tämä vetäytyminen laitetaan koetukselle, kun yhtiö julkaisee taloudelliset tuloksensa ensi viikolla.

Celestica-osake tarkastelussa ennen tuloksia

Celestica, yksi johtavista kanadalaisista teknologiayrityksistä, on notkahtanut viime viikkoina ja pyyhkinyt pois aiemmin tänä vuonna tehdyt voitot. Se käy nyt kauppaa samalla tasolla kuin markkinoiden avautuessa tammikuussa. 

Celestica on noussut yhdeksi Kanadan merkittävimmistä tekoäly-proksyeista suurten kumppanuuksiensa ansiosta, joihin kuuluvat Alphabet, Meta Platforms, Amazon ja Cisco. Sen kymmenen suurinta asiakasta, joihin kuuluu useita useiden miljardien dollarien yhtiöitä, muodostavat noin 10% sen kokonaisliikevaihdosta.

Nämä asiakkaat käyttävät Celestican palveluja, joihin kuuluvat laitteiston suunnittelu ja insinööritoiminta, elektroniikan valmistus ja järjestelmien kokoonpano, toimitusketjun hallinta sekä testaus ja laadunvarmistus.

Näille palveluille on ollut tänä vuonna vahva kysyntä yritysten lisätessä tekoälyinvestointejaan. Suuret teknologiayhtiöt hyödyntävät myös sen palveluja suunnitellessaan omia piirejään.

Viimeisimmät tulokset osoittivat tätä kasvua. Liikevaihto nousi 53% ja oli $4.05 billion, lähellä ohjeistuksen yläreunaa. Brutto- ja käyttökate jatkoivat nousuaan hinnoitteluvoiman tukemana. Bruttokate nousi 10.8%:iin, ja liiketulos kohosi $272 million.

Analyytikot optimistisia tulosjulkistuksen lähestyessä

Seuraava merkittävä katalyytti Celestican osakekurssille on tulosjulkistus, joka julkaistaan ensi viikolla. Näiden odotetaan osoittavan, että liiketoiminta jatkoi vahvistumista samalla kun sen suurimmat asiakkaat lisäävät menojaan. Google kertoi äskettäin, että se aikoo käyttää $80 billion tänä vuonna.

Yhtiötä seuraavat analyytikot ovat pääosin optimistisia ennen tulosraporttia. Keskimääräinen ennuste on, että liikevaihto tulee olemaan $4.39 billion, eli kasvua 51% vuosi‑vuodelta. Kolmekymmentä vuotta toiminut yhtiö osoittaa tällä kasvulla merkittävää kehitystä ja kykyä uudistua.

Osakekohtaisen tuloksen (EPS) odotetaan olevan $2.31, mikä on korkeampi kuin $1.39 samaan ajanjaksoon viime vuonna. Celesticalla on pitkä track record ennusteiden ylityksistä. Viimeisimmässä tulosraportissa EPS ylitti ennusteet 8 sentillä. 

Voimakkaampi kuin odotettu tulos ja ohjeistuksen nosto olisivat positiivisia yhtiölle, jonka osake on edelleen paineen alla. Se auttaisi myös oikeuttamaan kovan arvostuksen, sillä ennustettu P/E‑luku 32 on korkeampi kuin historiallinen keskiarvo. Lisätietoja arvostuksesta löytyy tästä artikkelista.

Celestican osakekurssin tekninen analyysi

Celestican osakekaavio | Lähde: TradingView

Päiväkaavio osoittaa, että CLS on romahtanut viime viikkoina. Se on laskenut $472 huipusta kesäkuussa nykyiseen $307:aan. 

Osake on hiljattain pudonnut tärkeän $324 tukitason alle, joka on myös pää‑ ja hartiokuvion kaulanlinja. Lisäksi 50 ja 100 päivän eksponentiaaliset liukuvat keskiarvot (EMA) ovat saamassa aikaan karhumaisen risteyksen.

Osake on muodostanut äskettäin morning star -kynttiläkuvion, mahdollistaous nousukäännöksen merkkinä. Kuitenkin ellei se riko yläpuolelle tärkeää $324 vastustasoa ja sen jälkeen selvästi ylitä psykologista $350 tasoa, on todennäköistä, että osake pysyy paineen alla. Toisaalta liike morning starin pohjan $282 alle kumoaisi noususkenaarion ja viittaisi lisälaskuun.