De vraag naar gas in de VS zal tegen 2030 met 19% stijgen, aangewakkerd door de energiesector en de export

De verwachtingen stijgen voor een aanzienlijke toename van de vraag naar aardgas in de VS in de komende jaren.

Deze verwachte stijging wordt voornamelijk gevoed door twee factoren: de uitbreiding van de LNG-exportcapaciteit en het grotere verbruik van de energiesector, gedreven door voortdurende investeringen in datacenters, volgens een rapport van ING Groep.

De VS is 's werelds grootste verbruiker van aardgas, goed voor meer dan 20% van de wereldwijde vraag, met een verbruik van bijna 90 miljard kubieke voet per dag.

In het afgelopen decennium is de vraag naar aardgas in de VS jaarlijks met bijna 5% toegenomen.

Dit groeitraject is nauw verbonden met de schalierevolutie, die de binnenlandse voorziening drastisch heeft gestimuleerd en consumenten een goedkope energiebron heeft geboden.

Tegelijkertijd heeft de toenemende aandacht voor decarbonisatie de achteruitgang van de rol van steenkool in de Amerikaanse elektriciteitsopwekkingsmix sinds de piek in 2007 versneld.

Amerikaanse energiesector

De energiesector is van oudsher de belangrijkste motor van de vraag naar aardgas, die naar verwachting zal blijven groeien.

Deze groei zal worden aangewakkerd door de toenemende vraag naar stroom als gevolg van de uitbreiding van datacenters in de VS, aldus ING in haar rapport.

Bovendien kan de vraag vanuit de industriële sector ook toenemen als gevolg van de potentiële onshoring van de productie in de VS, een trend die wordt beïnvloed door het handelsbeleid van de regering-Trump.

Ook in andere sectoren, met name LNG, wordt een robuuste groei van de vraag verwacht, dankzij de aanzienlijke pijplijn van LNG-exportprojecten in de VS.

De vraag naar gas in de VS zal naar verwachting tegen 2030 met maximaal 20 miljard kubieke voet per dag (bcf/d) toenemen, zo blijkt uit het rapport van ING.

Deze groei is aanzienlijk, wat neerkomt op 19% van de huidige productie van droog gas in de VS, en wordt voornamelijk gedreven door de stijgende behoefte aan feedgas in Liquefied Natural Gas (LNG)-fabrieken.

Het werkelijke aantal kan lager zijn dan verwacht als de LNG-installaties niet op volle capaciteit draaien.

"Dit is niet onrealistisch als je bedenkt dat de wereldwijde LNG-markt in het laatste deel van dit decennium een groot overschot zal hebben", aldus analisten van ING.

Ondanks het potentieel voor een extra groei van de vraag met 4,2 bcf/d tegen 2030, is deze prognose minder robuust dan de stijging van de vraag met 6 bcf/d die tussen 2019 en 2024 werd waargenomen, aldus het rapport.

Een belangrijke factor die een snellere uitbreiding van de vraag in de energiesector in de weg staat, zijn de aanhoudende productieknelpunten die van invloed zijn op gasturbines.

Datacenters en productie

De Amerikaanse AI-gestuurde datacentersector breidt zich snel uit en het elektriciteitsverbruik zal naar verwachting aanzienlijk stijgen van 4% nu tot meer dan 10% van de totale elektriciteit in de VS tegen het jaar 2030, aldus ING.

Volgens het Internationaal Energieagentschap zal aardgas naar verwachting 130 TWh leveren van de bijna 250 TWh aan nieuwe elektriciteitsopwekking die tegen 2030 voor Amerikaanse datacenters wordt verwacht.

Niet alleen van datacenters wordt een grotere vraag naar elektriciteit verwacht, maar ook van de productie- en industriële sector, aangespoord door de "America-first" onshoring-strategie van de Trump-regering.

Een belangrijk voorbeeld is de aluminiumindustrie.

Als de tarieven van sectie 232 leiden tot de toevoeging van primaire aluminiumsmeltcapaciteit om aan de binnenlandse behoeften te voldoen, zou het stroomverbruik van de sector kunnen stijgen van ongeveer 10 TWh naar 60 TWh.

Deze stijging zou ongeveer 1,5% van de totale Amerikaanse stroomvraag vertegenwoordigen, hoewel de daadwerkelijke realisatie van deze investering onzeker blijft.

"Als gevolg hiervan zijn energiebedrijven van plan om de elektriciteitsopwekking uit aardgas uit te breiden. Vanaf september 2025 is ongeveer 40 GW aan gasgestookte capaciteit gepland voor ontwikkeling tegen 2030 - het dubbele van de 21 GW die een jaar eerder was gepland", voegde ING Groep eraan toe.

Vlakke industriële gasvraag; Trump-beleid een opwaarts risico

Het gebruik van aardgas in de industriële sector is gevarieerd en omvat verwarming, materiaalverwerking, energieopwekking en dient als grondstof voor de productie van chemicaliën en kunstmest.

In 2024 was deze sector volgens het rapport goed voor 26% van de binnenlandse vraag naar aardgas in de VS.

In het afgelopen decennium is de vraag vanuit de industriële sector over het algemeen stabiel gebleven, met uitzondering van een verwachte daling tijdens de Covid-pandemie.

Volgens de Manufacturing Energy Consumption Survey (MECS) van de EIA en bredere EIA-gegevens is de chemische sector de grootste industriële verbruiker van aardgas, goed voor 37% van de totale industriële vraag.

Dit gas heeft een tweeledig doel: het functioneert zowel als grondstof als als bron van warmte en energie.

De olieraffinagesector is goed voor ongeveer 12% van de vraag naar industrieel aardgas (EIA MECS) en gebruikt het als brandstof en als grondstof voor waterstof om de zwavel van diesel te verminderen.

Nu de raffinagecapaciteit in de VS waarschijnlijk een piek bereikt, wordt echter verwacht dat de vraag naar aardgas vanuit deze sector zal afnemen.

De VS zullen naar verwachting 550k vaten per dag aan raffinagecapaciteit verliezen, ongeveer 3% van het totaal vanaf 2025, over 2025-2026, zo blijkt uit het rapport.

De vraag naar aardgas in de industriële sector zal naar verwachting de komende jaren grotendeels constant blijven.

De EIA voorspelt slechts een lichte daling van de industriële vraag, waarbij wordt uitgegaan van een daling van slechts 0,4% tussen 2024 en 2030.

Lichte groei van de woningbouw en de commerciële sector

Ruimteverwarming is de belangrijkste motor van de vraag naar aardgas in de Amerikaanse residentiële en commerciële sector, die respectievelijk 13% en 10% van de totale vraag voor hun rekening nemen, aldus ING Groep.

Desondanks is de vraag in deze sectoren relatief vlak gebleven, waarbij de toenemende elektrificatie en het gebruik van hernieuwbare energiebronnen enige neerwaartse druk uitoefenden.

De verkoop van warmtepompen in de VS is de afgelopen tien jaar merkbaar toegenomen.

Deze groei is verder gestimuleerd door de Inflation Reduction Act (IRA), die een belastingkrediet van 30% biedt voor installatiekosten, tot een maximum van $ 2,000.

Volgens gegevens van AHRI heeft de verkoop van warmtepompen in de VS sinds 2022 de verkoop van gasovens overtroffen.

De Inflation Reduction Act (IRA), die in 2022 is aangenomen en die vanaf 2023 kredieten beschikbaar heeft, heeft deze trend waarschijnlijk versneld, waardoor de vraag naar aardgas in de residentiële en commerciële sector is afgenomen.

De EIA voorspelt een samengestelde jaarlijkse vraaggroei van 1% tot 2030 voor deze twee sectoren.

Het weer is echter de sleutel tot de vooruitzichten vanwege het grote aandeel dat wordt gebruikt voor ruimteverwarming.