Genmab acquisirà la biotech olandese Merus in un accordo da 8 miliardi di dollari per espandere la pipeline del cancro

La danese Genmab ha accettato di acquisire Merus NV, una società biotecnologica olandese quotata al Nasdaq, in una transazione interamente in contanti del valore di 8 miliardi di dollari, hanno annunciato lunedì le società.

L'accordo segna una significativa espansione del portafoglio oncologico di Genmab, aggiungendo alla sua pipeline un promettente candidato alla terapia del cancro in fase avanzata.

Secondo i termini dell'accordo, Genmab pagherà 97,00 dollari per azione, che rappresenta un premio del 41% rispetto al prezzo di chiusura di Merus di 68,89 dollari il 26 settembre e un premio del 44% rispetto al prezzo medio ponderato per il volume a 30 giorni della società di 67,42 dollari.

I consigli di amministrazione di entrambe le società hanno approvato all'unanimità la transazione.

L'acquisizione sarà finanziata attraverso un mix di liquidità disponibile e 5,5 miliardi di dollari di finanziamento del debito non convertibile.

Genmab ha ottenuto un impegno di finanziamento da Morgan Stanley Senior Funding Inc., garantendo che l'accordo non sia soggetto a condizioni di finanziamento.

Con questa acquisizione, Genmab prevede di rafforzare la sua posizione nel competitivo settore delle biotecnologie.

"Dopo la chiusura della transazione, Genmab avrà quattro programmi proprietari che dovrebbero guidare il lancio di più nuovi farmaci entro il 2027", hanno affermato le società nella dichiarazione.

Petosemtamab si unisce alla pipeline in fase avanzata di Genmab

Al centro dell'accordo c'è il farmaco sperimentale petosemtamab di Merus, un anticorpo bispecifico mirato a EGFRxLGR5, che è attualmente in fase di sperimentazione in due studi di fase 3 per il cancro della testa e del collo.

I risultati intermedi sono attesi per il 2026.

La Food and Drug Administration statunitense ha concesso a petosemtamab due designazioni di Breakthrough Therapy, che coprono sia le indicazioni di prima che di seconda linea.

I dati presentati all'inizio di quest'anno al meeting dell'American Society for Clinical Oncology hanno mostrato tassi di risposta incoraggianti e risultati di sopravvivenza libera da progressione rispetto all'attuale standard di cura.

Genmab ha dichiarato di prevedere il potenziale lancio del farmaco nel 2027, soggetto a risultati positivi della sperimentazione e approvazioni normative.

L'azienda ritiene che la terapia potrebbe generare almeno 1 miliardo di dollari di vendite annuali entro il 2029, con la possibilità di ricavi multimiliardari in seguito.

Importanza strategica dell'operazione

Jan van de Winkel, presidente e amministratore delegato di Genmab, ha affermato che l'accordo è coerente con la strategia a lungo termine del gruppo.

"Petosemtamab ha il potenziale per essere una terapia trasformazionale per i pazienti che vivono con cancro della testa e del collo. Con la nostra comprovata esperienza nello sviluppo e nella commercializzazione, siamo fiduciosi di poter mantenere la sua promessa", ha affermato.

L'amministratore delegato di Merus, Bill Lundberg, ha accolto con favore l'accordo, citando l'attenzione condivisa delle aziende sull'innovazione nelle terapie anticorpali.

"Crediamo che Genmab abbia la giusta visione ed esperienza per far progredire petosemtamab nel cancro della testa e del collo ricorrente e metastatico e oltre", ha detto.

Genmab mira ad ampliare lo sviluppo di petosemtamab alle linee di terapia precedenti, sfruttando al contempo la sua esperienza in fase avanzata e l'infrastruttura commerciale globale.

Gli analisti si aspettano che l'accordo acceleri la trasformazione dell'azienda in uno dei principali attori globali nel settore delle biotecnologie, garantendo una crescita duratura nel prossimo decennio.