Exterran Corporation aandelen springen 50% omhoog

De aandelen van Exterran Corporation (NYSE: EXTN) zijn met meer dan 50% gestegen nadat het bedrijf en Enerflex Ltd een zakelijke fusie aankondigden om een toonaangevende geïntegreerde internationale leverancier van energie-infrastructuur op te richten.

Exterran en Enerflex fuseren tot een internationale leverancier van energie infrastructuur

Het gecombineerde bedrijf zal opereren als Enerflex, met het hoofdkantoor in Calgary, Alberta, Canada. De capaciteit van Enerflex om klanten van dienst te zijn in de kritieke markten voor water, energietransitie en aardgas, zal worden versterkt door de schaalvergroting en besparingen van de transactie. Tegelijkertijd zal de waarde voor de aandeelhouders toenemen via een aanhoudende stijging van de kasstroomgeneratie en winstgevendheid. Enerflex CEO en president Marc Rossiter merkte op:

De bedrijven zullen fuseren in een all-stock transactie. Enerflex zal alle uitstaande gewone aandelen van Exterran kopen voor 1.021 Enerflex aandelen voor elk gewoon aandeel Exterran, wat resulteert in ongeveer 124 miljoen uitstaande gewone aandelen van Enerflex bij sluiting, wat een gecombineerde marktkapitalisatie van ongeveer US $ 1,5 miljard inhoudt. Rossiter voegde toe:

Exterran waardeert de transactie op $735 miljoen

De dealwaarde van Exterran is ongeveer $ 735 miljoen, wat een premie van 18% vertegenwoordigt ten opzichte van de marktwaarde van het bedrijf op 21 januari 2022. De aandeelhouders van Enerflex en Exterran zullen respectievelijk ongeveer 72,5 procent en 27,5 procent van het gecombineerde bedrijf bezitten.

Het gecombineerde bedrijf zal blijven handelen op de Toronto Stock Market ("TSX"), met plannen om een notering op de New York Stock Exchange of de NASDAQ beurs te zoeken. Andrew Way, CEO van Exterran, zei: