Cosa sta alimentando l'impennata del 30% delle azioni Tesla in tre mesi prima della sua chiamata agli utili?

Le azioni Tesla (NASDAQ: TSLA) sono aumentate lunedì, poiché gli investitori si sono posizionati in vista del rapporto sugli utili del terzo trimestre del produttore di veicoli elettrici previsto per mercoledì 22 ottobre.

Il titolo è salito di circa il 2% a 448,32 dollari nelle prime contrattazioni, continuando un robusto rally che ha visto le azioni salire di oltre il 30% negli ultimi tre mesi e di circa l'80% su base annua.

Questo slancio rialzista riflette il crescente ottimismo riguardo ai prossimi risultati finanziari di Tesla e alle iniziative di intelligenza artificiale a lungo termine, anche se Wall Street rimane divisa sull'elevata valutazione dell'azienda.

Perché le azioni Tesla sono in aumento

Gli ultimi guadagni delle azioni Tesla si vedono nel contesto dell'imminente pubblicazione degli utili del Q3.

Wall Street prevede che Tesla riporterà un utile per azione di 0,55 dollari per il terzo trimestre, in calo del 24% su base annua, con ricavi previsti a 26,33 miliardi di dollari, in aumento di circa il 5% rispetto all'anno precedente.

Il previsto calo degli utili riflette la pressione sui margini dovuta ai tagli dei prezzi e l'aumento della concorrenza, in particolare in Cina e in Europa.

Tuttavia, alcuni analisti ritengono che Tesla potrebbe battere queste aspettative moderate, soprattutto se la divisione di stoccaggio dell'energia a più alto margine dell'azienda otterrà risultati forti.

Un analista di Wedbush ha osservato che "dopo alcuni trimestri brutali, stiamo finalmente iniziando a vedere tendenze stabili della domanda di Tesla", suggerendo un miglioramento dei fondamentali in vista della fine dell'anno.

Un altro fattore significativo del recente rally di Tesla è stato il rinnovato entusiasmo degli investitori per l'intelligenza artificiale e le iniziative dell'azienda sui veicoli autonomi.

Il pacchetto retributivo da 1 trilione di dollari proposto dal CEO Elon Musk, subordinato al raggiungimento di una valutazione di 8,5 trilioni di dollari da parte di Tesla, ha rifocalizzato l'attenzione sulle ambizioni a lungo termine dell'azienda nel campo dell'intelligenza artificiale.

Il recente acquisto di azioni personali da 1 miliardo di dollari da parte di Musk ha ulteriormente rafforzato la fiducia nella direzione strategica di Tesla.

L'azienda si sta orientando in modo aggressivo verso l'intelligenza artificiale, la guida autonoma e la robotica, con Ives che descrive queste iniziative come "un'opportunità valutata non meno di 1 trilione di dollari".

Cosa dicono gli analisti

Dan Ives di Wedbush, uno dei più grandi tori di Tesla a Wall Street, ha raddoppiato il suo rating Outperform, con un obiettivo di prezzo di 600 dollari.

Si tratta di circa il 35% in più rispetto a dove il titolo è scambiato oggi.

Ives pensa che il mercato stia ancora sottovalutando quanto potrebbe essere grande l'intelligenza artificiale e il perno dell'autonomia di Tesla, e vede l'azienda raggiungere una valutazione di 2 trilioni di dollari entro l'inizio del 2026 e forse anche 3 trilioni di dollari entro la fine di quell'anno se i robotaxi e la robotica scaleranno come si aspetta.

Un analista di Baird ha aggiornato Tesla da Neutral a Outperform con un obiettivo di 548 dollari, indicando molteplici fattori di crescita, dal lancio del robot e del robotaxi Optimus al Tesla Semi, all'espansione della sua attività energetica e ai modelli EV più economici in cantiere.

Anche altre aziende hanno alzato gli obiettivi: RBC ha aumentato i loro da $ 325 a $ 500, mentre Canaccord ha alzato il suo obiettivo da $ 333 a $ 490.

Morgan Stanley è ancora sovrappesata sul titolo Tesla con un obiettivo di 410 dollari, citando la fiducia negli ultimi numeri di consegna di Tesla.

Tuttavia, non si tratta solo di ottimismo di ampio consenso. Nel complesso, la posizione di Wall Street su Tesla è ancora una "Hold".

L'obiettivo di prezzo medio degli analisti si attesta a 363,54 dollari, che in realtà è circa il 17% al di sotto dell'attuale prezzo delle azioni. Su 45 analisti che coprono Tesla, 10 lo valutano come Sell, 12 dicono Hold e 23 lo chiamano Buy o Strong Buy.