Dow Jones vormt een risicovol patroon voorafgaand aan de winsten van Fed, Adobe en Oracle

De Dow Jones Index bleef deze week stabiel en schommelt nabij zijn recordhoogte nu beleggers zich opnieuw richten op de aanstaande rentebeslissing van de Federal Reserve en belangrijke winsten van Adobe, Oracle en Costco.

Het werd verhandeld op $48.000, het hoogste niveau sinds 13 november, en ontwikkelt langzaam een risicovol patroon. Zal de rally doorgaan of zal de blue-chip index terugtrekken?

De Dow Jones Index vormt langzaam een bearish opstelling

De dagelijkse tijdframegrafiek laat zien dat de Dow Jones Index de afgelopen maanden sterk opwaarts is geweest, van een dieptepunt van $36.612 naar $48.000 vandaag, een stijging van 30% ten opzichte van het laagste niveau in april dit jaar.

De index is boven de 50-daagse en 100-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden (EMA) gebleven, een teken dat de bulls vandaag de dag nog steeds de controle hebben. Het is ook boven de Ichimoku-wolk en de Supertrend-indicatoren uitgegaan.

Het risico is echter dat het aandeel een bearish divergentiepatroon heeft gevormd, aangezien de Relative Strength Index (RSI) en de MACD-indicatoren zijn blijven dalen.

Tegelijkertijd vormt de index langzaam een double-top patroon van $48.375 en een halslijn van $45.705. Een double-top is een van de meest voorkomende bearish omkeerpatronen in technische analyse.

Daarom bestaat het risico dat de index in de komende dagen of weken een terugval zal maken. Deze bearish vooruitzichten blijven intact zolang het onder het double-top punt van $48.375 blijft.

Aan de andere kant zal een beweging boven het double-top patroon wijzen op meer winsten, mogelijk naar het volgende belangrijke weerstandsniveau op $50.000 in 2025.

Federal Reserve en belangrijke cijfers van Oracle en Adobe zijn belangrijke katalysatoren

De Dow Jones Index heeft een belangrijke bullish katalysator doordat de Federal Reserve haar tweedaagse vergadering woensdag volgende week zal afsluiten en haar rentebesluit zal presenteren.

De meeste economen denken dat de bank de derde renteverlaging van het jaar zal doorvoeren, met deze kansen die stijgen tot meer dan 90% voor Polymarket en Kalshi. Deze stijgende kansen verklaren waarom het rendement van de 10-jaars staatsobligaties is gedaald tot 4,1% ten opzichte van het jaar-tot nu toe hoogste niveau van 4,805%.

Het belangrijkste is dat de hoop is dat de Fed het komende jaar meer bezuinigingen zal doorvoeren, aangezien Donald Trump Jerome Powell zal vervangen als voorzitter van de Federal Reserve, mogelijk met Kevin Hassett. Hassett, die in het Witte Huis werkt, is meer op lijn met de president over renteverlagingen.

De andere opmerkelijke katalysator voor de Dow Jones Index volgende week zullen de financiële resultaten zijn van topbedrijven als Toll Brothers, AutoZone, Oracle, Adobe, Synopsys, Broadcom, Costco en Lululemon.

Hoewel deze bedrijven geen deel uitmaken van de Dow Jones Index, zullen hun winsten invloed hebben op de aandelenmarkt. De belangrijkste zal Oracle zijn, de softwaregigant die een grote speler is geworden in de kunstmatige intelligentie-industrie.

De recente resultaten van Oracle hadden directe invloed op de Dow Jones en andere indices, omdat het sterke cijfers en backlogs publiceerde. De aandelenkoers van Adobe zal ook in de schijnwerpers staan terwijl het blijft achterblijven in de groeiende AI-industrie.

De Dow Jones Index zal ook reageren op de komende macrocijfers, waaronder het JOLTS-ontslag en het inflatierapport.