Citigroup mendapat pelepasan kawal selia apabila Fed menarik balik notis risiko dagangan

Rizab Persekutuan AS telah menarik balik notis penyeliaan rasmi yang memerlukan Citigroup menangani kelemahan dalam pengurusan risiko perdagangannya.

Menurut eksklusif Reuters, keputusan itu menandakan pelonggaran tekanan kawal selia yang bermakna ke atas bank AS ketiga terbesar, yang telah menghabiskan masa bertahun-tahun bekerja melalui isu kawalan dan data.

Notis itu, yang dikeluarkan pada akhir 2023, memfokuskan pada cara Citi mengukur risiko rakan niaga dan memperuntukkan modal terhadap potensi kerugian dagangan.

Penamatan mereka menandakan bahawa pengawal selia berpuas hati dengan kerja pemulihan bank, walaupun penyeliaan yang lebih luas terhadap bank-bank besar terus berkembang.

Rizab Persekutuan menamatkan tindakan pengawasan utama

Rizab Persekutuan telah mengeluarkan tiga Perkara yang Memerlukan Perhatian Segera atau MRIA kepada Citigroup tahun lepas, menandakan kekurangan dalam kawalan risiko perdagangan.

Seperti yang dilaporkan oleh Reuters, notis ini memerlukan pembetulan segera dan penglibatan kawal selia yang rapat.

Bank boleh membawa berbilang MRIA pada bila-bila masa, tetapi isu yang tidak dapat diselesaikan boleh meningkat menjadi sekatan yang lebih keras, termasuk penurunan penarafan kawal selia.

Oleh itu, penutupan mereka mewakili kelegaan kawal selia yang ketara untuk Citi.

Fokus pada risiko rakan niaga

Salah satu MRIA tertumpu pada cara Citi mengira dan mengurus risiko kredit rakan niaga dalam perniagaan perdagangannya.

Bank menilai risiko yang ditimbulkan oleh rakan dagang untuk menentukan jumlah modal yang mesti mereka pegang untuk menyerap potensi kerugian, terutamanya dalam pasaran derivatif.

Notis lain membincangkan penggunaan proksi Citi apabila data rakan niaga langsung tidak tersedia.

Pengawal selia telah menyuarakan kebimbangan tentang cara pengganti ini digunakan dan ditadbir.

MRIA ketiga memberi tumpuan kepada kelemahan tadbir urus, termasuk akauntabiliti yang tidak jelas merentas entiti undang-undang yang berbeza dalam bank.

Pelan pemulihan Citi dikehendaki terperinci dan boleh disahkan, dengan kemajuan disemak oleh penyelia sebelum notis itu boleh ditarik balik.

Cabaran data menjadi tumpuan

Yang mendasari beberapa isu ialah perjuangan lama Citi dengan konsistensi data, kata Reuters.

Bank itu mengendalikan pelbagai sistem warisan yang tidak pernah disepadukan sepenuhnya selepas pengambilalihan besar.

Jurang ini sebelum ini telah menyumbang kepada ralat pelaporan, kritikan kawal selia dan tindakan penguatkuasaan.

Pengawal selia telah berulang kali menunjukkan tadbir urus data yang lemah sebagai risiko teras, mengaitkannya dengan kegagalan kawalan yang lebih luas.

Salah satu MRIA yang ditamatkan secara khusus memerlukan penambahbaikan dalam kualiti data dan tadbir urus yang terikat dengan peruntukan modal untuk pendedahan rakan niaga.

Peralihan dalam penyeliaan Fed

Masa keputusan itu sejajar dengan perubahan yang sedang dijalankan dalam cara Fed mendekati penyeliaan bank.

Michelle Bowman, pilihan Presiden AS Donald Trump untuk mengawasi peraturan di bank pusat, mengetuai semakan amalan penyeliaan, termasuk cara MRIA diselesaikan.

Dalam memo Oktober, menurut Reuters, penyelia kanan Fed mengarahkan pemeriksa untuk menamatkan MRIA dengan segera sebaik sahaja fungsi audit dalaman bank mengesahkan bahawa isu telah diperbaiki, dengan syarat pengawal selia berpuas hati dengan kualiti kerja audit itu.

Kerja kawal selia yang lebih luas diteruskan

Walaupun terdapat pelepasan pada notis risiko perdagangan, Citi kekal tertakluk kepada tindakan kawal selia lain sejak beberapa tahun yang lalu.

Berikutan pemindahan $900 juta yang salah kepada pemiutang Revlon pada 2020, bank itu telah beroperasi di bawah dua hukuman kawal selia yang memerlukan penambahbaikan kawalan selanjutnya sebelum ia boleh ditarik balik.

Pada 2024, Rizab Persekutuan dan Pejabat Pengawal Mata Wang juga mendenda Citi $136 juta kerana kegagalan yang dikaitkan dengan tadbir urus dan kualiti data.