Ramalan harga emas: bentuk corak perbezaan menurun

Harga emas kekal stabil di atas zon sokongan $2,600 seaun sejak rali melepasi paras sejak tiga minggu lalu. Terutama, ia agak terikat sejak mencapai rekod tertinggi baru pada 26 September pada $2,685.

Kalendar ekonomi ringan minggu ini mempunyai harga emas merekodkan pergerakan yang agak halus. Walaupun begitu, dolar AS yang kukuh dan ramalan mengenai langkah seterusnya Fed sedang bermain.

dolar AS

Dolar AS melanjutkan kenaikan dari dua minggu lalu; mencecah paras tertinggi dua bulan pada awal minggu. Perhimpunan itu, yang berpunca daripada pertaruhan yang semakin meningkat bahawa Fed akan mengurangkan kadar faedahnya, mengehadkan potensi kenaikan harga emas. Selain itu, laporan pekerjaan AS yang lebih baik daripada jangkaan dan nombor CPI telah menunjukkan ekonomi yang berdaya tahan. Seperti halnya dengan aset berharga dolar yang lain, dolar AS yang lebih kukuh menjadikan emas lebih mahal bagi pembeli yang memegang mata wang asing.

Pada masa yang sama, pegawai Fed, termasuk Gabenor Fed Christopher Waller, telah mengambil sikap yang lebih berhati-hati; menjangkakan pengurangan kadar 25 bps. Pada hari Isnin, Waller menyatakan bahawa berdasarkan data ekonomi baru-baru ini, terdapat keperluan untuk "lebih berhati-hati" dalam menurunkan kadar faedah pada masa hadapan.

Dengan peniaga mengurangkan pertaruhan satu lagi pemotongan kadar faedah jumbo oleh Fed, hasil Perbendaharaan telah meningkat dalam beberapa minggu kebelakangan ini. Penanda aras hasil 10 tahun telah meningkat daripada paras terendah 16 bulan pada 3.60% untuk kekal stabil melebihi 4.00% sepanjang minggu lalu. Hasil Perbendaharaan yang lebih tinggi meningkatkan kos peluang untuk memegang jongkong tidak menghasilkan, oleh itu potensi peningkatan terhad aset tersebut.

Sokongan padu

Walaupun dengan dolar AS yang lebih kukuh dan hasil Perbendaharaan yang lebih tinggi, kenaikan harga kekal mengawal pasaran emas. Malah, pada masa penulisan, logam berharga hanya kira-kira $20 segan silu daripada pencapaian tertinggi sepanjang masa pada akhir September.

Ketegangan geopolitik di Timur Tengah kekal sebagai faktor kenaikan harga utama bagi harga emas. Lebih khusus lagi, kebimbangan bahawa konflik antara Iran dan Israel akan meningkat menyebabkan lebih ramai pelabur berlari ke tempat perlindungan tradisional ini. Ketegangan sangat tinggi sejak dua minggu lalu selepas serangan peluru berpandu Iran ke atas Israel.

Berikutan serangan itu, rantau ini dan dunia pada umumnya telah bersedia untuk tindak balas agresif Israel; satu aspek yang telah melonjakkan harga emas. Malah, terdapat kebimbangan bahawa tentera Israel akan menyerang tapak berkaitan nuklear Iran dan infrastruktur tenaga.

Bagaimanapun, menurut pegawai yang mengetahui perkara itu, Perdana Menteri Israel, Benjamin Netanyahu telah memaklumkan kepada pentadbiran AS bahawa beliau sanggup menyerang infrastruktur ketenteraan Iran berbanding kemudahan nuklear atau tenaga negara itu. Kenyataan ini dilihat dapat mengelak perang yang hebat.

Yang berkata, Menteri Pertahanan Israel telah menegaskan bahawa serangan balas negara ke atas Iran adalah "tepat, menyakitkan, dan mengejutkan". Lebih-lebih lagi, kenyataan dari pejabat Netanyahu telah menunjukkan bahawa pemimpin itu menentang "gencatan senjata unilateral" di Lubnan.

Harga emas ditetapkan untuk terus mendapat manfaat daripada ketegangan geopolitik ini. Memang, tanda-tanda gencatan senjata akan mengurangkan minat terhadap emas sebagai tempat selamat.

Ramalan harga emas

Carta emas oleh TradingView

Harga emas meneruskan kenaikan kukuhnya, meningkat kepada rekod tertinggi $2,685. Pada carta harian, ia telah bergerak di atas bahagian atas corak carta baji meningkat. Baji adalah salah satu isyarat yang paling lemah dalam pasaran.

Emas juga telah bergerak di atas semua purata bergerak dan penunjuk awan Ichimoku. Pada masa yang sama, MACD dan Indeks Kekuatan Relatif (RSI) telah membuat corak perbezaan menurun.

Emas juga telah membentuk corak double-top kecil, yang sering membawa kepada lebih banyak kelemahan. Oleh itu, emas perlu bergerak di atas paras rintangan penting pada $2,685 untuk membatalkan corak ini.

Pergerakan di atas tahap itu akan meningkatkan peluang ia bergerak ke titik rintangan utama seterusnya pada $2,800.