Voorspelling van de aandelenkoers van Oracle: kopen of verkopen vóór de winst in Q1?

De aandelenkoers van Oracle is de afgelopen weken teruggelopen en is gestegen van een hoogtepunt van $ 260 in juli naar $ 232 vandaag. Deze prestatie zou deze week kunnen veranderen als het bedrijf van Larry Ellison zijn financiële resultaten publiceert.

Oracle-aandelen hebben geprofiteerd van de AI-boom

De aandelenkoers van Oracle heeft het de afgelopen maanden goed gedaan, geholpen door de aanhoudende AI-rugwind. Het aandeel is met meer dan 97% gestegen ten opzichte van het laagste niveau in april van dit jaar.

Het bedrijf is een belangrijke speler op het gebied van AI geworden, zoals blijkt uit zijn deelname aan Stargate, het project van $ 500 miljard in samenwerking met Softbank, OpenAI en MGX. In het kader van het project zal het bedrijf grote datacenters bouwen in de Verenigde Staten. Het kondigde onlangs een deal van $ 30 miljard aan met OpenAI.

Oracle is een belangrijke optie geworden voor bedrijven die oplossingen voor kunstmatige intelligentie bouwen. Hoewel de cloudservice kleiner is dan die van Microsoft en Google, ziet het een robuuste groei in een branche waarvan analisten verwachten dat deze de komende jaren zal blijven groeien. Studies verwachten dat de sector tegen 2030 een CAGR van meer dan 17% zal hebben.

Uit de meest recente resultaten bleek dat de resterende prestatieverplichtingen (RPO) van Oracle in het vierde kwartaal met 41% stegen tot $ 138 miljard. De omzet in het vierde kwartaal steeg met 11% tot $ 15,9 miljard, terwijl de omzet uit infrastructure as a service (IaaS) met 52% steeg tot $ 3 miljard.

De omzet van cloudapplicaties (SaaS) steeg met 12% tot meer dan $ 3,7 miljard. De omzet en winst van Oracle groeien. Het nettoresultaat steeg met 22% tot $ 3,4 miljard.

Wall Street is optimistisch, maar waardering is een grote zorg

Analisten verwachten dat de omzet het in het eerste kwartaal goed zal blijven doen. De gemiddelde omzet zal naar verwachting uitkomen op $ 15 miljard, een stijging van 13% ten opzichte van hetzelfde kwartaal. De meest optimistische analist voorspelt dat de omzet zal stijgen tot $ 15,48 miljard.

Het belangrijkste is dat analisten verwachten dat de omzet in het tweede kwartaal met 15% zal stijgen tot $ 16,2 miljard. De jaaromzet zal in de komende twee boekjaren $ 66,62 miljard bedragen en $ 79 miljard.

De omzetgroei van Oracle viel samen met de stijgende winsten. De winst per aandeel zal naar verwachting uitkomen op $ 1,48, een stijging ten opzichte van $ 1,39 in dezelfde periode vorig jaar.

De grootste zorg over het Oracle-aandeel is duurder geworden dan Nvidia. Het wordt verhandeld tegen een koers-winstverhouding (PE) van 47, veel hoger dan de sectormediaan van 30. De forward PEG-ratio is 2,45. Daarentegen zijn de statistieken van NVDA respectievelijk 38 en 0.99.

Oracle is ook duur, zelfs met zijn regel-van-40-statistieken. De verwachte omzetgroei van 16% en de nettowinstmarge van 21% geven het een regel-van-40 veelvoud van 37%.

Technische analyse van de aandelenkoers van ORCL

De dagelijkse grafiek laat zien dat de ORCL aandelenkoers zich terugtrok en een dieptepunt bereikte op $ 218, het sterke draaipunt van de Murrey Math Lines.

Het is boven de 50- en 100-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden (EMA) gebleven. De Relative Strength Index (RSI) is de afgelopen weken blijven stijgen.

Daarom zal het aandeel waarschijnlijk blijven stijgen, aangezien bulls zich richten op het hoogste punt van het jaar tot nu toe van $ 260,80, wat iets boven het ultieme weerstandsniveau van $ 250 ligt.

Een beweging boven dat niveau zal wijzen op meer winsten, mogelijk tot het extreme overschrijdingsniveau van $ 281. Een beweging onder de ondersteuning van $ 210, de 100 EMA zal de bullish vooruitzichten ongeldig maken.

Lees meer: Oracle aandelenkoers crasht zoals we voorspelden: duik van 16% nog steeds mogelijk