L'ETF VIG di Vanguard forma una rara croce della morte: è in arrivo un crollo più profondo?

L'ETF Vanguard Dividend Appreciation (VIG) ha subito un crollo quest'anno e ha formato un pattern a croce della morte, indicando ulteriori ribassi nel breve termine. Dopo aver raggiunto il picco di 204 dollari all'inizio dell'anno, il fondo è sceso a 184,40 dollari e ha formato un pattern a croce della morte, indicando ulteriori ribassi nel breve termine.

VIG è un ETF a dividendo elevato.

Il Vanguard Dividend Appreciation ETF è uno dei principali attori nel settore degli investimenti in dividendi. Ha accumulato oltre 102 miliardi di dollari di attività grazie al suo basso rapporto di spesa dello 0,05% e alla lunga storia di pagamento di dividendi. Il suo rendimento da dividendo è di solo l'1,8% a causa della forte performance azionaria.

L'ETF VIG ha aumentato il suo dividendo negli ultimi undici anni. Anche la sua performance azionaria è stata migliore rispetto ad altri ETF comparabili come lo Schwab US Dividend Equity (SCHD), il Vanguard High Dividend Yield Index Fund ETF Shares (VYM) e l'iShares Core Dividend Growth ETF (DGRO).

L'ETF VIG replica le società dell'indice S&P US Dividend Growers, che a sua volta traccia le società dell'indice S&P 500 che hanno aumentato i dividendi per oltre un anno. Pertanto, l'indice è composto principalmente da società del settore tecnologico.

Secondo Vanguard, il 22% delle società del fondo VIG appartiene al settore tecnologico. Seguono le aziende del settore finanziario, sanitario, dei beni di consumo di base e industriale.

Le principali società del fondo sono Apple, Microsoft, Broadcom, JPMorgan Chase, Eli Lilly, Visa, Exxon Mobil e Mastercard.

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Il Vanguard Dividend Appreciation ETF è un buon fondo a dividendo da acquistare?

Un buon ETF a dividendo dovrebbe presentare diverse caratteristiche chiave. Oltre ad avere un basso rapporto di spesa, dovrebbe avere un elevato rendimento da dividendo. Inoltre, l'obiettivo dell'investimento in questi fondi è quello di ottenere un pagamento mensile, trimestrale o annuale.

Ad esempio, l'indice S&P 500 non è considerato un fondo a dividendo, eppure ha un rendimento dell'1,39%. Allo stesso modo, l'ETF Invesco QQQ non è considerato un fondo a dividendo, nonostante un rendimento dello 0,70%.

Pertanto, non lo classificheremmo come un fondo a dividendo. Piuttosto, dovrebbe essere classificato come un ETF generale composto da 338 società.

Un modo per determinare se un ETF è un buon investimento è confrontare le sue prestazioni con quelle di altri fondi generali che replicano gli indici S&P 500 e Nasdaq 100.

Il fondo dovrebbe essere un buon investimento se offre un rendimento totale superiore nel tempo. In questo caso, VIG ha registrato un rendimento totale dell'81% negli ultimi cinque anni. In confronto, gli ETF SPY e QQQ hanno reso rispettivamente il 103% e il 117%.

Ciò significa che un investimento nei fondi generici genera un rendimento migliore rispetto al fondo VIG. Questo è in linea con la storia, che dimostra che solo pochi fondi sono riusciti a superare l'indice S&P 500 nel tempo.

Analisi tecnica dell'ETF VIG

Il grafico giornaliero indica che l'ETF VIG ha raggiunto un massimo di 204 dollari all'inizio di quest'anno. Ha formato un pattern a doppio massimo, con la sua neckline a 191,25 dollari. Un doppio massimo è un pattern di inversione ribassista molto diffuso.

Peggio ancora, il fondo ha formato un pattern a croce della morte, con le medie mobili esponenziali (EMA) a 50 e 200 giorni che si sono incrociate. Questo pattern è uno dei più popolari pattern ribassisti del mercato.

L'ETF VIG ha superato al ribasso il livello di ritracciamento di Fibonacci del 23,6%. Pertanto, è probabile che il fondo continui a scendere, con i venditori che puntano al minimo da inizio anno di 170 dollari, in calo dell'8,2% rispetto al livello attuale. Un movimento al di sopra della resistenza a 190 dollari invaliderebbe la visione ribassista.