S1 Lonjakan Pendapatan: Adakah American Express Menuju $250?

American Express (NYSE:AXP) menarik minat pelabur dengan laporan pendapatan Q1 2024 yang dikeluarkan pada 19 April. Syarikat itu mempamerkan pertumbuhan yang teguh, dengan pendapatan meningkat 11% kepada $15.8 bilion dan pendapatan sesaham (EPS) melonjak 39% kepada $3.33, melebihi jangkaan.

Pemacu utama prestasi ini termasuk pendapatan faedah bersih yang lebih tinggi dan peningkatan perbelanjaan Ahli Kad. Walaupun terdapat peningkatan dalam peruntukan disatukan untuk kerugian kredit kepada $1.3 bilion, berbanding $1.1 bilion setahun yang lalu, American Express kekal pada kedudukan yang kukuh.

Pengesahan semula pengurusan mengenai panduan tahun penuh 2024 mereka, mengunjurkan pertumbuhan hasil sebanyak 9-11% dan EPS $12.65 hingga $13.15, meningkatkan lagi keyakinan. Sorotan penting daripada suku tersebut termasuk pertumbuhan kukuh dalam Perkhidmatan Kad Antarabangsa, peningkatan 17% dalam pinjaman, dan peningkatan ketara dalam perbelanjaan dalam kalangan demografi Milenium dan Gen-Z.

Pelabur bertindak balas secara positif, dengan saham melonjak melebihi 5.5% berikutan pengumuman itu. Sejak pendapatan dikeluarkan, saham telah meningkat hampir 10%, tetapi bolehkah rali ini diteruskan?

Pelaku bintang

Walaupun menghadapi persaingan daripada banyak syarikat pemprosesan pembayaran dan syarikat permulaan fintech, American Express terus kekal sebagai salah satu syarikat perkhidmatan kewangan berprestasi terbaik di dunia.

Semasa krisis kewangan 2009, saham jatuh dari atas $60 ke bawah $10, tetapi kemudian ia memulakan larian lembu yang menjana lebih daripada 2,400% sebagai balasan kepada pelabur kerana ia kini berdagang hampir $240. Larian lembu jantan itu kekal utuh sehingga kini.

Carta AXP oleh TradingView

Seperti kebanyakan saham, AXP juga jatuh semasa pasaran beruang yang bermula selepas pandemik COVID-19, tetapi ia pulih dengan cepat dan mencapai paras tertinggi sepanjang masa hampir $200 pada Februari 2022. Selepas itu, saham itu memasuki aliran menurun kecil, yang bertahan selama lebih daripada 18 bulan tetapi berakhir tahun lepas pada bulan Oktober.

Carta jangka panjang mencadangkan bahawa saham akan mengekalkan perjalanan menaiknya ke hadapan. Jadi, pelabur yang telah lama memegang saham boleh terus berbuat demikian tanpa sebarang kebimbangan.

Momentum jangka pendek mungkin meningkat kepada $250

Apabila kita melihat carta 4 jam jangka pendek AXP, momentum kenaikan harga yang lebih agresif menjadi jelas. Sejak permulaan November tahun lepas, stok telah menjana lebih daripada 50% pulangan daripada paras rendah hampir $140 kepada paras tinggi melebihi $240.

Pada permulaan bulan ini, masuk ke dalam pendapatan, saham itu menghadapi beberapa masalah di atas $225, tetapi pendapatan selepas S1 nampaknya telah hilang. Penunjuk momentum jangka pendek yang telah bertukar negatif telah bertukar positif atau berada di ambang bertukar positif.

Carta AXP oleh TradingView

Pada ketika ini, nampaknya AXP boleh mencecah markah $250 yang diidamkan dengan mudah. Oleh itu, peniaga yang yakin dengan saham dalam jangka pendek boleh membelinya dengan henti rugi di bawah sokongan $215. Pedagang dengan sentimen menurun mesti menunggu saham jatuh di bawah $215 sebelum memulakan sebarang posisi jual. Jatuh di bawah $215, sokongan seterusnya untuk AXP hanya boleh didapati berhampiran $178.