Hyundai bereidt zich voor op een beursgang in India ter waarde van $ 3 miljard: zullen investeerders instappen voor $ 22-23 per aandeel?

Hyundai Motor India zal volgende week zijn debuut maken op de Indiase aandelenmarkt, met een beursintroductieprijs tussen ₹1.865 en ₹1.960 per aandeel ($22 tot $23), aldus een Reuters-rapport dat insiders citeerde die bekend zijn met de kwestie.

De verwachting is dat de emissie 3 miljard dollar op zal brengen. Daarmee is het de grootste openbare emissie in India dit jaar en wordt de autofabrikant gewaardeerd op bijna 19 miljard dollar.

Deze beursgang is de eerste beursintroductie van Hyundai buiten de thuismarkt Zuid-Korea. Hiermee is het bedrijf de eerste autofabrikant in twintig jaar die in India naar de beurs gaat, na de beursintroductie van Maruti Suzuki in 2003.

De uitgifte vindt plaats op een moment dat de Indiase aandelenmarkten recordhoogtes bereiken en veel bedrijven profiteren van het positieve marktsentiment.

Details en tijdlijn van Hyundai’s IPO van 3 miljard dollar

De beursgang van Hyundai ter waarde van 3 miljard dollar staat op 14 oktober open voor institutionele beleggers, terwijl particuliere beleggers van 15 tot en met 17 oktober een bod kunnen uitbrengen, zo meldde Reuters op basis van drie bronnen die nauw betrokken zijn bij de kwestie.

De definitieve notering staat gepland voor 22 oktober op de effectenbeurs van Mumbai. Verwacht wordt dat de autofabrikant dan een waarde van ongeveer 19 miljard dollar zal hebben, aan de bovenkant van de prijsbandbreedte.

Hyundai Motor India heeft nog geen publiek commentaar gegeven op de IPO-details en het bedrijf heeft ook niet gereageerd op het verzoek van Reuters om commentaar.

Marktpositie en toekomstplannen van Hyundai

Hyundai Motor India is na Maruti Suzuki de op één na grootste autofabrikant van India en streeft ernaar verloren marktaandeel terug te winnen door een agressieve strategie voor productuitbreiding, met name in het SUV-segment.

De plannen van het bedrijf zijn erop gericht de toenemende concurrentie van lokale autofabrikanten tegen te gaan.

In een strategische zet om in te spelen op de groeiende Indiase markt voor elektrische voertuigen, heeft Hyundai plannen aangekondigd om begin volgend jaar zijn eerste in India geproduceerde elektrische voertuig op de markt te brengen.

Bovendien zullen er in 2026 twee nieuwe benzinemodellen op de markt komen, speciaal ontworpen voor de Indiase markt.

Moederbedrijf verkoopt belang via ‘aanbod tot verkoop’-route

Bij de IPO worden geen nieuwe aandelen uitgegeven.

In plaats daarvan zal het Zuid-Koreaanse moederbedrijf van Hyundai maximaal 17,5% van zijn belang in zijn volledige Indiase dochteronderneming verkopen via een ‘aanbod tot verkoop’-mechanisme.

Deze aanpak stelt het moederbedrijf in staat om aandelen te verkopen aan particuliere en institutionele beleggers zonder dat het eigen vermogen van het bedrijf verwatert.

Na de beursgang behoudt het moederbedrijf van Hyundai nog steeds een controlerend belang van 82,5% in Hyundai Motor India, wat neerkomt op ongeveer 670 miljoen aandelen.

Vooruitzichten voor investeerders

Nu Hyundai zich voorbereidt op een notering op de Indiase effectenbeurs, zijn alle ogen gericht op de manier waarop de markt reageert op de waardering van de autofabrikant en de groeivooruitzichten op de lange termijn.

Nu de Indiase auto-industrie herstelt en de belangstelling van consumenten voor elektrische voertuigen toeneemt, kan Hyundai’s positie op de markt deze IPO aantrekkelijk maken voor investeerders die willen profiteren van de bloeiende Indiase automobielsector.

Beleggers hebben tot 17 oktober de tijd om te beslissen of ze willen instappen tegen een prijs tussen ₹1.865 en ₹1.960 per aandeel.