Todd Combs meninggalkan Berkshire untuk mengemudi usaha pelaburan keselamatan negara utama JPMorgan

Pengurus pelaburan veteran Todd Combs meninggalkan Berkshire Hathaway untuk menyertai JPMorgan Chase, menandakan salah satu langkah eksekutif paling penting dalam kewangan AS ketika Warren Buffett bersedia untuk berundur daripada menjalankan konglomerat bernilai $1.1 trilion itu.

JPMorgan berkata pada hari Isnin bahawa Combs akan mengetuai Kumpulan Pelaburan Strategik baharu bank itu, langkah pertama dalam menggunakan kumpulan modal $10 bilion yang merupakan sebahagian daripada inisiatif keselamatan dan daya tahan bernilai $1.5 trilion.

Program ini bertujuan untuk menyalurkan pelaburan ke arah sektor yang dianggap kritikal kepada ekonomi dan keselamatan negara AS.

Kedudukan JPMorgan untuk pelaburan keselamatan jangka panjang

Bank itu melancarkan inisiatif itu pada bulan Oktober, menggariskan rancangan untuk memudahkan pelaburan $1.5 trilion dalam dekad akan datang dalam pertahanan, aeroangkasa, penjagaan kesihatan, tenaga dan industri lain yang penting untuk mengukuhkan rantaian bekalan dan keupayaan negara.

Daripada itu, JPMorgan berkata ia akan melabur secara langsung $10 bilion dalam syarikat yang dianggapnya penting secara strategik.

"Todd Combs ialah salah seorang pelabur dan pemimpin terhebat yang pernah saya kenali, setelah berjaya menguruskan pelaburan bersama pelabur jangka panjang yang paling dihormati dan berjaya pada zaman kita, Warren Buffett," kata Jamie Dimon, ketua eksekutif JPMorgan.

Combs, ahli lembaga JPMorgan selama hampir sedekad, meletak jawatan sebagai pengarah untuk mengambil peranan eksekutif baharu bulan depan.

Kumpulan Pelaburan Strategik akan beroperasi di seluruh Bank Komersial dan Pelaburan JPMorgan dan bahagian Pengurusan Aset dan Kekayaannya, mengenal pasti peluang di kalangan pelanggan pasaran pertengahan dan korporat besar.

Bank itu berkata Combs akan mengetuai usaha untuk mengambil kepentingan ekuiti yang menyokong pengembangan dalam sektor keutamaan tinggi.

Buffett, pengerusi Berkshire, memberikan restu awamnya kepada langkah itu, memanggil pengambilan JPMorgan sebagai "keputusan yang baik" dan menyatakan bahawa Combs akan berlepas untuk menerima "pekerjaan yang menarik dan penting".

Todd Combs: salah seorang timbalan pelaburan Buffett yang paling dipercayai

Keluar Combs berlaku di tengah-tengah peralihan kepimpinan yang lebih luas di Berkshire, beberapa minggu selepas Buffett berkata dia menjangkakan untuk "berdiam diri" ketika dia bersedia untuk bersara sebagai ketua eksekutif pada 2026.

Greg Abel, yang kini naib pengerusi yang menyelia operasi bukan insurans, akan mengambil alih peranan teratas.

Combs telah menjadi salah seorang timbalan pelaburan Buffett yang paling dipercayai sejak menyertai Berkshire pada 2010 daripada dana lindung nilainya, Castle Point.

Beliau dilihat sebagai ketua pegawai pelaburan masa depan yang berpotensi, bertanggungjawab untuk keseluruhan portfolio ekuiti Berkshire $283 bilion, dan dari masa ke masa menguruskan puluhan bilion dolar dalam pelaburan bersama rakan timbalan Ted Weschler.

Bersama Ted Weschler, beliau secara beransur-ansur memikul lebih banyak tanggungjawab untuk portfolio ekuiti yang luas, termasuk pegangan utama dalam Apple, Bank of America dan Coca-Cola.

Pelantikannya sebagai ketua eksekutif Geico pada 2019 mengukuhkan lagi kedudukannya dalam kumpulan itu.

Dengan pemergian Combs, persoalan timbul tentang bagaimana keputusan pelaburan akan berkembang sebaik sahaja Buffett mengetepikan.

Berkshire tidak menyatakan perubahan kepada pengurusan pegangan ekuitinya, walaupun Weschler dijangka kekal sebagai tokoh utama.

Geico mendapat kepimpinan baharu apabila perancangan penggantian dipercepatkan

Berkshire bergerak pantas untuk mengisi kekosongan kepimpinan di Geico, melantik eksekutif lama Nancy Pierce sebagai ketua eksekutif.

Pierce, yang menyertai syarikat insurans pada tahun 1986 dan baru-baru ini berkhidmat sebagai ketua pegawai operasi, dianggap sebagai pilihan dalaman yang mantap.

Beberapa peralihan utama lain telah diumumkan.

Marc Hamburg, ketua pegawai kewangan Berkshire selama 40 tahun, akan bersara pada Jun 2027 dan digantikan oleh Charles Chang, kini CFO Berkshire Hathaway Energy.

Adam Johnson, Ketua Pegawai Eksekutif NetJets, akan mengambil peranan baharu yang mengawasi produk pengguna, perkhidmatan dan perniagaan runcit Berkshire.

Rombakan itu menggariskan skala peralihan yang dihadapi Berkshire apabila era Buffett menghampiri penghujungnya—dan bagaimana pemergian Combs menambah satu lagi lapisan kerumitan kepada strategi pelaburan masa depan kumpulan.