Analisi del prezzo delle azioni Unicredit mentre continua la crescita degli utili

Il prezzo delle azioni Unicredit è sceso nelle ultime settimane, passando da un massimo di 69,54 euro ad agosto agli attuali 63 euro. Rimane circa il 70% al di sopra del livello più basso di quest'anno. Quindi, è un buon titolo bancario da acquistare dopo i suoi guadagni?

Unicredit pubblica solidi utili

Il prezzo delle azioni UCG è rimasto in un intervallo ristretto nelle ultime settimane, ma questo potrebbe cambiare ora che la società ha pubblicato ottimi risultati finanziari che hanno dimostrato che la strategia di Andrea Orcel stava funzionando.

I ricavi netti della società sono aumentati dell'1,2% nel terzo trimestre, portando a un utile netto di 2,6 miliardi di euro. Il fatturato totale è balzato a 6,2 miliardi di euro, superiore a quanto previsto dagli analisti.

In particolare, l'azienda ha mantenuto la sua guidance di un utile annuo di circa 10,5 miliardi di euro, che sarà il suo anno migliore di sempre. Prevede poi di distribuire circa 9,5 miliardi di euro agli azionisti sotto forma di dividendi e riacquisti. Nella sua dichiarazione, Orcel ha dichiarato:

Unicredit ha fatto bene sotto Orcel, che è diventato CEO quattro anni fa. Il titolo è balzato di oltre il 1.000% dal livello più basso del 2021, battendo la maggior parte delle sue controparti europee.

L'azienda ha continuato a crescere i suoi ricavi e profitti beneficiando dei tassi di interesse relativamente elevati nella regione. Allo stesso tempo, Unicredit ha tagliato i costi, è uscita da alcune delle attività a bassa performance e ha riallocato il capitale in aree più redditizie.

Unicredit ha anche annunciato alcune importanti mosse societarie per migliorare la propria performance. Ha acquisito una grande partecipazione in Alpha Bank, uno dei principali attori nel settore bancario greco.

L'accordo decisivo di Orcel sarà la ricerca di Commerzbank, la seconda banca più grande della Germania con una capitalizzazione di mercato di oltre 39 miliardi di dollari. Ha già acquisito circa il 28% della società e sta cercando un'acquisizione completa, che creerà un colosso con oltre 1,46 trilioni di euro di asset.

Questo accordo rimane in un limbo a causa della crescente opposizione dei politici tedeschi. Orcel prevede di prendere una decisione finale sull'inseguimento nel 2027.

Analisi tecnica del prezzo delle azioni Unicredit

Il grafico giornaliero mostra che il prezzo delle azioni Unicredit ha raggiunto un picco di 69,86 euro ad agosto e poi ha iniziato un trend di rallentamento, raggiungendo un minimo di 60,80 euro il 14 ottobre. Questa tendenza al ribasso ha portato a un canale discendente, segno che ha formato un modello di bandiera rialzista.

Il titolo si sta consolidando alle medie mobili esponenziali (EMA) a 50 e 100 giorni. Inoltre, l'indice di forza relativa (RSI) e l'indicatore del prezzo percentuale hanno puntato verso il basso.

I dati tecnici suggeriscono che il prezzo delle azioni UCG rimbalzerà e probabilmente raggiungerà il massimo da inizio anno di 69,86 euro, che è circa il 10% al di sopra del livello attuale. Una mossa al di sopra di questo prezzo indicherà ulteriori guadagni, potenzialmente fino a 75 € e oltre.

Tuttavia, gli analisti sono preoccupati per il fatto che l'impennata dei titoli bancari europei continuerà ora che la Banca Centrale Europea (BCE) ha tagliato i tassi di interesse.