HubSpot prijsvoorspelling: RBC Capital ziet een stijging van 15%

De aandelen van HubSpot Inc (NYSE: HUBS) zijn dit jaar al meer dan verdubbeld, maar Rishi Jaluria van RBC Capital Markets is ervan overtuigd dat het aandeel nog niet op is.

Jaluria herhaalde vanmorgen zijn 'outperform' rating op HUBS met een koersdoel van $ 925, dat vanaf hier een stijging van 15% vertegenwoordigt.

Jaluria verwacht dat HubSpot sterke Q3 resultaten zal rapporteren

De RBC analist verwacht dat HubSpot sterke resultaten voor zijn fiscale Q3 zal rapporteren op 3 november, waarmee het het aandeel zou kunnen stimuleren in de nabije toekomst.

De huidige richtlijn is dat HubSpot in het derde kwartaal een omzetgroei van 4,9% rapporteert. Historisch gezien noteerde het softwarebedrijf de afgelopen drie jaar echter een gemiddelde groei van 8,7% in zijn Q3 omzet.

HubSpot heeft zijn verwachting voor het hele jaar dit jaar al twee keer verhoogd, maar Jaluria heeft er vertrouwen in dat er nog meer "upside voor 2021 cijfers" is.

Jaluria ziet sterke vraag naar HubSpot in 2022

Op de langere termijn zei hij dat de consensus voor een groei van 28% volgend jaar "conservatief" lijkt, aangezien besprekingen met kanaalpartners aangeven dat de vraag in 2022 sterk zal blijven.

Jaluria ziet HubSpot als een "multi-product platform" met een sterk financieel profiel en mogelijkheden voor marge uitbreiding. Andere redenen waarom hij het softwarebedrijf leuk vindt, zijn onder meer "grotere deals met klanten" die het helpen om CRM en ADBE in het middensegment te verslaan. De analist schreef: