DeepSeek è un amico, non un nemico, afferma l'amministratore delegato di ASML

Il CEO di ASML (AMS: ASML), Christophe Fouquet, rimane fiducioso come sempre sulla spesa per l'intelligenza artificiale, anche dopo che DeepSeek ha lanciato un nuovo modello che rivaleggia con OpenAI in termini di prestazioni ma costa solo una frazione.

Fouquet è convinto che i modelli a basso costo saranno solo un vento a favore per le vendite globali di chip a lungo termine, perché un'intelligenza artificiale più economica "significa più applicazioni [e] più applicazioni significano più domanda".

Le azioni ASML sono salite fino al 10% questa mattina dopo che l'azienda ha annunciato risultati positivi per il quarto trimestre finanziario.

ASML ha chiuso il 2024 con un forte portafoglio ordini

Questa settimana gli investitori hanno abbandonato le azioni di intelligenza artificiale dopo che DeepSeek ha messo in dubbio se siano davvero necessari miliardi di dollari di investimenti per costruire e far funzionare potenti assistenti.

Ma il capo di ASML, Christophe Fouquet, continua a vedere nei modelli di intelligenza artificiale a basso costo un'opportunità per i produttori di chip mondiali.

"Riteniamo che tutto ciò che contribuirà a ridurre i costi dell'intelligenza artificiale sia [una buona notizia], perché ciò consentirà alle applicazioni di essere utilizzate su molti più dispositivi", ha affermato oggi in un'intervista a CNBC.

ASML ha chiuso l'anno scorso con un portafoglio ordini di oltre 37 miliardi di dollari, il che ha ulteriormente rafforzato la tesi secondo cui le preoccupazioni per un rallentamento delle spese per l'intelligenza artificiale a causa della nuova offerta di DeepSeek sono forse notevolmente esagerate.

Anche per gli hyperscaler DeepSeek potrebbe non essere una minaccia

DeepSeek ha attirato l'attenzione dei mercati finanziari negli ultimi giorni, ma finora nessuno dei clienti dell'azienda ha chiesto cosa significhi la sua "R1" per ASML, ha aggiunto Fouquet.

Ha persino messo in dubbio come un modello di intelligenza artificiale a basso costo possa rivelarsi negativo anche per gli hyperscaler.

"Per gli hyperscaler, la spesa in conto capitale viene oggi investita. Stanno investendo molto in ricerca e sviluppo [R&D]. E vogliono continuare a farlo", ha osservato l'amministratore delegato.

Inoltre, l'accesso degli hyperscaler statunitensi ai chip Nvidia più sofisticati offre loro un vantaggio che potrebbero sfruttare per creare modelli di intelligenza artificiale ancora più potenti in futuro.

Oltre ai continui venti favorevoli dell'intelligenza artificiale, la rendita del dividendo pari allo 0,9% rende le azioni ASML ancora più attraenti al momento della stesura di questo articolo.

DeepSeek potrebbe avere difficoltà a crescere la propria presenza sul mercato

In un'altra novità correlata, la Marina statunitense ha vietato DeepSeek, citando preoccupazioni per la sicurezza nazionale, mercoledì, creando un precedente per i Paesi che hanno alleanze strategiche con gli Stati Uniti.

Storicamente, Paesi come il Giappone e l'Australia hanno assunto una posizione simile su questioni relative alla sicurezza nazionale.

Ad esempio, nel 2018 hanno seguito gli Stati Uniti nell'annunciare il divieto nei confronti del colosso cinese Huawei.

Quindi, se gli Stati Uniti e poi i suoi alleati decidessero di imporre un divieto più ampio su DeepSeek, l'azienda emergente potrebbe avere difficoltà a espandere la sua presenza sul mercato.

Si noti che il presidente Donald Trump ha già esortato i dirigenti tecnologici del suo Paese a concentrarsi sull'innovazione per restare al passo con la concorrenza globale.